8月人工智能行业月报：英伟达业绩超预期，首批11家大模型获批开放

英伟达业绩超预期，首批11家大模型获批开放 --8月人工智能行业月报 核心观点： 8月人工智能板块小幅调整，跑赢多数板块。人工智能板块行业指数（884201.WI）8月涨跌幅为-1.25%。2023年年初至今上证综指上涨0.99%，沪深300下跌2.75%，创业板指数下跌10.41%，人工智能板块上涨37.36% 8月受到基本面和情绪面的影响，大部分行业出现了不同程度的回调，整体来看人工智能板块跌幅较小。回顾近几月板块连续出现回调，我们认为伴随产业的高速发展及政策的持续催化下，板块调整逐渐结束，有望迎来新一轮上涨周期。 数据要素市场催化不断，相关产业落地有望提速。2023年8月21日，财政部在官方网站发布了“关于印发《企业数据资源相关会计处理暂行规定》 的通知”（以下简称《暂行规定》），明确了数据资产的适用范围、会计处理方法、列示及披露原则等。自2024年1月1日起施行，这意味着数据要素明年元旦起将正式计入资产负债表，入表意味着数据完成了从自然资源到经济资产的跨越，作为数字经济时代的第一生产要素，数据有望成为政企报表及财政等收入的重要支撑。 英伟达业绩超预期，AI芯片需求持续火爆。2023年8月23日英伟达交出了营收翻番，净利润激增8倍的超预期答卷，期内实现收入135.1亿美元同比上涨101%，高于预期的111.9亿美元；净利润61.9亿美元，同比上 涨843%。目前，随着人工智能技术在各个领域的广泛应用，AI芯片市场需求持续增长。根据相关数据显示，2023年全球AI芯片市场规模达到了1500亿美元，预计到2028年将达到2500亿美元。我们认为，大模型带来算力升级需求，相关产业将持续受益，有望迎来爆发式增长。 11款大模型获批上线，加速应用场景落地。8月31日消息，据多家媒体报道，我国首批11款大模型产品将陆续通过《生成式人工智能服务管理暂行办法》（以下简称《暂行办法》）备案，可正式上线面向公众提供服务。 分别是：百度（文心一言）、智谱AI（智谱清言）、百川智能（百川大模型）、抖音（云雀）、中科院（紫东太初），商汤（商量SenseChat）、MiniMax（ABAB大模型）、上海人工智能实验室（书生通用大模型）、科大讯飞（星火大模型）以及华为、腾讯的大模型产品。 投资建议：持续看好整个板块产业趋势，当下时点，继续看好AI+多场景应用，我们看好AI+金融、AI+医疗、AI+教育、AI+法律、AI+新能源、AI+政务（包括媒体类舆情类）、AI+办公等细分赛道的优质公司。重点推荐： 同花顺、嘉和美康、彩讯股份、拓尔思、萤石网络、国能日新、上海钢联、深桑达A、中科曙光、中科星图、海康威视、金山办公、柏楚电子、通达海等公司。 风险提示：技术研发进度不及预期风险；供应链风险；政策推进不及预期风险；消费需求不及预期风险；行业竞争加剧风险。 计算机行业 推荐维持评级 分析师吴砚靖 ：（8610）66568589 ：wuyanjing@chinastock.com.cn 分析师证书编码：S0130519070001 鲁佩 ：（021）20257809 ：lupei_yj@chinastock.com.cn 分析师证书编码：S0130521060001 行业数据2023/8/31 资料来源：wind,中国银河证券研究院 行业月报报告●计算机行业 2023年9月10日 www.chinastock.com.cn证券研究报告请务必阅读正文最后的中国银河证券股份有限公司免责声明 目录 一、市场行情回顾3 （一）整体行情3 （二）代表企业3 （三）板块估值4 二、人工智能产业政策动态6 （一）数据要素、数据交易所最新新闻及政策6 （二）算法端：国内外巨头大模型动态8 （三）算力端：AI服务器、AI芯片最新动态10 三、人工智能前沿行业动态11 （一）前沿技术动态11 1、GLM技术团队发布长文本理解评测数据集11 2、网易互娱AILab图像生成论文被AI顶会接收12 3、AI通过自监督训练重建生物样品的微观图像13 4、阿里达摩院发布癌症分析通用模型13 5、DeepMind发布提高翻译质量的算法ReST14 6、研究称ChatGPT满足一些指标能证明其有意识15 7、SuperCLUE发布中文大模型8月榜单15 （二）前沿政策动态16 四、前沿企业动态17 （一）前沿产品动态17 1、多领域机器人广泛应用17 2、全球多家机构致力打造ChatGPT式大模型产品20 3、OpenAI旗下ChatGPT功能优化27 4、全球芯片研发取得新进展，与AI发展息息相关29 5、无人机应用32 6、京东方和视涯科技打入苹果头显供应链，为“VisionPro”提供屏幕33 7、讯飞星火V2.0突破代码能力，一个指令生成贪吃蛇游戏34 8、亚马逊首将LLM落地电商，拟推出AI详情页文案创作工具35 （二）投融资事件36 �、风险提示37 一、市场行情回顾 （一）整体行情 A股人工智能指数（884201.WI）截至8月末收盘价为7081.79，月涨跌幅为-1.25%。计算机行业指数（801750.SI）截至8月末收盘价为4557.13，月涨跌幅为-3.72%。人工智能指数价格一直高于计算机行业指数，但8月跌幅小于计算机行业指数。 图1：8月人工智能指数表现 人工智能指数计算机(申万) 9000 8000 7000 6000 5000 4000 3000 2023/01/032023/02/032023/03/032023/04/032023/05/032023/06/032023/07/032023/08/03 资料来源：wind,中国银河证券研究院 （二）代表企业 A股wind人工智能指数（884201.WI）截至8月31日总市值15698.06亿，含成分股66 支，权重等分。上市板分布为主板17支，创业板28支，科创板6支，中小板15支。 表1：8月份人工智能板块涨幅前十 股票代码 股票简称 8月31日收盘价 月涨跌幅 相对计算机 301316.SZ 慧博云通 40.28 75.13% 78.85% 002235.SZ 安妮股份 8.07 24.73% 28.45% 300465.SZ 高伟达 11.91 24.32% 28.04% 600633.SH 浙数文化 17.01 19.12% 22.84% 300245.SZ 天玑科技 10.13 12.18% 15.90% 002152.SZ 广电运通 12.55 9.04% 12.76% 300400.SZ 劲拓股份 15.91 4.88% 8.60% 300047.SZ 天源迪科 7.80 4.28% 8.00% 002073.SZ 软控股份 7.09 3.20% 6.92% 688228.SH 开普云 46.15 2.51% 6.23% 资料来源：wind,中国银河证券研究院 表2：8月份人工智能板块跌幅前十 股票代码 股票简称 8月31日收盘价 月涨跌幅 相对计算机 600536.SH 中国软件 43.20 -17.00% -13.28% 000977.SZ 浪潮信息 39.13 -14.40% -10.68% 002230.SZ 科大讯飞 54.83 -12.80% -9.08% 600570.SH 恒生电子 36.00 -12.45% -8.73% 002368.SZ 太极股份 36.88 -12.15% -8.43% 603893.SH 瑞芯微 65.48 -11.99% -8.27% 300223.SZ 北京君正 73.84 -11.90% -8.18% 300613.SZ 富瀚微 49.43 -10.82% -7.10% 000681.SZ 视觉中国 15.68 -9.99% -6.27% 300458.SZ 全志科技 24.25 -9.92% -6.20% 资料来源：wind,中国银河证券研究院 （三）板块估值 人工智能指数（884201.WI）重要成分股过去三年整体营业收入复合增长率11.33%，净利润复合增长率3.97%，截至8月31日平均估值PE(ttm)90.27倍，PS（ttm）3.99倍。 图2：人工智能板块市场表现 沪深300人工智能指数上证指数 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% -10% -20% -30% 资料来源：wind,中国银河证券研究院 表3：人工智能主题基金一览 基金代码 基金简称(官方) 基金类型 基金规模 最新收盘日 近1月回报 近3月回报 近6月回报 [单位]亿元 [单位]元 [单位]% [单位]% [单位]% 001986 前海开源人工智能 契约型开放式 8.97 1.61 -7.17 -3.49 -6.19 005729 南方人工智能主题 契约型开放式 4.61 2.24 -4.54 -5.52 4.42 005844 东方人工智能主题A 契约型开放式 6.30 1.03 3.36 -9.98 14.45 005962 宝盈人工智能A 契约型开放式 6.03 2.22 -2.54 -3.17 -0.67 005963 宝盈人工智能C 契约型开放式 2.37 2.13 -2.61 -3.37 -1.07 006281 万家人工智能A 契约型开放式 15.70 2.12 -6.54 -16.61 8.58 008020 华富中证人工智能产业ETF联接A 契约型开放式 0.96 0.78 -6.80 -10.96 -0.38 008021 华富中证人工智能产业ETF联接C 契约型开放式 1.13 0.77 -6.83 -11.03 -0.53 008585 华夏中证人工智能主题ETF联接A 契约型开放式 4.92 0.78 -6.09 -9.71 1.29 008586 华夏中证人工智能主题ETF联接C 契约型开放式 3.19 0.77 -6.11 -9.77 1.15 009239 融通中证人工智能主题C 契约型开放式 0.91 1.28 -5.94 -9.44 0.93 011832 西部利得中证人工智能A 契约型开放式 1.49 0.85 -4.23 -8.95 -0.93 011833 西部利得中证人工智能C 契约型开放式 1.00 0.85 -4.27 -9.04 -1.12 011839 天弘中证人工智能主题A 契约型开放式 1.03 0.85 -5.84 -9.09 2.46 011840 天弘中证人工智能主题C 契约型开放式 3.95 0.84 -5.85 -9.12 2.36 012733 易方达中证人工智能主题ETF联接A 契约型开放式 3.26 0.97 -6.17 -9.52 1.55 012734 易方达中证人工智能主题ETF联接C 契约型开放式 2.79 0.97 -6.17 -9.54 1.50 014162 万家人工智能C 契约型开放式 12.54 2.09 -6.61 -16.77 8.17 014630 汇添富中证人工智能主题联接A 契约型开放式 0.06 1.02 014631 汇添富中证人工智能主题联接C 契约型开放式 0.06 1.02 017811 东方人工智能主题C 契约型开放式 19.95 1.03 3.32 -10.08 14.24 159702 汇添富中证人工智能ETF 契约型开放式 0.13 0.79 159819 易方达中证人工智能ETF 契约型开放式 38.84 0.81 -6.51 -10.04 1.41 161631 融通中证人工智能主题A 契约型开放式 5.51 1.30 -5.92 -9.35 1.13 512930 平安中证人工智能ETF 契约型开放式 3.04 1.23 -6.52 -9.72 1.50 515070 华夏中证人工智能ETF 契约型开放式 14.89 1.04 -6.44 -10.02 1.44 515980 华富中证人工智能产