合成生物学周报：深圳预计2025年执法禁塑，浙江大学实现细菌中合成褪黑素

基础化工 行业研究/行业周报 报告日期：2023-09-10 行业评级：增持 合成生物学周报：深圳预计2025年执法禁塑，浙江大学实现细菌中合成褪黑素 主要观点： 行业指数与沪深300走势比较 3% -6%9/2212/223/236/23 15% 23% 32% 12% - - - 基础化工沪深300 分析师：王强峰 执业证书号：S0010522110002电话：13621792701 邮箱：wangqf@hazq.com 华安证券化工团队发表的《合成生物学周报》是一份面向一级市场、二级市场，汇总国内外合成生物学相关领域企业信息的行业周报。 目前生命科学基础前沿研究持续活跃，生物技术革命浪潮席卷全球并加速融入经济社会发展，为人类应对生命健康、气候变化、资源能源安全、粮食安全等重大挑战提供了崭新的解决方案。国家发改委印发 《“十四五”生物经济发展规划》,生物经济万亿赛道呼之欲出。 合成生物学指数是华安证券研究所根据上市公司公告等汇总整理由54 家业务涉及合成生物学及其相关技术应用的上市公司构成并以2020年 10月6日为基准1000点，指数涵盖化工、医药、工业、食品、生物医药等多领域公司。本周（2023/09/04-2023/09/08）华安合成生物学指数下跌4.52个百分点至923.58。上证综指下跌0.53%，创业板指下跌2.40%，华安合成生物学指数跑输上证综指3.99个百分点，跑输创业板 指2.12个百分点。 图表华安合成生物学指数 1,800 1,600 1,400 1,200 1,000 800 600 相关报告 1.合成生物学周报：上海市发布2023年度合成生物学重点专项申报指南，亚麻荠种子中首次高量合成PHB20230903 2.合成生物学周报：七部门支持非粮生物基材料产业化，二氧化碳和绿氢制聚丙烯商业化生产在即20230827 3.合成生物学周报：农业农村部计划推广全生物降解地膜应用，我国二氧化碳精准合成己糖技术达到最高水平20230820 400 200 0 2020/10/62021/4/62021/10/62022/4/62022/10/62023/4/6 注：以2020年10月6日为基准1000点。资料来源：Wind，华安证券研究所 深圳禁止使用不可降解一次性塑料袋，2025年1月1日正式执法2023年9月6日，深圳市市场监管局在福田区皇岗市场召开“塑料替代制品走进千家万户”——塑料污染治理和环保替代制品宣贯会。深圳市市场监管局相关负责人指出，2022年8月，广东省印发了《广东省塑料污染治理行动方案（2022-2025年）》，提出了塑料生产使用源头减量行动、塑料替代产品推广使用行动等，要求到2025年，也就是2024年底，包括农贸市场在内，一律禁止使用不可降解的一次性塑料袋。 深圳中心区：全方位查处超薄塑料袋 2023年9月6日，一场深圳市市场监管局主办的塑料污染治理和环保替代制品宣贯会在福田区皇岗市场召开。深圳市市场监管局福田局相关负责人表示，2023年以来，福田局针对农贸市场、餐饮、门店、超市、药店等重点场所，进行了全方位的排查，对过度的商品包装，销售超薄塑料购物袋，以及免费提供一次性的餐具的行为，依法依规予以查处。下一步，福田局将继续按照市局的工作部署，以点带面，加强整治和监督的工作，切实将禁限塑工作落到实处，开展多元化限塑宣传活动，提高社会各界对禁限塑政策的知晓率、参与度，营造人人参与的良好社会氛围。 无锡晶海：IPO成功过会，用合成生物学技术实现高端氨基酸原料绿色智造 9月7日，北京证券交易所上市委员会2023年第49次审议会议结果出炉：无锡晶海符合发行条件，上市条件和信息披露要求，成功过会，将在北京证券交易所上市。招股书显示，无锡晶海是一家主要从事氨基酸产品研发、生产、销售的国家级专精特新“小巨人”企业，主要产品包括支链氨基酸（异亮氨酸、缬氨酸、亮氨酸）、色氨酸、苯丙氨酸、脯氨酸等，可广泛应用于医药、食品、保健品、日化等众多领域。经过多年的创新发展，无锡晶海已经成为国内具备一定优势的通过生物制造方式规模化生产氨基酸产品的企业之一，公司的氨基酸原料药系列产品种类及生产规模位居行业前列，国内市场占有率较高，超过30%。 莱茵生物：营收5.12亿元，布局多元合成生物学市场：香料、宠物、制药、美容 近日，国内植物提取领域龙头企业，莱茵生物（桂林莱茵生物科技股份有限公司）发布2023年半年度报告。报告显示，莱茵生物 2023年上半年实现营收5.12亿元，同比下降20.19%，公司归母净利润为3,619.64万元，同比下降72.85%。对此，莱茵生物在报告中分析指出，主要原因是受全球宏观经济增速放缓、通货膨胀等因素的影响，消费预期转弱，下游消费市场需求增速阶段性放缓，以及行业短期库存水平调整的影响，造成了主要产品价格承压，毛利率水平受到较大幅度的影响，最终导致上半年营收和净利润出现下滑。 风险提示 政策扰动；技术扩散；新技术突破；全球知识产权争端；全球贸易争端；碳排放趋严带来抢上产能风险；油价大幅下跌风险；经济大幅下滑风险。 正文目录 1合成生物学市场动态4 1.1二级市场表现4 1.2公司业务进展5 1.3行业融资跟踪7 1.4公司研发方向13 1.5行业科研动态14 2周度公司研究:DEMETRIX——酵母合成大麻素15 3重点事件分析:浙江大学杜艺岭团队揭示细菌来源的新型5-羟色氨酸生物合成途径并实现在细菌中从头合成人体激 素褪黑素18 4风险提示22 图表目录 图表1合成生物学市场表现4 图表2行业个股周度涨幅前十4 图表3行业个股周度跌幅前五5 图表4行业相关公司市场表现6 图表52023年行业公司融资动态8 图表6行业科研进展汇总14 图表7大麻素与人体健康16 图表8大麻素医疗潜力16 图表9生物合成大麻素17 图表10真核生物与细菌中以5-羟基色氨酸作为代谢前体的活性天然产物分子19 图表11细菌来源的色氨酸羟化酶的发现、活性表征和催化机理推测20 图表12全球褪黑素市场规模（亿美元）预测21 图表13中国褪黑素市场规模及增速21 图表14基于细菌色氨酸羟化酶的褪黑素人工从头合成途径21 1合成生物学市场动态 1.1二级市场表现 本周（2023/09/04-2023/09/08）合成生物学领域个股整体表现较差，下跌4.52%，与申万一级行业相比较，排名第31位。行业内共有13家公司上涨，40家公司下跌。涨幅前五的公司分别莲花健康（+11%）、平潭发展 （+9%）、金丹科技（+4%）、苏州龙杰（+3%）、圣泉集团（+2%）。涨幅前五的公司分别有3家来自化工，1家来自工业，1家同时涉及食品、生物医药。 6% 4% 2% 0% -2% -4% -6% -8% 图表1合成生物学市场表现 国防军工 煤炭石油石化 电子机械设备 银行基础化工公用事业社会服务有色金属 综合非银金融 通信纺织服饰计算机建筑材料食品饮料 钢铁汽车 轻工制造房地产商贸零售 环保建筑装饰家用电器交通运输农林牧渔医药生物美容护理电力设备合成生物学 传媒 资料来源：Wind，华安证券研究所 图表2行业个股周度涨幅前十 公司所处行业 公司名称 市值 本周 PE PB 7日 30日 120日 （亿元） 收盘价 （TTM） （MRQ） 涨跌幅 涨跌幅 涨跌幅 食品、生物医药 莲花健康 80 4.45 123.91 5.50 11% 32% 53% 工业 平潭发展 51 2.64 -23.17 2.14 9% 2% 10% 化工 金丹科技 38 21.09 39.55 2.44 4% 2% 0% 化工 苏州龙杰 19 8.98 -39.05 1.57 3% 7% 9% 化工 圣泉集团 169 21.58 24.69 1.95 2% -5% 13% 化工 中粮科技 132 7.10 -213.31 1.23 2% -6% -5% 化工 华恒生物 154 98.02 40.39 9.70 2% 12% -6% 食品、生物医药 祖名股份 28 22.68 86.20 2.74 2% -6% -7% 化工 华峰化学 362 7.29 20.01 1.52 2% -1% 2% 化工、食品 山东赫达 59 17.37 20.84 3.07 1% -5% -9% 资料来源：Wind，华安证券研究所 本周（2023/09/04-2023/09/08）合成生物学领域，跌幅前五的公司分别是康龙化成（-8%）、普洛药业（-6%）、嘉必优（-6%）、特宝生物（-5%）、双塔食品（-4%）。跌幅前五的公司1家来自医药，2家来自生物医药，2家同时涉及食品、生物医药。 图表3行业个股周度跌幅前五 公司所处行业 公司名称 市值 本周 PE PB 7日 30日 120日 （亿元） 收盘价 （TTM） （MRQ） 涨跌幅 涨跌幅 涨跌幅 生物医药 康龙化成 447 27.04 30.67 4.26 -8% -10% -14% 医药 普洛药业 195 16.52 16.88 3.38 -6% -5% -15% 食品、生物医药 嘉必优 33 19.84 67.88 2.34 -6% -4% -7% 生物医药 特宝生物 129 31.69 36.26 8.46 -5% -7% -26% 食品、生物医药 双塔食品 55 4.47 -14.97 2.41 -4% -9% -13% 医药 金城医药 67 17.38 42.97 1.83 -4% -15% -16% 食品、生物医药 华熙生物 429 89.00 46.48 6.25 -4% -7% -7% 生物医药 百济神州 1513 126.43 -14.24 6.30 -4% 5% -14% 化工 凯赛生物 334 57.21 72.76 3.01 -3% -6% 3% 医药 浙江震元 27 8.21 30.22 1.40 -3% -4% 1% 资料来源：Wind，华安证券研究所 1.2公司业务进展 国内公司 （1）无锡晶海：IPO成功过会，用合成生物学技术实现高端氨基酸原料绿色智造 9月7日，北京证券交易所上市委员会2023年第49次审议会议结果出炉：无锡晶海符合发行条件，上市条件和信息披露要求，成功过会，将在北京证券交易所上市。招股书显示，无锡晶海是一家主要从事氨基酸产品研发、生产、销售的国家级专精特新“小巨人”企业，主要产品包括支链氨基酸 （异亮氨酸、缬氨酸、亮氨酸）、色氨酸、苯丙氨酸、脯氨酸等，可广泛应用于医药、食品、保健品、日化等众多领域。经过多年的创新发展，无锡晶海已经成为国内具备一定优势的通过生物制造方式规模化生产氨基酸产品的企业之一，公司的氨基酸原料药系列产品种类及生产规模位居行业前列，国内市场占有率较高，超过30%。 （2）莱茵生物：营收5.12亿元，布局多元合成生物学市场：香料、宠物、制药、美容 近日，国内植物提取领域龙头企业，莱茵生物（桂林莱茵生物科技股份有限公司）发布2023年半年度报告。报告显示，莱茵生物2023年上半年实 现营收5.12亿元，同比下降20.19%，公司归母净利润为3,619.64万元，同比下降72.85%。对此，莱茵生物在报告中分析指出，主要原因是受全球宏观经济增速放缓、通货膨胀等因素的影响，消费预期转弱，下游消费市场需求增速阶段性放缓，以及行业短期库存水平调整的影响，造成了主要产品价格承压，毛利率水平受到较大幅度的影响，最终导致上半年营收和净利润出现下滑。 （3）旭科新材：3万吨PBAT/PBS项目投产 近日，由中国五环工程有限公司总承包建设的旭科新材料（山东）有限责任公司3万吨/年PBAT/PBS、1万吨/年丁二酸/丁二酸酐项目建成投产，并稳定产出纯度在99.5%以上的丁二酸及丁二酸酐产品。该项目是全球首个石油基万吨级顺酐加氢制备丁二酸酐项目，聚焦高性能新材料的科研、生产、销售和服务，主要生产可降解材料及相关精细化工产品。 图表4行业相关公司市场表现 国外公司 （4）东