泰达股份机构调研纪要

泰达股份机构调研报告 调研日期:2023-06-12 2023-06-1200:00:00 None 2023-06-1200:00:002023-06-1200:00:00 业绩说明会,网络远程中证路演中心:https://www.cs.com.cn/ro 参与公司2022年度网上业绩说明会的明会的投资者 NoneNone 公司管理团队通过网上交流在线回答投资者关注的问题。 1、现在的借款,担保对公司来说存在何种风险,请具体说下 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。生态环保产业作为公司的主营主业,目前正处于强拓展阶段,需充分利用财务杠杆获取更多项目资源,这在一定程度上导致公司整体融资金额较高,后续,随着公司环保项目的陆续竣工投产,公司盈利能力和偿债能力将会获得大幅度改善。 控股子公司因日常经营需要,申请融资需公司提供担保,公司所有担保均为对控股子公司提供的担保以及子公司之间的互保,在公司股东大会审批的年度担保额度内,并按照相关法律法规要求及时履行信息披露义务。同时,对于每一笔担保事项,公司都认真分析被担保方的 财务状况、营运状况和信用情况等,对担保的合规性、合理性、被担保方偿还债务能力以及反担保措施等作出审慎判断,严控担保风险,做好投资与风险、规模与债务(包括或有债务)的平衡,谢谢。 2、今年的业绩有没有明显的改观? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注!2022年,公司充分把握“双碳”国家战略发展机遇,聚焦生态环保主业,基于“大环保、新材料、新能源”的“同心多元”发展架构基本形成。 2022年,公司总资产规模达到400.53亿元,同比增加7.48%;归属于上市公司净资产55.09亿元,同比增长3.07 %;营业收入202.51亿元,归属于上市公司股东的净利润1.78亿元。其中,大环保板块实现营业收入18.89亿元,占比9 .33%,实现净利润2.49亿元,同比增长7.25%。 3、今年用什么方式降低负债。 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注!2023年以来,国家坚持长期稳健的货币政策,市场流动性合理充裕,为实体经济提供 了充足稳定的融资。“双碳”国家战略政策利好不断释放,公司生态环保主业获得了包括政策性银行、全国股份制银行、以及天津本地法人金融机构在内的各类金融机构的支持,项目端的持续发力和资金端的有力供给,加快了公司整体转型步伐。 2023年,公司将进一步聚焦债务久期调整,优化包括额度、期限、成本在内的各类指标,使资金与项目 匹配、成本与收益匹配、融资期限与投资回收期限匹配,实现公司健康持续发展。 此外,2023年初,扬州Y-MSD项目已与政府及政府平台公司(回购方)就结算审计达成一致。该项目将在2023年实现回款,除支持生态环保主业发展外,也将进一步降低公司负债率。 4、公司有没有国企改革的方法,方案和期望 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注!深化国有企业改革是做优做强国有企业的根本动力。公司始终坚持落实国企改革要求,在聚焦生态环保主业基础上,加强对“大环保、新材料、新能源”三大产业的统筹谋划,加快全国布局,完善治理结构,优化经营机制、深化各项改革,增强国有上市公司的竞争力。谢谢。 5、公司有没有重组的打算? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。公司暂无重组计划,如有相关事项,公司将及时履行信息披露义务。谢谢。 6、公司对二级市场有什么具体的打算,有没有收购股份的打算?如何提振股价? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。公司关注二级市场表现并积极做好投资者关系管理工作,公司将持续发展主业,努力提高经营及管理效益,提升公司内在竞争力和公司价值,回报广大投资者。公司暂无回购股票计划,如有相关事项,公司将及时履行信息披露义务。谢谢。 7、贵公司在2020年6月与呼和浩特市政府签署了合作协议框架。于2022年6月注册了呼和浩特泰达新能源有限公司,并且取得土默特左旗相关土地。由呼市泰达新能源公司负责土默特左旗生物质热电联产项目的建设。根据贵司2020年6月—2023年4月对外披露的相关信息,2023年1月向泰达城市环境注资1.4亿元用于土左旗生物质项目建设,并于2023年6月正式开工建设,但 目前仍没有任何进展,内蒙古自治区及呼和浩特市两级政府对此项目也多次进行催办。互动平台上对此项目的提问也一直没有答复。然而2020年6月同样与呼市政府签署合作协议的中环公司不但履行了承诺,项目如期建成,还受到了中央领导人的重视及检阅。在国家大 力发展新能源产业的趋势下,请问,目前贵司对此生物质项目持有什么态度;做为泰达西进战略第一次与内蒙古合作,目前状态会不会对双方以后合作造成不良影响;此项目能否继续建设?请回答! 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注!土默特左旗生物质热电联产项目是内蒙古自治区、呼和浩特市主要领导到访泰达股份,并 签署战略合作协议后,政企双方达成的首个合作项目,泰达股份高度重视。泰达股份正在就该项目进行设计优化,包括绿能、BIPV建筑光伏等技术在该项目上的运用,以期该项目打造成为呼市标杆型新能源项目,相关技术方案正在论证中,待通过后即可开工建设。 总书记调研内蒙古,为新能源产业发展指明了方向。泰达股份将结合自身资源禀赋和技术优势,强化在新能源产业的布局,服务“双碳”国家战略,实现企业自身发展,更好的回馈股东支持! 8、我关注到,贵司四大产业中生态环保板块发展势头较强,请问未来子公司泰达环保的业务拓展方向及策略是如何的? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注!进入十四五以来,公司对政策导向、市场变化、资源禀赋、行业优势、人才结构、技术储备、管控能力等进行多维度研判,确定了以“生态环保”为主业,“同心多元”在大环保、新材料、新能源三个产业领域进行布局,三年 来取得了一定转型发展成果,特别是大环保取得了倍增式发展成效。泰达环保作为公司“大环保”的主力军和排头兵,不仅要乘“双碳”国家战略东风实现自身发展壮大,也要发挥好大环保产业平台作用,通过补链强链固链,助推公司沿着大环保产业链上下游展业。泰达环保发展策略和业务拓展方向是:依托焚烧发电核心工艺,以市政垃圾处理为主线,积极开展餐厨、污泥协同处理,并在园林农林废弃物, 畜牧业粪污处理,建筑及大件垃圾处理等方面进行全国布局,同时深挖热电联产等提质增效领域,实现把“一条鱼吃干净”的经营理念和目标。此外,公司借助股东方泰达控股的海外布局,正在积极谋划在非洲、中东地区的大环保、新能源产业投资机会,通过参与国际竞争 ,实现公司主业持续发展! 9、公司的负债率常年超80%,这是否已超过国有企业限定的负债率要求? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。公司主要从事的垃圾焚烧发电项目属于重资产投资类项目,按照公司整体战略规划,目前 公司在环保领域的发展处于强拓展阶段,一般环保项目公司总投资金额的70%来源于银行融资,充分利用财务杠杆获取更多项目资源是公司拓展环保业务的重要方式。因此公司负债金额较高,泰达股份作为A股上市公司及发债企业,融资渠道畅通且多元化程度高,公司将不断通过各种措施提高生产管理效率、提升盈利能力,从而降低资产负债率。同时,公司将进一步优化融资结构,助力降低资产负债率。谢谢 10、2022年泰达洁净营收还是这么低,利润大幅倒退,请问泰达洁净的量产是多少?价格是多少? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。泰达洁净2022年口罩滤材产量为2672吨,平均售价为2.06万元/吨,液体滤材产量为323吨,平均售价为6.52万元/吨,空气滤材产量为240吨,平均售价为4.17万元/吨,受市场竞争激烈等原 因影响,2022年泰达洁净收入与利润有所降低,泰达洁净未来将通过调整产品结构,完成生产线改造,提高产能;推动高附加值产品 生产工序优化、实现集成化。深化大客户定制化产品研发项目的产业化和业务拓展,汽车滤清器产品继续开拓市场等方式提升公司盈利水平。谢谢! 11、请问贵司环保业务碳减排一年有多少吨,有没有申请注册CCER/CDM等项目 答:尊敬的投资者,感谢您的提问。2022年,公司所属泰达环保各项目按照相关核算标准,累计碳减排约97.27万吨。 公司环保板块已完成6个CDM项目的批准,5个CDM项目的注册和1个CCER项目的批准、核证和签发,并已在2016-2017年实现CCER碳交易。后续待全国CCER市场重启后,公司将结合最新政策及环保业务实际,积极参与CCER项目开发。谢谢。 12、请您从独董角度介绍下公司治理情况,谢谢 答:尊敬的投资者您好,感谢您的提问。报告期内,公司严格按照《公司法》、《证券法》和中国证监会、深圳证券交易所有关要求,不断健全和完善公司的法人治理结构,规范运作。公司股东大会、董事会、监事会的召集、召开和审议表决程序,依法合规且实施有效,能够保证投资者特别是中小投资者的利益;公司积极配合与维护股东正常行使自己的权利,为全体股东行权表决提供了公平有效的现场表决和网络投票相结合的方式;公司尊重股东个人意愿,注重与股东及其他投资者的交流,通过交流会、投资者电话专线、网络互动平台等方式,解释答复问题,能够与投资者保持良好的互动,公司治理的实际状况符合法律、行政法规和中国证监会发布的关于上市公司治理的规定。谢谢。 13、请您谈谈对新修订的独立董事制度改革的看法,谢谢 答:尊敬的投资者您好,感谢您的提问。为深入贯彻落实《国务院办公厅关于上市公司独立董事制度改革的意见》,推动形成更加科学的独立董事制度体系,促进独立董事发挥应有作用,按照中国证监会统一部署,2023年4月深圳证券交易所发布了该制度修订,并向社 会公开征求意见。本次修订致力于更好地发挥独立董事制度在促进公司规范运作、保护中小投资者合法权益、维护资本市场健康稳定发展等方面的积极作用。本次制度改革具有以下方面特点,一是明晰了独立董事的定位和作用。二是优化了独立董事的选任制度。三是强化了独立董事的任职管理。四是完善了独立董事的履职方式。五是强化了独立董事的履职保障。谢谢。 14、张董事长您好,请问和国华能源合作到哪一个步骤了,去年6月份到今年已经过去一年了,要合作设立子公司也没落地,公司的办事效率是不是有一点低? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注!公司对与国华投资的合作高度重视,目前该项目正在按照双方签署的《战略合作协议》逐 步推动落实。双方已就项目公司投资协议、合作项目等进行了深入商谈,目前该事项正在履行相关程序,后续请您持续关注公司公告。 15、董秘您好,公司股价长期处于下跌趋势,请问是否公司经营有问题?公司和国华能源的战略合作一直无推进,请问合伙的公司什么时候能落地? 答:尊敬的投资者您好,感谢您的提问。公司关注二级市场表现并积极做好投资者关系管理工作,公司将持续发展主业,努力提高经营及管理效益,提升公司内在竞争力和公司价值,回报广大投资者。公司经营正常。 公司对与国华能源的合作高度重视,目前该项目正在按照双方签署的《战略合作协议》逐步推动落实。双方已就项目公司投资协议、合作项目等进行了深入商谈,目前该事项正在履行相关程序,后续请您持续关注公司公告。谢谢! 16、董秘您好,扬州土地的收入有无计入业绩利润里? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。公司一级土地开发的业务模式为与广陵区政府合作在广陵区8.5平方公里范围内进行统一的征地、拆迁、安置、补偿,并进行市政配套设施建设,使该区域范围内的土地达到“三通一平”的建设条件,将符合条件的土地移交给国土局进行挂牌出让,按合同约定获取一级土地开发收益并确认收入及利润。谢谢 17、感谢领导回答。此生物质项目进行转型、改造是必然趋势。但因该项目已在土左旗取得相关土地,一直未能开工建设,一味后推工期,给当地老百姓也带来一定负面影响。既然此项目已经着手进行转型,请问,目前除土地证已办理外,今年的工作计划是什么?具体的开工时间和竣工时间是什么?今年计划投资额是多少?如果此项目在转型过程中出现问题,那么该项目后续的发展方向是什么?以上