建工修复机构调研纪要

建工修复机构调研报告 调研日期:2023-06-30 2023-06-3000:00:00 总经理原波,财务总监吴渝,董事会秘书赵鸿雁,独立董事刘洪跃,保荐代表人张松 2023-06-3000:00:002023-06-3000:00:00 业绩说明会价值在线(www.ir-online.cn) 线上参与公司2022年度网上业绩说明绩说明会的投资者 NoneNone 公司有关领导和投资者通过“价值在线”平台,采用问答形式进行了沟通,具体内容如下: 1.请问贵公司简易程序定向增发目前进展到什么程度,是否已经开始向机构投资者发送认购意向书进行询价? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。公司已公告相关预案,暂未发送认购邀请书,如有意向参与本次定增,可以通过电话【010-68096688-8111】或邮件方式【bceer@bceer.com】及时与我们联系。谢谢! 2.公司股价长期在窄幅震荡,公司是否有进行市值管理计划? 答:您好,感谢您的关注。股价变化受多种因素影响,公司不会违规干预股价。公司秉持创新引领、踏实经营的理念合规开展经营活动, 致力于不断提升公司价值创造能力和业绩表现,回报股东和社会。 3.公司定向增发的资金用于项目工程以及补充流动性资金,而非用于开拓新兴市场业务,因此,是否说明公司项目的回款慢,资金链比较紧张呢? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。本次以简易程序定向增发融资主旨在于凭借公司在污染场地和地下水修复领域的优势,助力矿山修复、生态修复等业务的开拓与实施。谢谢! 4.公司前十大股东中持环保发展有限公司,持有公司的519.5万股是在质押状态中,而且解押日期均在2026年后,但其又公告说,这些股份是在减持计划内,未解押的股份,纳入减持计划,是否违规? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。相关公告不存在违规,如实际实施减持,需提前解除质押。谢谢! 5.1、国企改革三年行动以来,国资委多次在各种场合提出加大优质资产注入上市公司力度,统筹实现解决同业竞争,突出主责主业双重要求,贵公司控股股东有无计划将旗下同业竞争业务(比如建工环境发展有限责任公司旗下业务)注入上市公司,与国资委提出逐步将 现有未上市的优质资产有计划的注入上市公司想呼应。2、国资委提出国有控股上市公司要做积极负责任的股东鼓励长期持有上市公司股份,适时增持价值低估的上市公司股票,适时运用大股东增持、关键核心人员增持等引导上市公司价值合理回归,贵公司大股东清仓式减持所持股份,是否说明贵公司大股东对公司发展毫无信心,公司在无任何稳定股价措施的情况下开始低价定增,与国资委提出的要求背道而驰,贵公司对此有何看法!3、贵公司是否考虑引入战略投资者,比如公司目前所在土壤修复业务较多的地方国资,战略股东的引入一 方面带来现金流优化公司财务结构,提升公司竞争力,另一方面战略股东的存在也会从所属角色为公司业务开展和业绩提升带来积极影响 ,实现和公司相互促进,和公司相向而行。并且国资委鼓励地方国资交叉持股,央地国企之间积极探索通过出让存量引进增量,换股等多种形式在上市公司引入多个国有战略投资者。 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。1、建工修复与控股股东及其下属公司之间不存在同业竞争。2、公司控股股东持有的股 份处于限售阶段,其他股东的减持计划是基于其自身资金需求而正常主张权利。本次融资对公司矿山修复业务和区域水环境业务及其他新的环境修复空间的开拓具有重要意义,也将对公司业绩增长产生积极贡献。谢谢!3、感谢您关于引入战略投资者的建议。谢谢! 6.建议贵公司与控股股东加快推进北京建工旗下环保业务整合进入上市公司,贵公司多次提及探索多元化发展,但是至今主要业务依旧是土壤修复领域,多元化进程缓慢,至今没有新增长点。公司是打算一直只做土壤修复业务吗?公司被提名创建世界一流专精特新示范企业,应当向世界一流企业看齐,像威立雅和苏伊士这类企业都是营收超千亿的行业巨擘看齐,在做好现有主营业务的同时,扩展增量,现 在最好的方式就是整合建工集团下环保业务进入上市公司,实现多点开花,营收利润上去了又能反哺公司研发,土壤修复不适合单一业务单打独斗,土壤修复这种依靠项目招投标的方向,比之水务,固体废物处理这种能通过运营实现稳定营收盈利的业务还是存在极大不确定性。公司如果一直单一业务发展,永远不能成为世界一流企业 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。公司的主营业务为土壤及地下水修复、水环境和矿山等生态修复。在水环境和矿山修复业务方面近年都有较快增长,6月29日公司公告中标5.3789亿元磷矿生态修复项目。此外,公司逐步深入研究和实践固废、危废的 资源综合利用解决方案,与土壤修复业务协同联动加快市场布局。谢谢! 7.22年受政府补贴金额多少?公司发展有什么政策利好吗? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。公司2022年度收到政府补助563.35万元,具体明细可查阅公司披露的2022 年度审计报告。近年,相关部门下发了《新污染物治理行动方案》、《“十四五”土壤、地下水和农村生态环境保护规划》、《关于深入打好污染防治攻坚战的意见》、《中共中央国务院关于完整准确全面贯彻新发展理念做好碳达峰碳中和工作的意见》、《2030年前碳 达峰行动方案》、《“十四五”循环经济发展规划》、《“十四五”时期无废城市建设工作方案》等,上述政策从环境治理行业的业务发展目标与方向、治理重点、从业单位的规范化、治理资金使用管理等方面引导和推动着行业的有序发展。 8.公司去年研发投入多少?目前的研发能力如何? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注,公司2022年研发投入171,861,417.13元。公司较强的研发能力可以从 以下几个方面体现:(1)技术与研发人员专业化程度高专业化的技术研发团队为公司在环境修复领域前沿技术创新与实践提供了核心动 力,确保公司在未来竞争中保持技术领先地位。截至2022年12月31日,公司技术研发人员211人,占全体员工的47.95% 。技术研发人员中本科学历59人、硕士学历138人、博士及以上学历13人,硕士及以上学历人员占比71.56%,117名技术 研发人员获得中高级及以上职称。(2)国家科研项目参与数量多截至2022年12月31日,公司参与的科技部、生态环境部、北京 市科委等国家级、省部级、地市级官方机构批复的科研项目近四十项,其中约三分之二的项目为国家级科研项目。(3)依托国家工程实 验室打造国家级产业技术创新平台公司牵头建设了工业污染场地修复领域首个国家工程实验室,定位于打造国家级产业技术创新源头与智库,未来将建设成为面向世界、引领行业的核心技术研发高地,为公司保持技术领先提供强有力的支撑。(4)科研成果专利转化程度高 截至2022年12月31日,公司累计获得境内外200项专利授权,其中发明专利76项(含国际发明专利7项);公司在申发明专 利申请共90项(含国际发明专利12项)。(5)多项技术获得省部级、市级科技奖项基于大量的典型污染场地修复及罕见、重大修复项目的实施,公司技术体系得以不断的丰富和升级,相关技术/项目已获得10项省部级及其他多项科技奖项,其中,2022年度,基 于“国家土壤污染风险管控关键技术及应用”项目,公司获得“2022年度环境保护科学技术奖一等奖”,该奖项是中国环保科技领域 最高奖。此外公司获得“2022年度环境技术进步奖二等奖”及“金桥奖-优秀项目奖”。 9.业绩越好股票越跌,不断减持,又不断融资。合规合理但不合情。 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注,股价变化受多重因素的影响。股东减持出于其自身资金需求,也是其正当权利。本次融资旨在进一步拓展公司矿山修复、生态修复等业务,助力公司更好的发展。谢谢! 10.中持环保22年11月到12月通过大宗交易89万股,是否需要减持公告。 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注,根据《深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》, 持股5%以上的股东通过竞价交易减持公司股份时需提前15个交易日进行公告,对大宗交易减持股份未规定需要提前披露减持计划公告 。 11.修复中心建设项目、研发中心建设项目完成情况? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。公司已经根据项目推进及业务发展需要逐步投入募集资金,截止2023年3月31日,修复中心建设项目已累计投入53.61%,研发中心建设项目已累计投入79.09%。 12.吴总,您好!公司本次两个募投项目均为EPC项目,目前现金流情况如何? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。目前两个项目均正常履约。谢谢! 13.请问领导公司未来的发展规划是怎样的?如何推动更多模式的“修复+”发展? 答:尊敬的投资者您好,感谢您对公司的关注。“十四五”期间,生态保护与环境治理将更加注重源头和过程管理,注重“山水林田湖草沙”的综合治理,注重生态环境与产业开发的深度融合,公司按照自身业务状况及产业发展态势,区分成熟业务、发展和培育业务及新兴 业务三个层面,聚焦四大核心业务——土壤污染防治系统解决方案、修复“产业协同”解决方案、资源再生解决方案和智慧环境管理解决方案。公司探索多样的“修复+”模式,推动更多模式的“修复+”发展。第一,“场地修复+”模式“十四五”期间,公司以长江经济 带、珠三角等区域为重点,加大对棕地再生模式实施路径的研究和推进,通过吸引社会资本和创新模式改变现有土壤修复以政府投资为主的方式,用市场化方式盘活工业废弃地,助推区域综合发展同时,助力公司工业场地修复市场的再突破。第二,“矿山修复+”模式持续 构建针对在产矿山的“矿山修复+生态管控”模式和针对废弃矿山的“矿山修复+产业导入”模式,探索矿山修复与碳封存协同技术和商业模式,形成具有修复特色的产品模型,提供国内领先的赋能矿山废弃地、盘活存量用地的矿山再生综合解决方案。第三,“农田修复/改良+”模式根据全国土地利用总体规划、全国高标准农田建设规划和全国土地整治规划,将农田修复、高标准农田建设、盐碱地治理、全域土地综合整治等与基于生态改善的产业开发深度融合发展,如打造集农田修复+绿色优质农产品种植、加工、销售和观光旅游等于一体的产业链条,形成区域特色产业。以土地复垦+占补平衡指标收益为突破,重点关注工矿用地、未利用地、盐碱地等用地类型的修复和复垦,布局土壤改良技术体系,并探索产业投资的收益模式。