影视传媒行业周报：Office365Copilot定价每月30美元，动视暴雪23Q2业绩亮眼

投资要点 行情回顾：上周，传媒板块表现一般，下跌4.84%，跑输创业板约2.10个百分点（创业板指下跌2.74%）；跑输市场约2.86个百分点（沪深300下跌1.98%）。 细分行业：（1）游戏指数跑输市场：中信游戏指数（CI005577）下跌7.20%，相对于沪深300指数下跌5.22%。（2）广告指数跑输市场：中信广告指数（CI005847）下跌3.26%，相对于沪深300指数下跌1.28%。（3）体育指数跑输市场：中证体育指数（399804）下跌4.20%，相对于沪深300指数下降2.22%。（4）A股教育公司跑输沪深300，港股教育公司跑赢恒生指数。中信教育指数（CI005816）下跌2.04%，跑输沪深300指数0.06%。港股教育指数 （887671）上涨2.20%，跑赢恒生指数3.94%。 影视：（1）《巨齿鲨2》将在北京举办全球首映礼；（2）《神探大战2》《蛮荒行记》多部新片立项；（3）电影《茶啊二中》破2亿，王心凌献唱主题曲；（4）《奇迹男孩》衍生前传《白鸟》北美撤档；（5）《超能一家人》首日票房夺冠，后被《封神》《长安》两片反超。 游戏：（1）动视暴雪Q2业绩爆表，暴雪游戏全家桶将登陆Steam，微软并购延后；（2）China Joy即将于上海新国际博览中心盛大举办，场外活动“出海”成热词；（3）世纪天成宣布代理《星际迷航：纷争》；（4）《传奇生物2》正式公开，试玩版已上线Steam；（5）《火山的女儿》位列上半年国游销量榜第一，共有6款游戏销量超20万。 AIGC/ChatGpt：（1）Meta、OpenAI等公司向白宫承诺将负责任地开发人工智能；（2）发改委等部门印发《关于促进电子产品消费的若干措施》；（3）Office 365 AI助手定价昂贵，联手Meta推AI新服务，微软股价创新高（4）华为盘古大模型能源领域首次商用。 体育：（1）昆仑山矿泉水成中国网球公开赛官方指定饮用水；（2）AC米兰与宝马续约；（3）美国足协与VISA续约；（4）法国存托银行成为巴黎奥运会官方合作伙伴；（5）尤文图斯与耐克森轮胎达成合作。 教育：（1）教育部召开全国“双减”；（2）教育部办公厅、中国科学院办公厅、中国科学技术协会办公厅发布《关于做好2023年下半年全国中小学教师科学素质提升培训工作的通知》；（3）教育部办公厅发布《关于加快推进现代职业教育体系建设改革重点任务的通知》。 投资要点：建议关注芒果超媒（300413），国联股份（603613），三七互娱 （002555）。 风险提示：传媒政策收紧风险；业务整合或不及预期的风险；新业务开展不及预期风险；内容反响不及预期风险。 1本周行情回顾 分析周期为2023年7月16日（周日）-2023年7月22日（周六）。 本周，传媒板块表现一般，下跌4.84%，跑输创业板约2.10个百分点（创业板指下跌2.74%）；跑输市场约2.86个百分点（沪深300下跌1.98%）。 图1：本周行情回顾 本周，中信游戏指数（CI005577）下跌7.20%，沪深300指数下跌1.98%。中信游戏指数相对于沪深300指数下跌5.22%。A股公司涨幅前三为ST三五、中南文化、*ST众应，跌幅前三为世纪华通、迅游科技、冰川网络。 图2：游戏指数相对沪深300表现 图3：A股游戏公司涨跌幅前三 本周，中信广告指数（CI005847）下跌3.26%，沪深300指数下跌1.98%。中信广告指数相对于沪深300指数下跌1.28%。A股广告公司涨幅前三为省广集团、聚力文化、广博股份，跌幅前三为电声股份、紫天科技、天地在线。 图4：广告指数相对沪深300表现 图5：A股广告公司涨跌幅前三 本周，中证体育指数（399804）下跌4.20%，沪深300指数下跌1.98%。中证体育指数相对于沪深300指数下跌2.22%。 图6：体育指数相对沪深300表现 A股教育公司跑输沪深300， 港股教育公司跑赢恒生指数 。本周，中信教育指数（CI005816）下跌2.04%，沪深300指数下跌1.98%，中信教育指数跑输沪深300指数0.06%。 港股教育指数（887671）上涨2.20%，恒生指数下跌1.74%，教育指数跑赢恒生指数3.94%。 图7：A股教育公司表现 图8：港股教育公司表现 本周港股教育公司涨幅前三为天立教育、思考乐教育、华立大学集团，跌幅前三为香港教育国际、中国科培、宇华教育；A股教育公司涨幅前三为科德教育、学大教育、行动教育，跌幅前三为传智教育、三盛教育、*ST勤上。 图9：港股教育公司涨跌幅前三 图10：A股教育公司涨跌幅前三 2影视行业 电影：本周（2023年7月16日-2023年7月22日）单周票房为18.77亿元，其中《长安三万里》本周票房52368.16万元，是本周总票房第一名。本周票房主要由《长安三万里》（27.8%）、《八角笼中》（22%）和《封神第一部》（13%）构成。 表1：本周含服务费票房情况（单位：万元） 图11：本周票房构成情况（万元） 图12：本周各院线票房情况（万元） 下周有6部新上映电影，预计《热烈》、《超级英雄美猴王：齐天儿》等为下周票房的看点。 表2：下周待映电影情况（仅统计猫眼想看人数超1万人的电影） 电视剧：本周（2023年7月16日-2023年7月21日），网络剧方面，播映指数排名前五的作品依次是《玉骨遥》（播映指数89.7）、《安乐传》（播映指数85.2）、《曾少年》（播映指数83.6）、《长风渡》（播映指数80.7）、《不完美受害人》（播映指数80.1）。电视剧方面，《追光的日子》凭借播映指数87.1位列电视剧周播榜第一名、《我的人间烟火》以播映指数81.2位列第二名、《做自己的光》以播映指数70.9位列第三名。 表3：本周剧集网播量情况（播映指数前五） 综艺：本周（2023年7月16日-2023年7月21日）电视综艺节目播映指数排名前五的作品依次是：《奔跑吧第七季》（播映指数74.6）、《向往的生活第七季》（播映指数70.4）、《全员加速中2023》（播映指数65.2）、《星电音联盟》（播映指数60.5）、《天赐的声音第四季》（播映指数57.5）。《乘风2023》本周以播映指数70.8位列网络综艺周播榜第一名，《五十公里桃花坞第三季》本周以播映指数70.3位列网络综艺周播榜第二名。 表4：本周综艺节目网播量情况（播映指数前五） 影视行业相关新闻 《巨齿鲨2》将在北京举办全球首映礼。由杰森·斯坦森、吴京主演的电影《巨齿鲨2》宣布将于7月28日在北京国家体育馆举办全球首映礼。原定的英国伦敦首映礼受美国演员工会罢工影响已取消，中国成为本片唯一的首映礼举办地。该片将于8月4日上映。（猫眼电影） 《神探大战2》《蛮荒行记》多部新片立项。近日，国家电影局发布关于2023年6月上全国电影剧本（梗概）备案、立项公示的通知，多部备受期待的影片正式立项。其中有韦家辉担任导演及编剧的电影《神探大战2》、曹保平编剧的电影《蛮荒行记》、已故导演万玛才旦的遗作《山前该有一棵树》等。（今日头条） 电影《茶啊二中》破2亿，王心凌献唱主题曲。截至7月21日，电影《茶啊二中》突破2亿关口，再发主题曲《像我们从前》MV，此曲是甜蜜天后王心凌首次献唱动画电影。 电影《茶啊二中》上映已有一周，票房累计近2亿，各平台评分稳居暑期档榜首。人民日报评电影《茶啊二中》“用电影语言讲好家乡故事”。（猫眼电影） 《奇迹男孩》衍生前传《白鸟》北美撤档。受演员及编剧罢工影响，《奇迹男孩》衍生前传《白鸟：奇迹》北美撤档，原定于8.18限定上映，8.25扩映，现推迟到年底，具体日期待定。本片由海伦·米伦、吉莲·安德森、布莱斯·盖萨尔等人主演，改编自原作者所著同名漫画，马克·福斯特(《007：大破量子危机》)执导撰写剧本。（时光网） 《超能一家人》首日票房夺冠，后被《封神》《长安》两片反超。7月21日（周五）初步统计，全国产出票房2.56亿，《超能一家人》首日8872万（含首映场122万）夺冠，《封神第一部》上映第二日5820万亚军，累计1.38亿；《长安三万里》4580万排名第三，累计9.51亿；进口片《芭比》首日850万排名第五。由于《超能一家人》观众评分太低，7月22日（周六）实时票房已被《长安三万里》和《封神第一部》反超。（时光网） 图63：电影《茶啊二中》破2亿 图14：《超能一家人》首日票房夺冠 3游戏行业 2023年7月16日-2023年7月22日，在手游端，截至2023年7月22日，IOS畅销榜排名前十的分别是《和平精英》、《王者荣耀》、《逆水寒》、《原神》、《巅峰极速》、《梦幻西游》、《一念逍遥》、《捕鱼大作战》、《崩坏：星穹铁道》、《金铲铲之战》。 表5：IOS免费榜和畅销榜（7月22日） 上周，游戏行业一级市场投资事件2起。 表6：游戏行业一级市场投资事件 下周预计共有7款游戏上线，建议关注十英工作室、鸵鸟工作室的《边境军团》。 表7：下周上线游戏 游戏行业本周重要公告/新闻 动视暴雪Q2业绩爆表，暴雪游戏全家桶将登陆Steam，微软并购延后。7月20日，微软和动视暴雪为了扫清最后的障碍，共同宣布将交易截止日期延后三个月，以解决并购背后的监管障碍。此外，动视暴雪也在同一天公布了2023Q2业绩报告向资本市场“报喜”。财报显示，动视暴雪2023Q2（GAAP）净收入为22.1亿美元，来自数字渠道的净收入为20.1亿美元，营业利润率为26%。按照非GAAP标准，动视暴雪营业利润率为32%，摊薄每股收益为0.91美元，本季度运营现金流5.9亿美元，同比增长两倍。另外，暴雪正式在Steam开放了《守望先锋2》页面，并将游戏上线日期定为8月10日。（Gamelook） China Joy即将于上海新国际博览中心盛大举办，场外活动“出海”成热词。今年CJ终于又重回线下，并且今年上半年整个游戏行业反弹趋势显著，距离CJ正式开办还有一周左右时间，根据公开信息以及GameLook的不完全统计，目前已经公布场外活动已经多达40余场，这还不算一些私下举办、不对外报名的活动。从今年场外活动来看，“出海”似乎成为了最热门的话题，根据不完全统计，这40余场活动里超一半都以“出海”或“全球化”为主题。 除此以外，今年上半年大火的AIGC，还有一些仍在发育期的Web 3.0、VR等也颇受关注。 （Gamelook） 世纪天成宣布代理《星际迷航：纷争》。今日，世纪天成正式宣布代理《星际迷航：纷争》，沉寂已久的国内科幻SLG赛道即将迎来一位实力新秀。伴着科幻热度的不断升温，曾经小众的国内科幻市场陆续涌现出后来者，也受到越来越多玩家关注。如今，凭借一流IP影响力、久经市场打磨优化的产品素质，以及准备充足的本地化运营，《星际迷航：纷争》有望成为科幻SLG赛道的又一黑马。（Gamelook） 《传奇生物2》正式公开，试玩版已上线Steam。由HideChara个人制作、热脉游戏发行的类肉鸽自走棋游戏《传奇生物2》正式公开，并在Steam开启试玩。在《传奇生物2》的世界，玩家将自由探索开放式的大地图，招募各种奇幻生物组成团队，学习各式技能进化他们，收集神兵武装他们，最终找到并击败魔王取得胜利。游戏前作《传奇生物》发售于2020年，收获了近20万份销量。（游戏茶馆） 《火山的女儿》位列上半年国游销量榜第一，共有6款游戏销量超20万。近日，国游销量榜微博更新了2023年国产买断制游戏销量排行榜。由Gamera发行的养成游戏《火山的女儿》以60万销量位居榜单的榜首，心动发行的武侠游戏《大侠立志传：碧血丹心》以36万销量紧随其后，虎牙发行的太空射击游戏《边境》以24万销量位居第三。（游戏茶馆） 图75：动视暴雪Q2业绩爆表，暴雪游戏全家桶将登陆Steam 图16：世纪天成宣布代理《星际迷航：纷争》 元宇宙行业动态概览 2023产业融合发展-虚拟现实创新大赛正式启动。由工业和信息化部工业文化发展