苹果&红枣期货周报

2023年度生鲜果品市场报告Apple&ChinaJujube Futures Weekly Report 苹果摘要： 【行情复盘】 作者：生鲜软商品研究中心侯芝芳王一博王骏执业编号：F3042058(从业)Z0014216(投资咨询)F3083334（从业）Z0018596(投资咨询)F0243443(从业)Z0002612(投资咨询)联系方式：010-68578922/houzhifang@foundersc.com010-68571751/wangyibo@foundersc.com010-68578667/ wangjun2@foundersc.com 期货价格：主力10合约本周呈现震荡整理走势，收于8651元/吨，周度跌幅为0.2%。 现货价格：本周山东地区纸袋富士80#以上一二级货源成交加权平均价为4.33元/斤，与上周加权平均价格相比持平；陕西三原松本锦70#起步订货价3.8元/斤，较前一周持平。（卓创） 【重要资讯】 （1）卓创库存量预估：截至7月13日，全国苹果库存量为133.29万吨，去年同期为141.19万吨；其中山东地区库存量为66.92万吨，去年同期为98.24万吨；陕西地区库存量为28.94万吨，去年同期为15.25万吨。当周全国库存累计消耗量为15.06万吨，环比有所下降，处于近五年同期中低位区间。 投资咨询业务资格：京证监许可【2012】75号成文时间：2023年7月16日星期日 （2）钢联库存量预估：截至7月12日，本周全国主产区库存剩余量为84.50万吨，单周出库量16.13万吨，冷库走货继续放缓，果农货剩余货源质量下滑明显。 （3）市场点评：早熟苹果开始上市，价格表现略好支撑预期。富士苹果自身基本面变化有限。旧果市场来看，消费节奏放缓与库存下滑的博弈延续，现货价格高估值预期存疑。新果的产量预期来看，产区进入套袋生长期，初步产量预期落地，市场分歧点下降，相应地对价格的趋势推动有限。现货价格稳定，为市场提供一定的支撑，不过今年总产维持同比略增的预期，构成市场的相对压力。随着早熟苹果的逐步上市，市场焦点转向早熟苹果的预期指引。 【交易策略】 目前对于苹果10合约继续维持高位区间判断，操作方面，暂时建议观望或维持区间思路。 红枣摘要： 【行情复盘】 期货市场：红枣期价本周小幅震荡，收涨10元/吨或0.09%至10540元/吨。 现货市场：现货价格稳中偏强，崔尔庄市场新加工枣特级10-10.6元/公斤，一级参考8.6-9.2元/公斤；河南市场特级9.5-10元/公斤，一级8.5元/公斤。 【重要资讯】 据Mysteel农产品调研数据统计本周36家样本点物理库存在11430吨，较上周减少82吨，环比减少0.71%，同比增加33.50%。本周样本点去库较慢，传统淡季，市场购销一般，下游按需补货，新季生长关键期不确定因素增多，贸易商存观望情绪，特一级流通好货较少，价格相对坚挺，关注产区异动及下游补货力度。 据卓创数据，本周河北市场周度成交量320吨，环比减少13.04%。河南市场周度成交量286吨，环比降低7.44%。 据钢联资讯，新疆主产区灰枣统货均价参考5.18元/公斤，原料购销结束。河北销区市场现货一级灰枣价格参考8.60-9.20元/公斤，市场价格略涨，新疆阿克苏到沧运费参考430元/吨，毛利润折合2.19元/公斤，较上周上涨0.20元/公斤，涨幅在10.05%。 【交易策略】 今年红枣花期推迟，导致坐果期与季节性高温期重合，田间管理较差枣园存减产可能。7月份是红枣坐果关键期，预计持续至7月20-25日，目前确定产量为时尚早，但市场有一定天气炒作情绪，新季红枣有一定减产预期。减产预期对于远月提振更为明显，现货供给宽松以及仓单数量较多对近月合约压力仍存。月间套利可考虑做空9/1价差。 目录 第一部分苹果市场分析.........................................................................4一、期货市场情况................................................................................4二、现货市场情况................................................................................5三、产区库存情况................................................................................6四、其他影响因素................................................................................81、替代水果方面.................................................................................82、出口情况.........................................................................................93、天气监测数据.................................................................................9第二部分红枣市场分析.......................................................................12一、红枣现货市场情况......................................................................121、红枣产区采销情况........................................................................122、红枣销区市场情况........................................................................12二、红枣成本、存储商利润情况......................................................14三、相关滋补类果品价格走势..........................................................14四、新季产量预估，当前新疆天气情况..........................................15五、红枣期货合约走势......................................................................16六、红枣期货数据..............................................................................16 第一部分苹果市场分析 一、期货市场情况 二、现货市场情况 山东：本周（20230707-0713）山东地区总体行情稳中偏弱，主流成交价格维持稳定。近期市场气温比较高，出货慢，客商从产地采购量明显减少。上半周多数冷库反馈，出货速度稍有放缓，下半周开始，冷库反馈出货速度减少明显。冷库看货客商不多，包装发货的也减少明显。主流成交价格基本维持稳定，货主出货积极性比较高。蓬莱主流成交价格微幅偏弱。沂源地区主流成交价格稍有下滑，价格下滑之后，出货速度比之前略有提高。 陕西：陕西地区总体平稳，目前陕西地区剩余货源多数有一定水烂，优质好货客商自己发市场，出售的比较少。平原剩余少量货源陆续清库中。早熟苹果少量供应市场，气温较高，上色缓慢，红果比较少，实际收购价格比订货价格上涨0.3元/斤左右，三原地区松本锦70#起步红果好货收购价格3.8-4.0元/斤，一般货主流价格3.2-3.3元/斤，高于去年同期。 销区：本周市场行情较差，价格下滑幅度比较大，市场到货尚可，出货缓慢。 本周内市场上半周到货量较多，下半周开始到货减少。代表市场槎龙市场到货量为138车，较上周多3车。近期多数地区气温比较高，市场水果销售速度缓慢，行情较差，不少货源进入销区冷库存储。市场主流销售价格下滑0.3-0.5元/斤，多数市场销售价格恢复至端午节之前水平。市场经营苹果商户有所减少。市场其他水果销售速度亦一般，桃子、梨等新上水果销售速度平缓。西瓜整体销售情况尚可，但是供应量比较大，同样出现供过于求局面，主流价格下滑，此种情况不利于苹果市场销售，受其他水果冲击，苹果销售价格有继续走低可能。 三、产区库存情况 卓创资讯数据显示，截至7月13日，全国苹果库存量为133.29万吨，去年同期为141.19万吨；其中山东地区库存量为66.92万吨，去年同期为98.24万吨；陕西地区库存量为28.94万吨，去年同期为15.25万吨。当周全国库存累计消耗量为15.06万吨，环比有所下降，处于近五年同期中低位区间。 四、其他影响因素 1、替代水果方面 香蕉：本周（7月07日-7月13日）国内主产区香蕉好货均价为1.00元/斤，较上周下跌0.05元/斤，跌幅4.76%。供需两弱，本周香蕉价格继续窄幅震荡下行。供应端来看，主产区海南、广东部分产地供应尾期，整体供应减少，货源质量下降；需求端来看，香蕉处在全年销售淡季，偏高的蕉价对销区市场购销节奏、利润收益产生抑制作用，客商观望谨慎浓厚。周内蕉价继续震荡下行，价格水平跌至近七年低位。 西瓜：西瓜上市量较大，虽然高温利于西瓜销售，但是仍旧有供过于求的情况，周内西瓜价格小幅下滑。 桃子：桃子供应量增加，市场销售一般，有客户反馈出现腐烂等情况，贸易商亏损较大。产地桃子主流成交价格下滑较大，下滑幅度0.8-1.0元/斤。 梨：新季皇冠梨逐渐开始上市，河北地区直接发市场的梨开始收购，今年开秤价格与去年相差不大，开秤收购之后主流行情呈现下滑趋势。预计从下周开始，部分存储商开始收购。 2、出口情况 鲜苹果出口量继续处于低位运行。海关总署的数据显示，2023年1-5月苹果累计出口量为28万吨，继续为近五年同期最低值。 3、天气监测数据 苹果生产主要集中在山东、陕西、甘肃、山西、河南等地区，目前苹果产区进入套袋生长期，天气对市场影响仍在，不过力度较前期收敛。 第二部分红枣市场分析 一、红枣现货市场情况 1、红枣产区采销情况 产区原料枣交易早已步入尾声，主要货源已转移至代办和加工厂手中，价格趋稳运行，变化不大。 天气较为炎热，时令水果大量上市，滋补品需求转弱，红枣消费处于季节性淡季。产区处于坐果关键期，市场存在一定天气炒作情绪，使得部分持货商挺价惜售，现货价格小幅走强。但淡季终端消费较为疲弱，本周河北市场周度成交量320吨，环比减少13.04%。河南市场周度成交量286吨，环比降低7.44%。 二、红枣成本、存储商利润情况 据钢联资讯，新疆主产区灰枣统货均价参考5.18元/公斤，原料购销结束。河北销区市场现货一级灰枣价格参考8.60-9.20元/公斤，市场价格略涨，新疆阿克苏到沧运费参考430元/吨，毛利润折合2.19元/公斤，较上周上涨0.20元/公斤，涨幅在10.05%。 三、相关滋补类果品价格走势 部分滋补品价格大幅走强。一是减种叠加天气因素导致产区减产，二是近两年中药材消费较好，三是部分资金入场炒作。 四、产量预估，当前新疆天气情况 和田、皮山地区受一季度低温影响有死枝现象，且低温使得枣树生长期推迟，二茬花坐果与高温期重叠，枣树坐果期如温度较高且田间管理较差，易大量落果，新季红枣有一定减产预期，对远月合约红枣价格形成一定利多影响。