京深发布数据要素地方政策，数据要素制度不断细化有望加速行业发展

京深发布数据要素地方政策，数据要素制度不断细化有望加速行业发展 行业评级：增持 分析师：邹润芳 证券执业证书号：S0640521040001 分析师：卢正羽 证券执业证书号：S0640521060001 研究助理：闫智 证券执业证书号：S0640122070030 行业报告：先进制造行业周报 2023年7月8日 中航证券研究所发布证券研究报告请务必阅读正文后的免责条款部 股市有风险入市需谨慎 重点推荐：华中数控、协鑫能科、中科创达、航锦科技、双良节能、超图软件、纽威股份、天通股份、西子洁能、捷佳伟创、天准科技 核心个股组合：华中数控、协鑫能科、中科创达、航锦科技、双良节能、纽威股份、华伍股份、西子洁能、联赢激光、骄成超声、奥特维、罗博特科、高测股份、宇晶股份、先导智能、杭可科技、星云股份、捷佳伟创、科威尔、绿的谐波、埃斯顿 本周专题研究：近日，北京市委市政府印发《关于更好发挥数据要素作用进一步加快发展数字经济的实施意见》的通知，提出力争到2030年，北京市数据要素市场规模达到2000亿元，探索建立结构性分置的数据产权制度和完善数据收益合理化分配；深圳发改委公布《深圳市数据产权登记管理暂行办法》，明确数据权利的确立和保护。今年以来，《数字中国建设整体布局规划》出台、组建国家数据局，顶层规划的指引下，各地积极细化数据要素相关制度，加速探索数据要素实践。各地出台的数据要素产业相关政策在数据确权、数据安全、数据治理等垂直细分领域做了更加明确的细化，进一步完善数据要素基本制度，有望推动标杆项目的落地，为产业规模化发展注入新动能。六月以来，武汉、湖北、成都相继成立数据集团，加快培育数据要素市场并保障数据运营安全，积极探索公共数据资源要素化、市场化路径，积极开展数据要素市场实践。政策持续催化下，数据要素产业价值有望加速释放。建议关注：太极股份、易华录、东软集团、美亚柏科、超图软件等。 重点跟踪行业： 锂电设备，全球产能周期共振，预计21-25年年均需求超千亿，国内设备公司优势明显，全面看好具备技术、产品和规模优势的一二线龙头； 光伏设备，设备迭代升级推动产业链降本，HJT渗透率快速提升，同时光伏原材料价格下降有望刺激下游需求，看好电池片、组件设备龙头； 换电，2025年换电站运营空间有望达到1357.55亿元，换电站运营是换电领域市场空间最大的环节，看好换电站运营企业； 储能，储能是构建新型电网的必备基础，政策利好落地，发电、用户侧推动行业景气度提升，看好电池、逆变器、集成等环节龙头公司； 半导体设备，预计2030年行业需求达1400亿美元，中国大陆占比提高但国产化率仍低，看好平台型公司和国产替代有望快速突破的环节； 自动化，下游应用领域广泛的工业耗材，市场规模在400亿左右，预计2026年达557亿元，看好受益于集中度提高和进口替代的行业龙头； 氢能源，绿氢符合碳中和要求，光伏和风电快速发展为光伏制氢和风电制氢奠定基础，看好具备绿氢产业链一体化优势的龙头公司； 工程机械，强者恒强，建议关注行业龙头，看好具备产品、规模和成本优势的整机和零部件公司。 北京市出台“数据二十条”加快推动数字经济发展。近日，北京市委市政府印发《关于更好发挥数据要素作用进一步加快发展数字经济的实施意见》的通知（以下简称《意见》），旨在加快数据要素市场建设。具体来看，（1）对总体规划和未来市场规模做出指引。要形成一批先行先试的数据制度、政策和标准，推动建立供需高效匹配的多层次数据交易市场，充分挖掘数据资产价值，打造数据要素配置枢纽高地。力争到2030年，北京市数据要素市场规模达到2000亿元，基本完成国家数据基础制度先行先试工作，形成数据服务产业集聚区。（2）率先落实数据产权和收益 分配制度。探索建立结构性分置的数据产权制度和完善数据收益合理化分配，在公共数据确权授权方面，北京市大数据主管部门统筹数据资源共 享、开放和管理，北京市大数据中心负责公共数据归集、治理等活动；在企业数据确权授权方面，明确各类市场主体享有分别按照数据资源持有权、加工使用权或产品经营权获取相应收益的权益。（3）加快推动数据资产价值实现。包括多项制度安排，在资产评估和入表方面，建立完善数据资产评估工作机制，开展数据资产质量和价值评估，探索数据资产入表新模式，探索将国有企业数据资产的开发利用纳入国有资产保值增值 激励机制；在数据资产金融创新方面，积极开展数据资产作价入股、融资、信托等探索。（4）全面深化公共数据开发利用。在完善公共数据开放体系方面，推动按需开放，依托公共数据开放创新基地开展有条件无偿使用；在公共数据专区授权运营方面，推广金融专区建设经验，加快推进医疗、交通等领域的公共数据专区建设，推动有条件有偿使用，形成良性循环。（5）培育发展数据要素市场。提升北京国际大数据交易所能级，推动数据要素市场的价格形成机制，完善数据跨境监管机制，建立社会数据专区，引导社会数据有效汇聚，更好地用好市场手段优化数据供给、提升数据流通、激活数据价值。（6）大力发展数据服务产业。在数据技术产品和商业模式创新方面，推进数据生产、流通、交易、治理等数据链全栈技术研发和成果转化；在数据应用场景示范方面，提出深入推进全市智慧城市和数字政府建设场景开放等创新政策。（7）开展国家数据基础制度先行先试。在北京经济技术开发区等打造数据基础制度综合改革试验田，建设高水平开放的政策高地、数据工场和可信空间，支持基于信创技术建设数据可信流通体系和“监管沙盒”。（8）加强数据要素安全监管治理。促进数据要素市场信用体系建设，优化数据营商环境，建立健全数据生产流通使用全过程的合规公证、安全审查、算法审查、监测预警等制度。 深圳市发改委公布《深圳市数据产权登记管理暂行办法》，明确数据权利的确立和保护。6月21日，深圳市发改委公布了《深圳市数据产权登记管理暂行办法》(以下简称《办法》)，包括登记主体、登记机构、登记行为、管理与监督等七部分内容共34条，其中明确了数据产权登记包括首次登记、许可登记、转移登记、变更登记、注销登记和异议登记等六大类型，并探索将数据产权登记应用于企业数据资产确认、融资抵押等领域。 （1）创新明确数据产权登记适用范围。《办法》按照构建数据资源和数据产品服务两级数据市场思路，明确适用范围为数据资源和数据产品在 本市行政区域内的首次登记、许可登记、转移登记、变更登记、注销登记和异议登记行为，推动数据资源市场化流动和数据产品高效流通。（2）创新提出数据确权方式。《办法》率先以政府规范性文件形式提出对数据产权登记行为进行规范管理，通过首次登记对数据资源或数据产品相关权利归属情况进行记录，探索开展数据确权工作。（3）创新提出数据产权登记流程。《办法》结合市场需求与实际操作层面明确不同数据产权登记类型作用，并对不同类型登记的具体流程和申请材料作出具体规定，实现对数据产权登记的规范化管理。（4）探索建立完善协同监管机制。 针对数据产权登记中存在的多头监管问题，《办法》率先以制度形式明确建立跨部门协同监管机制，积极开展监管模式创新，保障数据产权登记工作规范有序开展。《办法》的出台，对数据交易所明确职能边界、增加高质量数据产品供给、完善交易制度体系提供了政策层面的指导。 顶层规划引领下，各地积极开展数据要素市场实践。今年以来，《数字中国建设整体布局规划》出台、组建国家数据局，顶层规划的指引下，各 地积极细化数据要素相关制度，加速探索数据要素实践。六月以来，武汉、湖北、成都相继成立数据集团，加快培育数据要素市场并保障数据运营安全，积极探索公共数据资源要素化、市场化路径，积极开展数据要素市场实践。 图表：各地出台的数据要素相关文件（部分） 发布时间 各地文件或会议 主要内容 2021年12月1日 广州市政府印发《广州市数据要素市场化配置改革行动方案》 推进政务大数据中心各区分节点建设，形成“1+11+N”市区一体化格局；提升广州超算中心计算能力，形成“超算+智算+边缘计算”多元协同的先进算力基础设施集群 2021年12月3日 《上海市数据条例》于2022年初正式生效施行 明确各类主体的数据权益保护机制，加快建设数据要素市场，按照国家要求在浦东设立数据交易所 2022年3月4日 山西省工业和信息化厅印发《山西省数字企业发展2022年行动计划》 以推动产业集群化、规模化为导向，聚焦数字基础设施升级、数字产业方阵打造、数字化融合应用、数据治理能力提升，打造形成存储计算-设备制造-标注分析-融合应用-数据交易-安全服务为一体的数字产业链条 2022年04月15日 广西壮族自治区数字广西建设领导小组办公室印发《2022年广西数据要素市场化改革工作要点》 建立健全政务数据共享协调机制，纵深推进政务数据资源管理与应用改革，加快推动数据要素市场化改革，加快推进数据有序共享、开放、流通、利用，初步形成“1234”数据要素市场发展新格局 2023年4月3日 《武汉市数据要素市场化配置改革三年行动计划(2023—2025年)》 组建武汉数据集团,探索开展公共数据授权运营,制定数据要素标准体系,形成数据要素利用示范性成果,初步搭建起数据要素市场化整体框架 2023年4月3日 郑州数据要素市场化配置改革启动大会暨生态企业签约会 提出以“1+1+1+N”模式(一套总体设计、一家合资公司、一个创新中心、N个具体项目)启动改革工作，构建产业生态，打造“中国数仓” 2023年4月7日 《烟台市激活数据要素潜能发挥数据要素作用行动方案（2023-2025年）》 创新公共数据管理体制，构建数据要素市场供给、流通、应用、监管‘四位一体’体系，建立全市统一开放的数据要素市场 2023年4月13日 2023数字经济峰会透露《广东省数据条例》即将出台 广东正研究推动将数据生产要素纳入国民经济核算体系 2023年6月21日 深圳市发改委公布了《深圳市数据产权登记管理暂行办法》 包括登记主体、登记机构、登记行为、管理与监督等七部分内容共34条，其中明确了数据产权登记包括首次登记、许可登记、转移登记、变更登记、注销登记和异议登记等六大类型 2023年7月5日 北京市委市政府印发《关于更好发挥数据要素作用进一步加快发展数字经济的实施意见》 力争到2030年，本市数据要素市场规模将达到2000亿元，基本完成国家数据基础制度先行先试工作，形成数据服务产业集聚区 数字经济的发展关键是数据，数据作为一种重要的新型生产要素，其基础制度和市场建设非常关键。从数据提供方看，各级政府、电信运营商、大型国有企业、大型互联网公司聚集了海量经济社会、行业、用户数据，通过数据接口、数据产品、数据服务等形式可满足大量企业的数据需求。数据需求方则主要集中在金融机构、零售企业等机构，希望通过获取外部数据来优化业务。数据要素市场的基础环节是数据流通，高效、规范的数据流通是数据要素价值释放的重要途径。要促进实现跨领域、跨地区、跨主体的数据要素融合应用，需要营造审慎包容的市场环境，鼓励市场 主体积极探索数据流通的解决方案与技术手段，例如数据开放、数据共享和数据交易等，政策的不断细化有望加速释放数据要素价值。 投资建议。各地出台的数据要素产业相关政策进一步细化数据要素基本制度，有望推动标杆项目的落地，为产业规模化发展注入新动能。政策持续催化下，数据要素产业价值有望加速释放。建议关注：太极股份、易华录、东软集团、美亚柏科、超图软件等。 图表：数据要素市场体系架构 光伏设备：1）N型电池片扩产项目多点开花，光伏设备企业技术持续突破，需求与技术共振，推动光伏产业高景气增长。建议关注：迈为股份、捷佳伟创等。2）光伏产业链价格调整将会使产业链利润重新分配，同时刺激下游需求，有望引导整个产业链向好发展。在产业链调整的过程中，看好以下几个方向：靠近下游的电池组件、电站运营环节；非硅辅材、耗材环节；光伏设备等。建议关注：双良节能、奥特维等。 锂电设备：从新技术带来新需求、扩产结构性加速度和打造第二成长曲线等角度出发筛选公司，2023