晨会纪要

晨会纪要 2023第（112）期发布日期：2023-06-21 投资咨询业务资格 宏观指标 商品指数每日市场跟踪 2023/6/212023/6/20 8:0015:00 涨跌涨跌幅/% 证监发【2014】217号 中原期货研究所0371-58620081 0371-58620083 上证综指 道琼斯工业指数纳斯达克指数标普500 恒生指数 SHIBOR隔夜 美元指数 美元兑人民币(CFETS) 3,240.363,240.3600 34053.8734299.12-245.250-0.715 13667.2913689.57-22.280-0.163 4388.714409.59-20.880-0.474 19607.0819912.89-305.810-1.536 1.992.23-0.239-10.727 102.51102.54-0.030-0.029 7.177.1700 公司官方微信 主力合约 COMEX黄金COMEX白银LME铜LME铝LME锌LME铅 外盘LME锡LME镍 ICE11号糖 ICE2号棉花CBOT大豆CBOT豆粕CBOT豆油CBOT玉米NYMEX原油 ICE布油 8:00 15:00 黄金 449.38 451.76 -2.380 -0.527 白银 5502.00 5626.00 -124.0 -2.204 铜 68890.00 68570.00 320.0 0.467 锌 20140.00 20365.00 -225.0 -1.105 铝 18510.00 18545.00 -35.0 -0.189 锡 217130.00 217770.00 -640.0 -0.294 铅 15590.00 15545.00 45.0 0.289 镍 167420.00 168410.00 -990.0 -0.588 铁矿石 793.50 806.50 -13.0 -1.612 螺纹钢 3696.00 3743.00 -47.0 -1.256 不锈钢 14885.00 14785.00 100.0 0.676 热轧卷板 3792.00 3836.00 -44.0 -1.147 硅铁 7216.00 7,216.00 0 0 锰硅 6574.00 6,574.00 0 0 金属主力合约 国内 2023/6/20 1948.10 23.21 8566.00 2232.50 2368.50 2147.00 26705.00 21960.00 26.04 80.68 1477.50 412.80 59.53 622.75 70.87 75.42 2023/6/21 2023/6/19 1,970.70 24.27 8,542.00 2,235.00 2,428.00 2,125.00 26,800.00 22,530.00 25.99 80.08 1,340.25 402.60 59.55 597.75 71.68 76.13 2023/6/20 涨跌 -22.60 -1.060 24.0 -2.50 -59.50 22.0 -95.0 -570.0 0.050 0.60 137.250 10.20 -0.020 25.0 -0.810 -0.710 涨跌 涨跌幅/% -1.147 -4.368 0.281 -0.112 -2.451 1.035 -0.354 -2.530 0.192 0.749 10.241 2.534 -0.034 4.182 -1.130 -0.933 涨跌幅/% 化工 国内 农产品 国内 主力合约 焦煤焦炭动力煤 天然橡胶20号胶塑料 聚丙烯PP(PTA)PVC 沥青甲醇乙二醇苯乙烯尿素玻璃原油燃油纯碱纸浆LPG 主力合约 黄大豆1号黄大豆2号豆粕 菜粕豆油菜籽油棕榈油鲜鸡蛋白砂糖黄玉米 玉米淀粉一号棉花棉纱 苹果红枣花生 2023/6/21 8:00 1347.50 2119.00 0.00 12090.00 9720.00 7846.00 7043.00 5514.00 5793.00 3612.00 2068.00 4010.00 7155.00 1714.00 1499.00 546.50 3044.00 1678.00 5108.00 3751.00 2023/6/21 8:00 5069.00 4360.00 3770.00 3295.00 7754.00 8650.00 7194.00 4128.00 6928.00 2678.00 2996.00 16635.00 23430.00 8451.00 10130.00 9868.00 2023/6/20 15:00 1357.50 2143.00 0.00 12055.00 9675.00 7859.00 7067.00 5556.00 5796.00 3658.00 2080.00 4006.00 7157.00 1,714.00 1511.00 534.80 3067.00 1717.00 5140.00 3770.00 2023/6/20 15:00 5036.00 4368.00 3755.00 3276.00 7770.00 8591.00 7236.00 4,128.00 6963.00 2677.00 3002.00 16700.00 23500.00 8,451.00 10,130.00 9,868.00 涨跌 -10.0 -24.0 0 35.0 45.0 -13.0 -24.0 -42.0 -3.0 -46.0 -12.0 4.0 -2.0 0 -12.0 11.70 -23.0 -39.0 -32.0 -19.0 涨跌 33.0 -8.0 15.0 19.0 -16.0 59.0 -42.0 0 -35.0 1.0 -6.0 -65.0 -70.0 0 0 0 涨跌幅/% -0.737 -1.120#DIV/0!0.290 0.465 -0.165 -0.340 -0.756 -0.052 -1.258 -0.577 0.10 -0.028 0 -0.794 2.188 -0.750 -2.271 -0.623 -0.504 涨跌幅/% 0.655 -0.183 0.399 0.580 -0.206 0.687 -0.580 0 -0.503 0.037 -0.20 -0.389 -0.298 0 0 0 宏观要闻 1、国务院总理李强在柏林总理府同德国总理朔尔茨共同主持第七轮中德政府磋商。李强表示，双方要抓住绿色转型机遇，推动合作提质升级。中方倡议中德成为“绿色同行”伙伴，就绿色、环保等议题加强沟通协调，推动绿色能源科技研发、产业技术升级，深化新能源汽车、绿色金融、第三方市场等领域合作。 2、时隔10个月LPR再度迎来下调。中国6月1年期LPR报3.55%，5年期以上品种报4.2%，均较上次下调10个基点。随着新一期5年期以上LPR下降，各地房贷利率随之调整。北京、深圳、苏州等地多家银行已下调房贷利率。其中，苏州首套房贷款利率已低至4%；郑州首套房贷款利率在此前已降至3.8%，此后有望降至3.7%。 3、据证券时报，虽然6月LPR下调幅度引发市场对于政策力度的讨论，但受访专家一致认为，LPR下调仅是新一轮宏观政策调整的“先手棋”，反映政策稳增长力度正在加码，后续财政、货币政策都有可能出台更多增量措施稳经济大盘。 4、据郑州房管局：5月份，郑州全市商品住宅销售12207套，环比上涨43.29%，销售面积143.88 万平方米，环比上涨39.53%，销售均价10258元/平方米，环比下降17.61%。 5、国家能源局发布数据显示，截至5月底，全国累计发电装机容量约26.7亿千瓦，同比增长 10.3%。其中，太阳能发电装机容量约4.5亿千瓦，同比增长38.4%；风电装机容量约3.8亿千瓦，同比增长12.7%。 6、据证券时报，端午假期临近，生猪价格依然没有起色，生猪养殖行业整体仍处于行业亏损阶段。值得注意的是，生猪期货上市以来，生猪养殖行业已发生结构性变化，价格波动明显降低，市场恐慌性抛售明显减少。去年12月以来，生猪期货价格持续在底部徘徊，除了春节月份外， 其他月份基本维持在16000元/吨附近。 7、国际铝业协会：全球5月初级铝产量为585.1万吨，同比增0.53%，日均产量环比增0.16%。 8、据上海石油天然气交易中心，“中国上海燃料油保税船供报价”正式发布，反映上海港海域每日的低硫和高硫保税船用燃料油价格变化。 9、瑞士黄金出口在5月份环比增长34%，达到152.2吨。 10、俄罗斯外交部表示，黑海港口农产品外运协议将于7月18日结束。 新闻来源：陆家嘴财经早餐 主要品种晨会观点 1）农产品 花生 20日，花生期货主力合约PK311以9980开盘，最高10026，以9868收盘，成交 量176902手，持仓量119945手，持仓较昨日增3684手。花生现货价格整体基本稳定，部分偏弱，市场整体上货量少。整体看，剩余库存不足以后期消费，花生现货市场仍有支撑，关注入不入冷库剩余库存入市及新季种植面积影响。 油脂 20日，棕榈油小幅上涨，国内库存进一步下降：天津p2309+600，日照（国标）p2309+480，华东p2309+320、（7月船期）p2309+200，广东p2309+300、（7月船期）p2309+150。连盘豆油延续升势，短线反弹看待：天津Y2309+360、（7-9月）Y2309+340，日照Y2309+320、（7-9月）Y2309+330，华东Y2309+410、（7-9月）Y2309+420，广东Y2309+380、（7-9月）Y2309+430。信息方面，据中国海关总署数据，中国5月份从巴西进口了1094万吨大豆，较上年同期猛增40%，上年同期为779万吨。由于巴西大豆丰收和其价格优势，中国今年增加了对巴西大豆的采购量。据AmSpec，马来西亚6月1-20日棕榈油出口量为62.43万吨，较上月同期的71.68万吨下降12.9%。据ITS，马来西亚6月1-20日棕榈油出口量为63.23万吨，上月同期为76.02万吨，环比下降16.82%。据SPPOMA，2023年6月1-15日马来西亚棕榈油单产减少4%，出油率减少0.12%，产量减少4.6%。宏观影响减弱，国内油脂市场需求不佳，供应宽松，油脂市场仍不具备趋势上涨条件，震荡反弹看待，关注美豆产区干旱变化。 白糖 国际方面，巴西中南部产区6月中下旬天气晴好，利于收割。6月前三周出口食糖128万吨，日均同比增5%。巴西增产预期或逐步兑现，但出口存港堵风险。泰国新年度产量恐下降10%。短期受巴西上量逐渐增多，有回落预期，但空间有限，关注天气，中期关注采购需求。国内，5月份进口糖4万吨，同比历史低位水平。截至5月底全国工业库存272万吨，库存偏紧支撑现货价格坚挺。进口价差倒挂，夏季采购旺季逐渐到来支撑需求。短期继续大幅上行新动能不足，跟随原糖有回调预期，空间有限，三季度糖价高位区间偏强震荡，关注内外价差。 生猪 全国生猪价格回落为主，全国均价7.2元/斤左右。短期养殖端看涨情绪随着节日 备货结束，涨价趋势告一段落。但是价格短期的波动无法改变中期供大于求局面，现货市场价格波动对养殖户出栏积极性影响弱于期货盘面。中期看，养殖端仍有压栏现象存在，下游整体需求提振有限，屠宰端仍有压力。远期盘面最大的利空就是向好预期跟偏弱事实的碰撞导致高升水期货不符，整体期货盘面维持近弱远强格局，市场资金情绪的发酵，使得远月反弹乏力，重回弱势，反套操作为主。 鸡蛋 全国现货继续回落，北方粉蛋到户价3.5元/斤左右。近端看，北方高位叠加南方温湿天气使得鸡蛋储存困难，容易出现质量问题，销售加快，而下游贸易端拿货谨慎，价格不断承压，粉蛋价格领跌市场，预计本周在端午临近备货情况下，蛋价会出现稳定局面，但是即将面临更为严峻的节后需求放缓行情。远端看，天气因素结束前，新增产能不断释放，养殖微薄利