掌握数据管理

掌握数据 管理:更好的投资之路 决策 对于投资者来说，加强其数据管理流程从未如此重要，因为他们要应对不断增长的数据量和复杂性，以及内部和外部利益相关者对数据的更大需求 。 表的内容 02 方法 03 前言和重要发现 04 第1部分:操作在边界 06 第2部分:采购数据 09 第3部分: 数据管理在实践中 11 第4部分:增长的障碍 13 前景 方法 2023年第一季度，Mergermarket调查了30名担任技术和数据领导职位的高级管理人员，其中15名来自GP（私募股权公司），15名来自LP（投资者）。半 的受访者来自美国，一半在欧洲。90%的受访高管来自管理资产（AUM）超过300亿美元的组织，其余10%的高管报告资产管理规模在100亿至200亿美元之间。 调查包括定性和定量问题的组合，所有访谈均通过电话进行。结果由Mergermarket进行分析和整理。所有回复都是匿名的，并汇总呈现。 前言 重要发现 –大多数受访者（77%）表示，在过去五年中，其组织获取数据的来源总数至少增加了50%，其中37%的受访者表示来源数量增加了一倍以上。 –超过一半的受访者（57%）表示，他们的组织雇用了20多人，他们完全或主要负责数据管理，这意味着自我们上次在2022年第一季度进行以数据为中心的调查以来，平均团队规模大幅增加。 –近四分之三的受访者正在考虑自动化数据密集型工作流程（73% ），并将运营迁移到基于云的平台（70%），以加强其数据管理流程。 –GP和LP在尝试扩展业务时面临的最大与数据相关的技术障碍是数据量和复杂性的增加（占第一名选票的24%），以及在集中位置集成多个数据源（占第一名选票的20%）。 –只有13%的受访者表示，他们的业务团队对在哪里完全透明 他们在决策中使用的数据来源以及这些数据是如何更新或更改的。 私募股权（PE）基金经理及其投资者越来越多 拥抱数据以获得市场机会的全景视图，向下钻取尽职调查，并优化其投资组合绩效。然而，随着数据量和复杂性的不断增长，挑战也在不断增加 。 在本报告中，我们概述了私募股权行业数据管理的现状，并阐明了利益相关者如何接近 新兴趋势和实践。 他们面临的各种机遇和挑战，以及探索正在塑造这个曾经以数据和技术为中心的行业的 第1部分: 操作在边界 私募股权行业正面临着快速变化的技术格局 ，其产量正空前。 来自越来越多来源的数据。这些数据是丰富而宝贵的资源，但也给基金经理和投资者带来了重大变化和巨大的整合挑战。 企业生成和处理的数据量呈指数级增长。根据Statista的数据，到2025年，这些数量预计将达到180泽字节以上， 几乎是2020年估计的64.2ZB的三倍。这种滚雪球给组织带来了沉重的负担，因为他们必须找到收集、存储、集成和分析这些数据的方法，以充分发挥其潜力。 企业清楚地认识到直面这一挑战的价值。 我们调查的几乎所有受访者（90%）都认为数据对其组织的发展战略至关重要，其中超过一半（53%）的受访者认为数据至关重要。数据主导的分析对于 普通合伙人及其有限合伙人。它可以提供对市场趋势的宝贵见解，提高交易寻找和尽职调查能力 ，并阐明投资组合公司的运营效率，从而为更明智的投资决策提供信息并推动回报。对于投资者 ，数据 有必要了解他们的普通合伙人如何创造阿尔法，并可以帮助他们最好地分配资本，同时监控和改善其投资的可持续性和社会影响。 数据对组织增长战略有多重要？ (选择一个) 您对公司的数据战略支持业务增长是否满意？（选择一项） 6060 0 0 0 0 0 0 c 37% ab 53% 550 440 330 220 10% 110 0 23% 47% abc “数据质量并不像我们希望的那样标准化。 有很多失踪 当我们使用来自在线资源的数据时的信息 。 卢森堡董事总经理/首席技术官 30% 一个至关重要的重要 C既不重要也不重要 B非常满意满意 C既不满意也不满意 创建一致的、可操作的见解 受访者通常对他们收集的数据持积极态度，但在追求充分 优化的数据管理方式。 在本报告中，多达83%的受访者对其组织的数据质量充满信心 员工为其决策提供信息，尽管其中只有23%的人认为自己非常自信。 此外，正如我们在本报告第2部分中更深入地讨 论的那样，只有13%的受访者表示他们的业务团队在使用数据的位置方面享有完全的透明度。 来源及其更新或更改方式，表明对他们的数据团队有高度的信心（或者可能是盲目信任）。 尽管如此，显然还有很大的改进空间 ， 受访者认为缺乏标准化、数据集不完整和数据孤岛是提高数据质量的主要挑战。 “数据质量并不像我们希望的那样标准化，” 管理层说。 卢森堡一家全科医生的董事兼首席技术官。“当我们使用来自在线资源的数据时，会有很多缺失的信息。有些信息由于质量差而无法使用，但我们有时会获得高质量的信息。美国LP的董事总经理回应了这些担忧，他说：“我们对质量并不完全有信心，因为过去在应用数据方面存在挑战。由于信息未格式化而存在问题。 令人鼓舞的是，大多数受访者（70%）普遍满意他们公司的数据战略支持 业务的增长，23%的人表示自己非常满意 。然而，我们的研究 这表明，尽管人们普遍认识到数据的价值，并且对其组织的战略甚至完整性都抱有广泛的信心。正在收集的数据，挑战仍然存在。清晰、正 式的数据管理策略是必要的基础，但并不总是等同于有效的数据实践和应用。将战略付诸行动通常是最困难的一步。 即使数据可访问，它通常也不一致或集成不良 ，因此难以收集可操作的见解。这些问题可能来自 缺乏标准化，而集成问题可能是由不同的系统、数据格式或质量问题引起的。 许多普通合伙人及其LP发现数据孤岛、不一致和 整合问题阻碍了他们实现战略。如果他们要获得利用日益广阔的宇宙的诸多好处，缓解这些痛点将是至关重要的。 之前访问的数据源。 第2部分:采购数据 私募股权公司及其投资者显然将稳健的数据管理等同于高性能，并且 在识别和访问可能给他们带来竞争优势的新数据源的竞赛中。 77%的受访者表示，在过去五年中，其组织获取数据的来源总数至少增加了50%，其中37%的受访者表示来源数量增加了一倍以上。正如我们从研究其他地方的结果中看到的那样，公司仍然面临重大挑战 整合和验证来自不同来源的所有这些数据，并将其纳入他们的决策中。因此，他们不太可能充分发挥不断增加的数据量来支持业务增长的潜力。 私人股本公司正在扫描地平线 分别有37%和33%的受访者说明了数据竞争环境的基本方法。 替代来源的数据 虽然并非无处不在，但超过三分之二（70%）的受访者表示他们利用了新兴的替代数据，其中包括： 网站分析、信用卡购买和卫星数据。几乎一样多 将股票也纳入专家意见（67%）。这表明公司正在 已经对他们可用的数据资源有了广泛的了解，尽管收获它是另一回事。 超过一半的受访者（57%）表示需要手动从PDF、Excel文件和类似文档中收集数据，这是一种非常耗时、劳动密集型和昂贵的方法。没有人将这些手动收集的数据描述为他们最有价值的数据 从广义上讲，在过去五年中，组织引入数据的源总数发生了怎样的变化？ (选择一个) 45 40% 40 37% 35 30 25 20 17% 15 10 在决策中利用数据的新机会，以及源。许多受访者（57%）表示他们利用众包 5 6% 0 abcd 给他们一个优势。美国GP的数据工程主管告诉我们，“我们不时认识到新的应用程序，我们也需要新的来源来证实信息。如果我们想提高竞争力，我们就不能依赖有限的资源。 使用经济信息和资产负债表分析等传统数据为投资决策提供信息几乎是一致的（97%），使用第三方数据提供商（90%）也是如此。这些被描述为最有价值的单一数据源 16%的人甚至称其为最有价值的单一来源，仅次于上述传统分析和第三方数据提供商。 众包数据，指的是从社交媒体和其他在线社区和论坛中产生市场洞察力和阅读情绪，已经迅速受到青睐。我们的研究表明，这种方法的实际使用增加了五倍以上。在我们之前进行的数据分析调查中，进行了 2022年一季度,只有3%的受访者 A几乎没有任何变化（即增加1%-10%）B增加一些（即增加11%-50%）C大幅增加（即超过50%）D显著增加（即增加一倍以上） 您的组织从哪些来源获得为您的投资决策过程提供信息的数据？ （选择所有适用和最有价值的来源） 97% 90% 70% 67% 57% 57% 37% 33% 16% 一个b 7% 7% 0% 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 cdef 所有的应用最宝贵的资源 A传统分析（例如，经济数据、公司资产负债表）B第三方数据存储 C新出现的替代数据（例如，网站抓取、语言分析、信用卡购买、卫星数据）D专家意见 E众包数据 F刮pdf,Excel文件,等等。 将其描述为为其投资决策过程提供信息的最有价值的数据来源。 非传统信息来源可以提供对被投资公司的见解 ，多年来一直被对冲基金广泛使用以产生阿尔法。私募股权公司采用替代数据方法的速度较慢，因为私募股权市场固有的精细信息（尤其是数据点）的访问有限。 相关的中型企业。 现在，随着人们认识到另类数据在私募股权中具有巨大的潜在应用，从投资筛选到尽职调查，再到协助投资组合公司提供实际运营支持，这种情况正在发生变化。通过利用这些资源，私募股权公司可以识别技术和消费者行为的新兴趋势，加强其投资策略、选择和执行，并最终改善其投资策略、选择和执行力，并最终改善其投资策略。 例如，通过评估投资组合公司的供应商定价和其他投资组合级别的策略来获得回报。 在许多情况下，获取这些数据是手动且成本高昂的，涉及艰巨的 摄取、验证和标准化过程，然后才能 确定哪些数据可提供可操作的见解。如果没有专门的第三方提供商的帮助，私募股权公司还面临着在内部存储其数据的巨大内部构建和维护成本。 基于云的基础设施平台通过简化公司的数据管理流程来缓解这些痛点，包括聚合、验证和掌握来自不同来源的数据，以创建经过验证的数据集的集中中心。这样， 基金经理可以对他们正在使用的数据的来源充满信心，同时减轻自己管理数据的操作压力。 7 掌握数据管理：更好的投资决策之路 透明度和数据治理 大多数受访者（77%）表示，他们的业务团队在决策中使用的数据来源以及如何更新或更改方面具有一定的透明度。只有13%的人表示他们享有完全的透明度，而几乎同样多（10%）的人表示透明度有限或确实如此 0这方面的透明度。 这意味着今天有87%的公司正在根据数据做出关键决策，这些数据要么是他们的来源。 有部分或没有洞察力。验证数据的来源和准确性对于建立治理标准和建立对数据质量和完整性的信任至关重要。俗话说：垃圾进，垃圾出。 如果企业希望在没有健全的数据管理的情况下实施分析和数据可视化等新功能，则输出将无法提供所需的价值。 组织必须能够追踪数据的来源，以证明其真实性和合法性，因此依靠它进行关键决策。这种透明度也有利于遵守 法规要求和行业标准。最重要的是，组织必须能够跟踪和验证其所有数据的来源，并对其可靠性充满信心。 数据管理已成为管理私募股权基金或投资计划的关键支柱。从中受益 公司拥有无限的机会，必须管理重复和数据管理不善可能引起的复杂情况，这可能会破坏决策并影响合规标准。 基金或投资者数据的一致性和准确性至关重要。 黄金复制原理 遵循黄金副本原则的重要性怎么强调都不为过 。 在一个交易竞争加剧以及监管和报告压力越来越大的行业中，创建和维护所有数据的主记录 （黄金副本）可确保统一性和准确性。此黄金副本是组织数据的单一权威版本 这可以用作通用参考。如果没有这位大师 ，问题很快就会出现。 令人鼓舞的是，我们发现超过四分之三的受访者（77%）认为 所有在组织内使用数据的员工都使用同一验证数据主记录，其中近三分之一（30%）的人认为这至关重要