晨会纪要

晨会纪要 2023第（093）期发布日期：2023-05-25 投资咨询业务资格 宏观指标 商品指数每日市场跟踪 2023/5/252023/5/24 8:0015:00 涨跌涨跌幅/% 证监发【2014】217号 中原期货研究所0371-58620081 0371-58620083 上证综指 道琼斯工业指数纳斯达克指数标普500 恒生指数 SHIBOR隔夜 美元指数 美元兑人民币(CFETS) 3,204.753,204.750 32799.9233055.51-255.590 12484.1612560.25-76.090 4115.244145.58-30.340 19115.9319431.25-315.320 1.271.220.047 103.85103.91-0.060 7.047.040 0 -0.773 -0.606 -0.732 -1.623 3.840 -0.058 0 公司官方微信 主力合约 COMEX黄金COMEX白银LME铜LME铝LME锌LME铅 外盘LME锡LME镍 ICE11号糖 ICE2号棉花CBOT大豆CBOT豆粕CBOT豆油CBOT玉米NYMEX原油 ICE布油 8:00 15:00 黄金 448.48 449.90 -1.420 -0.316 白银 5338.00 5397.00 -59.0 -1.093 铜 62990.00 63850.00 -860.0 -1.347 锌 19175.00 19470.00 -295.0 -1.515 铝 17565.00 17550.00 15.0 0.085 锡 195090.00 197200.00 -2110.0 -1.070 铅 15215.00 15285.00 -70.0 -0.458 镍 163910.00 167070.00 -3160.0 -1.891 铁矿石 683.50 682.50 1.0 0.147 螺纹钢 3435.00 3466.00 -31.0 -0.894 不锈钢 14485.00 14500.00 -15.0 -0.103 热轧卷板 3534.00 3551.00 -17.0 -0.479 硅铁 7258.00 7,258.00 0 0 锰硅 6672.00 6,672.00 0 0 金属主力合约 国内 2023/5/24 1959.30 23.17 7891.00 2206.00 2295.00 2044.50 24050.00 20755.00 25.48 81.78 1324.25 402.10 47.97 587.75 74.22 78.34 2023/5/25 2023/5/23 1,977.50 23.59 8,080.50 2,220.00 2,354.00 2,079.00 24,215.00 20,910.00 25.83 84.28 1,322.00 406.40 47.71 577.75 73.78 77.50 2023/5/24 涨跌 -18.20 -0.415 -189.50 -14.0 -59.0 -34.50 -165.0 -155.0 -0.350 -2.50 2.250 -4.30 0.260 10.0 0.440 0.840 涨跌 涨跌幅/% -0.920 -1.760 -2.345 -0.631 -2.506 -1.659 -0.681 -0.741 -1.355 -2.966 0.170 -1.058 0.545 1.731 0.596 1.084 涨跌幅/% 化工 国内 农产品 国内 主力合约 焦煤焦炭动力煤 天然橡胶20号胶塑料 聚丙烯PP(PTA)PVC 沥青甲醇乙二醇苯乙烯尿素玻璃原油燃油纯碱纸浆LPG 主力合约 黄大豆1号黄大豆2号豆粕 菜粕豆油菜籽油棕榈油鲜鸡蛋白砂糖黄玉米 玉米淀粉一号棉花棉纱 苹果红枣花生 2023/5/25 8:00 1302.50 2031.00 0.00 11825.00 9445.00 7619.00 6952.00 5348.00 5632.00 3687.00 2033.00 4045.00 7454.00 1658.00 1492.00 530.80 3073.00 1594.00 5166.00 4223.00 2023/5/25 8:00 5101.00 3908.00 3467.00 3034.00 6992.00 7645.00 6628.00 4114.00 7114.00 2568.00 2890.00 15680.00 22600.00 8442.00 10090.00 9806.00 2023/5/24 15:00 1307.50 2059.50 0.00 11800.00 9415.00 7658.00 6973.00 5364.00 5638.00 3709.00 2071.00 4069.00 7502.00 1,658.00 1479.00 527.00 3011.00 1617.00 5246.00 4195.00 2023/5/24 15:00 5094.00 3882.00 3446.00 3007.00 6988.00 7676.00 6608.00 4,114.00 7121.00 2557.00 2865.00 15725.00 22650.00 8,442.00 10,090.00 9,806.00 涨跌 -5.0 -28.50 0 25.0 30.0 -39.0 -21.0 -16.0 -6.0 -22.0 -38.0 -24.0 -48.0 0 13.0 3.80 62.0 -23.0 -80.0 28.0 涨跌 7.0 26.0 21.0 27.0 4.0 -31.0 20.0 0 -7.0 11.0 25.0 -45.0 -50.0 0 0 0 涨跌幅/% -0.382 -1.384#DIV/0!0.212 0.319 -0.509 -0.301 -0.298 -0.106 -0.593 -1.835 -0.590 -0.640 0 0.879 0.721 2.059 -1.422 -1.525 0.667 涨跌幅/% 0.137 0.670 0.609 0.898 0.057 -0.404 0.303 0 -0.098 0.430 0.873 -0.286 -0.221 0 0 0 宏观要闻 1、美联储会议纪要显示，美联储官员一致认为通胀过高且下降速度慢于预期，但对6月是否暂停加息存在意见分歧，强调行动取决于数据，且不太可能降息。纪要表示，美联储官员认为，必须及时提高债务上限，否则可能会对金融体系造成严重破坏，并导致金融环境收紧，从而削弱经济增长。 2、国家领导人在会见俄罗斯总理米舒斯京时强调，双方要继续深挖潜力，提升经贸投资合作水平，健全双边合作体制机制，巩固和扩大能源、互联互通等合作基本盘，打造更多新的增长点。 3、上交所与新加坡交易所签署ETF产品互通合作谅解备忘录。根据合作谅解备忘录约定，沪新两所将着力强化在ETF产品互通方面的精诚合作，支持中新市场机构合作开发ETF互通产品，为两国投资者提供多元化的跨境投资选择。 4、郑州拟出台元宇宙产业方案，目标到2025年，元宇宙核心产业规模突破500亿元，带动相 关产业规模超过2000亿元。 5、四川省经信厅：一批重大动力电池产业项目正在有序实施，预计到2025年，四川动力电池产能有望达到400GWh，全产业链产值超过5000亿元。 6、美国众议院议长麦卡锡表示，债务上限谈判取得了一些进展；一些问题仍未解决，谈判将在当地时间周三晚继续进行；本周末可能就债务上限问题达成原则性协议。 7、美联储理事沃勒表示，官员们在6月会议上是再次加息还是暂时跳过将取决于未来几周的关键数据，现在宣布紧缩周期已经结束还为时过早。 8、知情人士称，微软当地时间周三将就英国竞争和市场管理局（CMA）阻止其以750亿美元收购动视暴雪的决定提起正式上诉，预计动视暴雪将在微软正式提交后上诉发表进一步声明。 9、上期所：自5月26日交易（即5月25日晚夜盘）起，镍期货NI2306、NI2307、NI2308、NI2309合约日内平今仓交易手续费调整为18元/手。 10、EIA报告：美国至5月19日当周原油库存减少1245.6万桶，创2022年11月以来最大降幅， 预期增加77.5万桶；当周美国原油产量增加10万桶/日至1230万桶/日，出口增加23.9万桶/日 至454.9万桶/日，战略石油储备（SPR）库存减少160万桶至3.58亿桶。 新闻来源：陆家嘴财经早餐 主要品种晨会观点 1）农产品 花生 24日，花生期货主力合约PK310以10342开盘，最高10364，以9806收盘，成 交量241183手，持仓量144721手，持仓较昨日减9476手。花生现货价格整体基本稳定。市场整体上货量少，周末需求一般。整体看，剩余库存不足后期消费，现货市场仍有上行时间和空间，10合约贴水现货，受交割成本较高支撑，深跌之后或有所反弹，关注宏观环境影响。 油脂 信息方面，MPOA马来西亚5月1-20日棕榈油产量预估增加9.03%，其中马来半岛增加9.48%，马来东部增加8.33%，沙巴增加4.94%，沙捞越增加20.44%。24日，豆油成交37100吨，棕榈油成交2400吨，总成交比上一交易日减少47400吨，减幅54.55%。国际市场看受基本面和宏观影响，外盘仍有压力，国内油脂库存高企，油脂市场仍震荡偏弱为主。 白糖 原糖期货回落调整，因预期5月巴西甘蔗收割良好。五月前三周巴西出口糖120.8 万吨，去年5月出口156万吨。截至5月17日当周，巴西港口等待装运食糖的船只数量为80艘，此前一周为81艘。港堵存在，当前巴西上市量暂难以缓解全球供给紧张压力。另一方面，高价抑制世界采购需求，拖累原糖价格，预计原糖短期偏弱调整，但难脱离高位区间盘整。 国内：4月份进口白糖7万吨，同比大幅减少。截止4月底国内工业库存381万 吨，同比少110万吨。库存处于17年历史同期低位。二季度国内供给糖源主要为国产糖，现货价格坚挺，下游采购需求有所好转。基本面供需偏紧延续，糖价高位偏强调整。 生猪 全国猪价稳中有涨，全国均价7.12元/斤左右。经过一轮的低价运行后，养殖端看涨情绪再起，出栏积极性减弱，惜售情绪抬头，市场供应减少。而下游消费反应平平。国内期货经过本轮破位下跌后，或在现货情绪的指引下出现一定的技术反弹，仍旧维持15000-15500区间震荡，谨防超跌反弹修复行情，继续维持偏弱筑底观点。 鸡蛋 全国现货再度稳定，阶段性涨价昙花一现？按照季节性规律看，处于季节性淡季， 阶段性的备货需求拉动现货拉涨，预计涨幅有限，目前蛋价仍旧受到中长期供应压力 和即将到来的季节性质量问题，对蛋价形成一定的压制，而国内期货方面，提前反应预期下跌后，近月跟随现货近期走强，远月继续维持弱势不改，等待期现货的回归，整体仍旧维持反弹做空思路。 棉花 5月24日，中国主港报价小幅下跌。国际棉花价格指数（SM）98.23美分/磅，跌 1.05美分/磅，折一般贸易港口提货价16586元/吨（按1%关税计算，汇率按中国银行中间价计算，下同）；国际棉花价格指数（M）96.52美分/磅，跌1.11美分/磅，折一般贸易港口提货价16301元/吨。当日主要品种价格如下：SM1-1/8″级棉中，美国C/A棉的报价为99.85美分/磅（下同），折人民币一般贸易港口提货价16856.62元/吨（按1%关税计算，下同）。美国E/MOT棉的报价为99.10，折人民币一般贸易港口提货价16735.52元/吨。澳棉报价为98.40，折人民币一般贸易港口提货价16614.42元/吨。巴西棉报价为96.40，折人民币一般贸易港口提货价16284.15元/吨。乌兹别克斯坦棉报价为97.01，折人民币一般贸易港口提货16383.23元/吨。西非棉的报价为96.90，折人