2023维生素行业发展分析报告

SYNTUN 2023维生素行业业发展分析报告 星图数据 2023年5月 数据让生意更好！Datatuirnbizon! SYNTUN 01维生素行业概述 02维生素终端应用市场 目录 维生素与膳食补充剂专 03题 04维生素行业发展展望 数据让生意更好！Datatirnbizon! SYNTUN 01 维生素行业概述 数据让生意更好！Datatirnbizon! 维生素的定义及分类 SYNTUN 维生素的定义 维生素A BE A维生素D 维生素作为六大营养素之一，是人脂溶性维生素 和动物所必需的微量营养成分，在维生素E 生物体的生长、代谢、发育过程中 C D发挥着重要作用。维生索K 大多数维生素无法由生物体产生， 需要通过饮食等手段获取。 维生素的分类 水溶性维生索 维生索B族 维生索C 数据让生意更好！Datatuirnbizon! 中国是全球维生素第一生产国，近年来产量稳中趋涨 中国维生素产量 产量（万吨）0同比 12.5% 41 40 SYNTUN 78% 333333 36 8.0% 2020中国维生素产量全球占比0.5% -0.5% 1.5% 201720182019202020212022 款据来源：天新药业招股书，中原证券，星图数损整理数据让生意更好！Da均urnbizon! 维生素C、维生素E出口量最大，22年经济承压致多品类出口量同比下降 中国维生素出口量（吨） SYNTUN 20212022 2.6% -15.7% 91,264 76,931 -31.6% 5,8073,970 -16.5% 9,2417,712 -12.3% 2,9752,610 19,466 -39.6% 11,750 -6.9%+52.3% 7.9207.376306466 维生素A维生素B1维生素B2维生素B3或B5维生素B6维生素B12维生素C维生素E 数据来源：海关总署著，星图数据整理数据让生意更好！Datatirnbizon! 维生素B族、维生素C及维生素E合计占8成以上市场份额 SYNTUN 其他 维生素A 3% 13% 维生素市场份额占比 33% 维生素B族 维生素E 21% 30%维生素C 数据来源：中商产业研究院，星图数据整理数据让生意更好！Datatirnbizon! 维生素产业链结构 原料中间体维生素销售终端 ·中间产物 ·生产工艺 ·应用领域 β-紫罗兰酮 ·化学合成 ·饲料 ·山梨醇 ·微生物发酵 *医药及化妆品 ·异植物醇 ?动植物提取 ·食品饮料 石油化工原料 ·农产品原料 上游中游下游 SYNTUN 资质壁垒技术壁垒 猪饲料 大宗商品司膳食补充剂 竞争壁垒 资金壁垒退出成本壁垒 产品示例 功能饮料 数据让生意更好！Datatirnbizon!8 维生素产业链相关布局厂商 DSMD-BASFCtrouwnutritiol Cargill SYNTUN ADISSEONHU新和成四浙江医药新希望集团正大集团LOREAL CHIATAIGROUP 终商端应用厂 维生素供应商 食东北制药 Brother汤臣倍健农夫山泉 兄弟科技NONGFUSPRING 维生素供应商以化工类和医药类企业为主终端应用厂商涉及农牧业、医药、美妆、食品饮料等多类企业 数据让生意更好！Datatuirnbizon! SYNTUN 02 维生素终端应用市场 数据让生意更好！Datatuirnbizon!10 维生素终端消费结构稳定，饲料应用占比高，食品饮料增速快 SIMPLY ORGAH 医药和化工Tostitoa SIMPLY tros SYNTUN KEVITA 71%20%9% 近几年增速1%-2%医药近几年增速2%-3%近几年增速↑5% 数据来源：汇丰前海证券，天新药业招股书，星图数据整理数据上生意更好！Da均妞nbizon！ 饲料领域中，猪饲料和禽饲料对维生素的需求量更大 维生素饲料领域应用占比 猪饲料肉禽饲料 SYNTUN 44% 27% 饲料 蛋禽饲料 13 水产饲料 9% 数据来源：汇丰前海证券，星图数据整理数据让生意更好！Datatuirnbizon!12 消费者认知提升，护肤品突出宣传维生素成分强化功效心智定位 维生素在护肤领域的应用示例 成分功效产品示例 维生素A改善细纹、皱纹及色素沉 (a醇)若等光老化现象 SYNTUN 维生索素B3 （烟酰胺） 抑制黑色表从黑素细胞到角质形成细胞的转运，促进色斑淡化 补水保湿，镇静皮肤，改 维生素C美容护肤 维生素B5善灼烧、刺痛、干燥发红等皮肤不适症状 抗氧化性优异，抑制黑色索生成，改善皮肤暗沉 维生表E 促进护肤品的吸收，淡斑、加强皮肤琐水 数据让牛意更好！Da均如rnbizon!13 维生素相关的护肤话题持续火热，产品销售不俗 SYNTUN 小红书含维生素成分护肤品笔记数量分 布 bs格复霜烟酰胺面霜 65面膜 2022年双十一含维生素成分护肤品综合电商销售额 VC精华 维生素e面膜 烟酰胺搭配 VC精华4.2亿元 维生素e霜 烟酰胺精华 b厚数a酸 a醇精华 b5精华a醇抗老a醇搭配 烟酰胺身体乳 烟酰胺身体乳 巴醇面霜VC面膜 醇眼霜 早c晚a 组生素e乳夫1.1亿元 数据来源：星图数据数据让生意更好！Datatirnbizon!14 疫情爆发首年，维生素类药物终端市场规模迅速增长，第二年增速趋缓 维生素药物全终端市场规模 市场规模（亿元）一〇一同比 19012.1% SYNTUN 185 180177 1684.3% 170 医药160 161 158 150 -4.3% -2.1% 140 20172018201920202021 数据来源：中国药业工业信息中心，星图数据整理数据让生意更好！Dataturnbizon!15 维生素药物用于治疗维生素缺乏导致的相关疾病 缺乏维生素的症状示例 维生素A维生素B族维生素C维生素D维生素E维生素K 夜自症、干眼症VB1：脚气病易疲劳芝力肌肉疼痛易长斑/宸者胃肠不适 指甲易断VB5:焦虑/失眠牙想出血头痛/认知受损溶血性贫血易流异血 SYNTUN 数据让生意更好！Da均如rnbizon!16 维生素广泛应用干食品饮料行业，涵盖众多领域 膳食补充剂果汁功能饮料 ORNEDTBE 食品饮料ORNEDBE 烘焙食品乳制品肉制品 SYNTUN 数据上生意更好！a均妞nbizon!！了 功能饮料受众群体广，市场规模可观，促进维生素在该市场的增长 SYNTUN 运动员 食品饮料细分领域：都市白领 功能饮料 货车司机 工人 z世代 中国功能饮料市场规模 +8%1820 1238 单位：亿元 健身人士 20212026E 数据来源：韦若斯特沙利文，星图数据整理数据让生意更好！Datatirnbizon!18 功能饮料线上渠道中，平台间份额较为相近，势均力敌 SYNTUN 2022H1功能饮料线上渠道份额占比含维生素配料功能饮料产品示例 产品名称相关维生素配料产品示例 0%5%10%15%20%25%30%35% 京东 红牛维生素风味饮料 烟酰胺、维生素B6、维生 表B12 东鹏特饮维生素功能饮料烟酸、维生素B6、维生素 B12 天猫 脉动维生素饮料 抖育 维生素C、烟酰股、维生 90 表B6 拼多多 农夫山泉力量帝维他命水维生素C、维生素B3、维 生素B6、维生素E 外星人电解质水 维生素B6、维生素E 数据来源：星图数据数据让生意更好！Datatirnbizon!19 SYNTUN 03 维生素与膳食补充剂专题 数据让生意更好！Datatirnbizon!20 居民健康意识增强，带动保健品消费诉求 中国膳食营养补充剂购买渗透率 Z世代Y世代 34ol45 SYNTUN % X世代婴儿渊 4350 注：购买涉速率指过去6个月内有过买过至少一次，调研时间2022年10月 数据来源：BCG，星图数据整理数据让生意更好！Datatirnbizon!21 消费者关注免疫力，有最多的消费者认为维生素可促进免疫健康 SYNTUN 2022年消费者前两大关注的健康困扰TOP10中国消费者认为促进免疫营养健康成分排行 免疫力问题18%维生素56% 肠胃问题15%益生菌55% 睡眠问题13%益生元49% 精神压力inigni11%人参33% 体重管理iiiii10%蜂蜜28% ipiini9% 头发/发质/头皮问题锌27% 情绪低落iniini9%蘑菇26% 皮肤美容问题ini7%酵母24% 体能不足/疲劳iiii7%绿茶23% 心脑血管问题iiii6%柑橘21% 数据来源：益普索，罗兰贝格，星图数据整理数据让生意更好！Datatirnbizon!22 中国维生素与膳食补充剂零售规模及人均消费金额稳步提升，人均消费提升空间广活 SYNTUN 中国维生素与膳食补充剂行业零售规模2022中国维生素与膳食补充剂人均消费情况 2500 2000 2,002 1,908 单位：亿元 人均消费 22美元 1500同比增长 10005 4.9% 500 0 20212022 约为美国的 1/5 数据来源：Euromonitor，汤臣倍健财报，星图数据整理数据让生意更好！Datatirnbizon!23 线上渠道占据将近一半的市场份额，远高于其他销售渠道 中国维生素与膳食补充剂零售渠道份额 SYNTUN 46% 26% 20% 2% 2022渠道份额 2022渠道份额 2022渠道份额 2022渠道份额 线上渠道直销渠道药店现代商超 数据来源：Euromonitor，烫臣倍健财报，足图数据整理 新兴线上渠道中，维生素矿物质在抖音销售额提升快速，增长潜力大 抖音维生素矿物质销售额拼多多维生素矿物质销售额 销售额（亿元）一0—环比销售额（亿元）环比 10.9% 25.3%4230 18.9% 7611 8.5% 12 -3.4% -2.7% 2022Q12022Q22022Q32022Q42023E2022Q12022Q22022Q32022Q42023E 数据来源：星图数据数据让生意更好！Datatirnbizon!25 针对不同人群推出对应产品，维生素与膳食补充剂持续向各年龄段渗透 不同人群维生素矿物质产品示例 养生堂成长快乐牌修正新维士多种维Swisse力他维多种善存小紫瓶多种维 复合维生素软片生素矿物质咀嚼片维生素矿物质片生素多种矿物质片 SYNTUN 金钙尔奇多种矿物 金维他中老年多种 汤臣倍健多维男士牌 仁和B旋族维生素 质维生素D片 维生素矿物质片 多种维生素矿物质片 （生物素）锌硒片 数据让生意更好！Dataturnbizon!26 政府出台相关保健食品政策，推动行业有序发展 发布时间发布部门政策名称相关内容 《关于发布允许保健食品声称的保健功能目 2022年5月国务院录非营养素补充剂（2022年版）及配套文件推进保健食品注册工作 的公告（征求意见稿）》 国家市场监督管理总局《保健食品原料目录营养索补充剂》和《分 2021年3月国家卫生健康委员会许保健食品声称的保健功能目录营养素补充对保健食品原料种类再次进行规定国家中医药管理局剂（2020年版）》 SYNTUN 全国范国内加大对保健市场重点行业、领域 信部、商务部等13个部门 2019年1月国家市场监管管理总局、工保健市场百日行动行为的事中事后监管力度，依法打击虚假宣 传、虚假广告、制售假冒伪劣产品等扰乱市 场秩序、欺诈消费者等各类违法行为 2018年9月 市场监管总局《关于防范保健食品功能声称虚假宣传的消帮助广大消费者理性选购保健食品，防范欺 费提示》诈和虚假宣传等违法违规行为误导 白食物新型营养健康食品和功能型保健食品 2017年6月国务院《国民营养计划（2017-2030）》要着力发展保健食品、营养强化食品、双蛋 数据让生意更好！Datatirnbizon!27 SYNTUN 04 维生素行业发展展望 数据让生意更好!Datatuirnbizon!28 政策引导、消费复苏、认知提升、技术进步驱动我国维生素行业持续发展 H政策经济 随着疫情影响减弱，消费市场逐步