2022中国金融行业发展趋势报告

SFC 南方财经全媒体集团 outnernFir 21世纪经济报道21财经 2IHICENTURYBUSINESSHERALD 中国金融行业发展 趋势报告 2022 21世纪金融研究院 广发卡 给您更多为您看更远 支持单位：广发银行信用卡中心 中国金融业发展趋势报告 (2022年) 【报告出品】韩瑞芸21世纪经济报道编委 南方财经全媒体集团周鹏峰21世纪经济报道金融组新闻总监 21世纪经济报道贺霞21世纪金融研究院研究总监 21世纪金融研究院马春园21世纪经济报道高级编辑 第十七届亚洲金融年会杨志锦21世纪经济报道高级记者 陈植21世纪经济报道高级记者 【总策划】李致鸿21世纪经济报道保险新闻报道部主任 韩瑞芸周鹏峰贺霞李愿21世纪经济报道资深记者 方海平21世纪经济报道资深记者 【统筹编辑】周炎炎21世纪经济报道资深记者 马春园叶静21世纪经济报道资深记者 李德尚玉21世纪经济报道记者 【银行篇执笔人】 杨志锦陈植方海平周炎炎李愿唐婧朱英子李德尚玉胡天姣 朱英子唐婧胡天姣 21世纪经济报道记者 21世纪经济报道记者21世纪经济报道记者 孙诗卉 南方财经全媒体集团记者 【保险篇执笔人】 陈植李致鸿叶静孙诗卉 【设计】 陈跃娟周袁波王东浦陈国丽 序 2022年，国际国内宏观金融环境发生货币政策工具，持续加强对“三农”、小 重大变化。微企业、民营企业和绿色发展的支持。 在海外，高通胀卷土重来。发达经济此外，各财经部门还联合推出了7400 体通胀水平屡屡刷新记录，欧元区CPI向亿政策性开发性金融工具，支持稳定宏观上突破10%，美国月度CPI同比持续高于经济大盘。不过，受新冠疫情等因素影响，7%。有研究显示，将CPI核算方法调整至我国经济增速略低于预期，前三季度GDP可比口径后，本轮美国通胀高点已接近上同比增长3.0%。市场预计，全年经济增速 世纪七八十年代的“天通胀”时期。为抑将在3%左右，但仍偏离较大幅度年初确制通胀，主要发达经济体货币政策延续收定的5.5%的目标增速。 紧态势，表现为发达经济体持续加息，但 这加大经济下行风险，2023年发达经济体或走向“滞胀式”衰退。 为支持稳增长、稳就业、稳物价，金 融监管部门继续从总量和结构同时入手，指导银行业扎实做好“六稳”、“六保” 在海外高通胀的背景下，中国CPI同金融服务，支持国民经济持续稳定恢复。比涨幅仅有2%，仍处于温和可控的区间。总体看，今年来银行业经营态势总体稳这一方面得益于中国应对疫情期间没有“大健，支持经济社会恢复发展力度进一步加水漫灌”、超发货币，另一方面得益于粮大。数据显示，9月末银行业机构总资产 食丰收和能源价格的稳定。为373.88万亿元，同比增长10.2%。前 11个月，人民币贷款新增19.91万亿，同 为稳增长和稳就业，今年稳健的货币 政策和积极的财政政策及时加大了实施力 比多增1万亿元，已超过去年全年。 度。财政政策方面，在原定3.65万亿新增结构上，今年央行再次先后推出至少 专项债的额度上盘活5000亿存量限额发行6400亿元再贷款工具，加大对薄弱环节和专项债。货币政策方面，央行两度降息合重点领域的支持力度。具体包括2000亿元计20BP、两度降准合计50BP，降低实体科技创新再贷款、1000亿元交通物流领域经济融资成本。同时，央行还运用结构性再贷款、1000亿元支持煤炭清洁高效利用 专项再货款、400亿元普惠养老领域再货 个百分点，但高出营收增速5.2个百分点。 款、2000亿技改再贷款。其中一个重要影响在于拨备计提减少。前 此外，普惠小微企业贷款延期还本付 息政策延续到2023年6月份。截至2022 三季度拨备计提的减少，相应对利润增长 形成正贡献。 年9月末，普惠小微贷款余额23.2万亿元，值得注意的是，2022年银行信贷结构 同比增长24.6%；授信户数超过5389万户，发生积极变化。六大行房地产贷款（包含 同比增长31.7%。住房按揭货款及房地产对公贷款）余额相 在延期还本政策支持下，商业银行不良率稳中有降。截至2022年三季度末，商业银行不良贷款余额为29912亿元，不良 率为1.66%，同比去年三季度末分别增加 1577亿元、下降0.09分百分点。上市银 行中，不良率下降的有32家，占比近八成； 比去年末仅增长2.2%，远低于客项贷款平 均增速，其占贷款余额的比重出现明显下降。在房地产贷款降下去之后，基建、普惠金融、绿色金融、制造业四大领域贷款保持高速增长，一定程度上弥补了缺口，使得信贷保持了稳定增长。 持平、上升的分别为3家、7家。展望未来，党的二十大报告指出，未来五年是全面建设社会主义现代化国家开 营利方面，商业银行营收、利润增速 局起步的关键时期，主要目标任务第一条 放缓。42家A股上市银行前三季度实现净就是经济高质量发展取得新突破。经济要 利润4.5万亿，相比去年同期增长2.8%。 营收增速仍在增长，但相比去年同期放缓约5个百分点。究其原因，今年银行业继续让利实体经济，息差有所收窄。 实现高质量发展，呼唤高质量的金融。这 需要金融业把服务实体经济作为出发点和落脚点，继续加大对小微、绿色、养老等薄弱环节的支持，促进经济和金融良性循 数据还显示，前三季度42家A股上市环健康发展。 银行实现归母净利润1.6万亿，相比去年 同期增长8%。该增速相比去年同期放缓5.6 目录 银行趋势篇010 一、行业格局 2022，银行业盈利、信贷、拨备如何演化？.012 银行中收战事2022：银行代销业务生变中收占比小幅下降.019 二、零售变局 寻找银行零售“王者”与潜力股027 发卡告别高增长、不良率渐显露新规后信用卡能否“洗尽铅华”？ .036 存量经营年代：广发卡坚持精细化经营走健康发展之路.043 三、对公之路 银行对公业务新趋势048 四、资管新时代 信托业2022这一年：在分类改革与风险化解中静待花开.058 中国私人银行展业15周年：高净值人群需求转向考验综合经营内 功.062 五、资产质量图谱 银行不良延缓暴露： 制造业贷款质量好转12家银行地产不良率超2%，.067 六、普惠金融 减速提质更加注重“金融健康”普惠金融迈入高质量发展阶段075 解决3亿长尾人群信贷痛点普惠金融如何托起新市民的安居梦？ 七、绿色金融 .081 绿色金融再加速：088 碳减排贷款累计超4000亿2023年转型金融接力.088 八、合规与前景 前三季度六大行、股分行被罚超6.8亿元096 收紧趋势下全球货币政策展望2023年全球或将进入温和衰退101 保险趋势篇106 保险科技融合新征程： 构建互联网+医疗+医药+保险四维生态闭环107 惠民保发展三年成绩单： 一城一保模式确立、覆盖新市民群体117 2022年险资举牌图鉴： 主动举牌港股回暖明年或加大权益市场配比121 首批七款个人养老金保险产品全面测评.126 目录 金融高质量发展.130 金融高质量发展之路：金融与实体经济的再平衡..131 货币政策这十年：管好总闸门的勇气与探索.137 人民币汇率十年“攻防战”.147 地方债十年浮与沉.156 债市40年风云录：“三足鼎立”与统一监管之路164 银行十年新跨越： 200万亿信贷腾挪与近4000家机构风险管理173 移动支付里的中国金融与科技演变十年进化史： 技术、人与市场181 “双碳”目标指引绿色金融方兴未艾.185 农信社系统性重塑.193 包容性金融的中国实践：普惠金融，带来了哪些改变201 十年一觉信托梦：升腾、回落与再出发207 湾区金融的使命.212 新市民·新金融218 专访北京银保监局副局长王威： 新市民金融服务体系建设已初见成效帮助新市民全身心地融入北京 219 专访广东银保监局副局长王吴庆：推动“广东版”新市民金融服务 工作实施方案落地见效.226 专访湖北银保监局局长刘学生： 新市民金融服务可得性、便利性、精准性显著增强.232 专访河南银保监局一级巡视员张宗俊：金融机构要回答好新市民服 务三大问题统筹制定战略抢先机.237 专访郑州银行董事长王天宇：新市民需要全生命周期的金融服务 专访中原银行董事长徐诺金： 244 中小银行服务新市民有天然优势政银数据联动破解信息不对称难题 248 银行趋势篇 010 2022 中国金融业发展趋势报告 一、行业格局 011 2022，银行业盈利、信贷、拨备如何演化？ 21世纪金融研究院研究员杨志锦 经济与金融共荣共生，金融要为实体营收增速放缓 经济服务，经济好则金融强。作为规模最 大的金融子行业，银行业与实体经济互动 尤为重要。 Wind数据显示，42家A股上市银行 前三季度实现净利润4.5万亿，相比去年 同期增长2.8%。营收增速仍在增长，但相 2022年，国内疫情仍多点散发，对实比去年同期放缓约5个百分点。究其原因， 体经济造成巨大冲击。随着三年报的出炉，今年银行业继续让利实体经济，息差有所疫情冲击、支持实体的影响下，银行业经收窄。 营呈现以下特点： 受疫情冲击，3月末实体经济走弱。4 一银行业继续让利实体，息差收窄月13日召开的国常会提出，针对当前形势导致营业收入同比增速回落，但是银行业变化，要进一步加大金融对实体经济特别“以量补价”使得营收仍保持一定增长。是受疫情严重影响行业和中小微企业、个 体工商户的支持力度，向实体经济合理让 一银行加大信贷投放，但信贷结构 改变。在房地产贷款需求下降之后，基建、普惠金融、绿色金融、制造业四大领域贷款保持高速增长，使得信贷保持了稳定增 长。 利，降低企业综合融资成本。这在2020年即有先例：2020年6月17日召开的国务 院常务会议明确指出，要推动金融系统全 年向各类企业合理让利1.5万亿。 一受益于资产质量的稳定，上市银 从结果看，当年引导贷款利率下降让 利5900亿，占比近四成。此外，银行减少 行拨备计提有所减少，进而对盈利增长形收费、支持企业重组和债转股，设立两项 成贡献，净利润增速高于营收增速。直达实体经济的货市政策工具，引导债券 利率下行，再贷款再贴现支持发放优惠利 012 2022，银行业盈利、信贷、拨备如何演化？ 21世纪金融研究院研究员杨志锦 经济与金融共荣共生，金融要为实体营收增速放缓 经济服务，经济好则金融强。作为规模最 大的金融子行业，银行业与实体经济互动 尤为重要。 Wind数据显示，42家A股上市银行 前三季度实现净利润4.5万亿，相比去年 同期增长2.8%。营收增速仍在增长，但相 2022年，国内疫情仍多点散发，对实比去年同期放缓约5个百分点。究其原因， 体经济造成巨大冲击。随着三年报的出炉，今年银行业继续让利实体经济，息差有所疫情冲击、支持实体的影响下，银行业经收窄。 营呈现以下特点： 受疫情冲击，3月末实体经济走弱。4 一银行业继续让利实体，息差收窄月13日召开的国常会提出，针对当前形势导致营业收入同比增速回落，但是银行业变化，要进一步加大金融对实体经济特别“以量补价”使得营收仍保持一定增长。是受疫情严重影响行业和中小微企业、个 体工商户的支持力度，向实体经济合理让 一银行加大信贷投放，但信贷结构 改变。在房地产贷款需求下降之后，基建、普惠金融、绿色金融、制造业四大领域贷款保持高速增长，使得信贷保持了稳定增 长。 利，降低企业综合融资成本。这在2020年即有先例：2020年6月17日召开的国务 院常务会议明确指出，要推动金融系统全 年向各类企业合理让利1.5万亿。 一受益于资产质量的稳定，上市银 从结果看，当年引导贷款利率下降让 利5900亿，占比近四成。此外，银行减少 行拨备计提有所减少，进而对盈利增长形收费、支持企业重组和债转股，设立两项 成贡献，净利润增速高于营收增速。直达实体经济的货市政策工具，引导债券 利率下行，再贷款再贴现支持发放优惠利 012 银行趋势篇 率贷款分别让利4200亿、3800亿、1200亿、财务数据显示，前三季度农行实现营 460亿。收5646亿，相比去年同期增长3.6%，但 今年引导贷款利率下降仍