前海健康2022年报

QianhaiHealthHoldingsLimited （前于开曼海群岛健注册成康立之控有限公股司）有限公司 （股份代号:911） 年报 2022 目录 公司资料 2 财务摘要 3 管理层讨论与分析 4 董事及高级管理层之履历详情 10 企业管治及其他资料 14 董事会报告 26 环境、社会及管治报告 40 独立核数师报告 50 综合损益表 56 综合全面收益表 57 综合财务状况表 58 综合权益变动表 60 综合现金流量表 62 综合财务报表附注 64 五年财务概要 128 1前海健康控股有限公司•二零二二年年报 公司资料 董事会 非黄冠执超行先董生事（主席） 陈琦先生 林陈捷凯先犇生先生 执陈立行光董先事生（于二零二二年四月一日获委任） 注册办事处 CricketSquare,HutchinsDrive P.O.Box2681,GrandCaymanKY1-1111,CaymanIslands 香港主要营业地点 香永港德上商环业永民乐心街楼177-18室3号 许克立先生（于二零二二年六月三十日辞任） 3301-3 蓝显赐先生（于二零二二年四月三十日辞任） 独李炜立先非生执行董事 源梁自振立东先生（于二零二二年三月一日获委任） 审核委员会 李炜先生 源自立先生（主席） 梁振东先生（于二零二二年三月一日获委任） 薪酬委员会 李源炜自先立生先（生主席） 陈许立克光立先生（于二零二二年六月三十日辞委任）任） 提名委员会 李源炜自先立生先（生主席） 梁许振克东立先生（于二零二二年六月三十日辞委任）任） 授权代表 叶德容女士 黄蓝冠显超赐先生（于二零二二年四月三十日辞任） 公司秘书 叶德容女士 主要股份过户登记处 CONYERSTRUSTCOMPANY(CAYMAN)LIMITED CricketSquare,HutchinsDrive P.O.Box2681,GrandCaymanKY1-1111,CaymanIslands 香港股份过户登记分处 卓港佳证券登记有限公司 54楼 皇合和后中大心道东183号 独立核数师 长青（香港）会计师事务所有限公司 法律顾问 赵不渝马国强律师事务所 主要往来银行 大华银行有限公司 中香国港建上设海银汇行丰（银亚行洲有）限股公份司有限公司 投资者关系 ir@qhhl.com.hk 股份代号 0911 网站 www.qianhaihealth.com.hk 前海健康控股有限公司•二零二二年年报2 财务摘要 二零二二年千港元 二零二一年千港元 经营业绩 收益毛利 1,961,704 283,398 经营亏损 76,482 16,038 (233,703) (888) 财务表现本公司拥有人应占亏损 每股亏损（港仙） (233,703) (888) －基本及摊薄 (13.79) (0.05) 二零二二年千港元 千港元 本年度末财务状况 流动资产净值总资产 408,294 622,447 总银行借贷 534,434 738,626 总负债 – 7,165 资产净值 97,729 68,093 每股资产净值（港元） 436,705 670,533 0.26 0.40 二零二一年 3前海健康控股有限公司•二零二二年年报 管理层讨论与分析 业务回顾 本集团主要从事销售电子零件产品（“电子零件业务”）及健康产品（“健康业务”）。 电子零件业务 本集团提供广泛类型的电子零件，包括：(i)NAND闪存晶圆（薄片半导体材料，如硅，为闪存集成电路(ICs)的重要零件）；(ii) 嵌入式多芯片封装(eMCP)内存（内含多种内存芯片的电子零件）；及(iii)中央处理器(CPU)。 凭藉电子零件业内经验丰富的管理团队及专业人士，本集团能够自上游分销商大批量采购电子零件，同时协助客户选取最合适的电子零件，致力于提供仓储及质控服务等增值服务以加强客户体验及方便客户，从而满足客户特定需求，而非仅仅完成产品销售。 于本年度，本集团（作为买方）就采购电子零件与一家供应商（“供应商”）（为中华人民共和国（“中国”）其中一家最大贸易公司）订立主买卖协议（“主协议”），本集团可自供应商取得稳定的电子零件供应。 相比截至二零二一年十二月三十一日止年度（“上一年度”），本集团于本年度录得收益增加约592.2%。本年度收益的约 99.5%来自销售电子零件。 于二零二二年十二月三十一日，本集团按成本计价的存货约为1,876.0百万港元，其中超过98%为晶圆及内存芯片等半导体。由于对科技产品需求旺盛，半导体（尤其是内存芯片）价格于新冠肺炎疫情爆发初期达到峰值，并于二零二一年年末开始下降。由于宏观经济困境及利率上行等原因，加之俄乌战争带来的地缘政治不确定性，中国长期实施静态管理以应对新冠肺炎疫情，二零二二年智能手机及个人电脑需求大幅下降，半导体行业在二零二二年下半年显着下滑，半导体价格继续下降，并在二零二二年最后一季度暴跌超过20%至30%。 本集团会留意最新的市场供求趋势，并会继续优化产品组合，以应对市场需求减弱带来的下行压力。 前海健康控股有限公司•二零二二年年报4 管理层讨论与分析 健康业务 本集团主要从事采购及批发销售健康产品，包括健康饮料产品及医疗耗材。 于本年度，由于新冠肺炎疫情导致出行限制及航班供应不稳，本集团无法前往海外进行实地考察及采购健康产品，对健康业务的营运造成不利影响。此外，疫情已改变人们的消费行为，优先必要开支、减少非必要开支，导致健康产品需求下降。因此，本年度健康业务出现下滑。于本年度，来自销售健康产品及食品（其中包括健康饮料产品及医疗耗材）的收益仅占0.5%，约9.5百万港元。 未来前景 本集团一直积极发展电子零件业务及健康业务，不断丰富产品组合及客户群，进一步探索商机及与同业合作的机会，充分利用本集团已有的经验。 于本年度，尽管本集团将重心转移至电子零件业务，但本集团仍积极发展健康业务，不断丰富产品组合及客户群，进一步探索商机及与同业合作的机会。根据董事于健康业务的经验、人脉及判断，董事透过以下方式积极探索扩展健康业务的各种机会： (I)与知名在线及线下零售平台的潜在合作 本集团目前正与香港及中国的零售平台（“零售平台”）就合作（“合作”）之可能性进行磋商，以供应包括来自中国、台 湾及马来西亚的健康产品。磋商仍处于初步阶段，本集团尚未与零售平台就合作订立正式协议。倘合作得以落实，本集团预计将充分利用零售平台的高知名度销售渠道，进一步向其他潜在客户推广本集团的品牌及业务。 (II)潜在投资机遇 本集团目前正与潜在商业伙伴接洽及磋商，以探索于台湾及中国的食品加工及原料提取工厂的潜在投资，该工厂从 事健康产品的加工及生产。本集团亦计划于中国及台湾设立分公司，以扩大业务覆盖面。倘日后投资得以落实，本集团将能够在该工厂与本集团之间创建协同效应，本集团可获取相关健康产品的生产信息，从健康产品行业价值链上供应商的角度更深入地了解市场趋势；另一方面，本集团亦将向该工厂提供下游需求及销售信息，使所生产的健康产品具有品质保证，更符合消费者需求。 5前海健康控股有限公司•二零二二年年报 管理层讨论与分析 (III)采购优质新产品 为丰富本集团的产品组合并采购不同种类的优质新产品，本集团对中国、台湾及泰国的保健品及医疗耗材生产商进行实地考察，探索采购新产品的可行性，并与生产商创建授权经销商关系。 展望未来，本集团亦计划透过(i)于中国投资部分工厂以提供额外增值服务，包括额外支援、修改、组装、封装及测试服务，以满足客户于购买产品后的不同需求；(ii)招聘更多具有相关技术背景的工程师、销售及营销人员以及行政人员，而本集团将根据电子零件业务的发展进度分阶段招聘更多员工；及(iii)取得其他上游生产商的额外授权经销权以进一步扩大其产品组合及提高其盈利能力，扩张其电子零件业务。 尽管中国大陆于二零二二年十二月底放宽新冠肺炎相关限制，但本年度疫情的持续爆发导致中国不同城市实施封锁及严格的隔离措施，对本集团项目（尤其是健康业务分部）发展速度及进度产生不利影响。然而，本集团对香港业务的长期发展仍持谨慎乐观态度。本集团一直积极努力拓宽收益来源，透过投资及╱或收购前景光明的业务或项目为股东带来丰厚回报。 财务回顾 收益及毛利 于本年度，本集团的收益增加约592.2%至约1,961.7百万港元，而上一年度为约283.4百万港元。本年度收益约99.5%来自电子零件业务，约0.5%来自健康业务。 随着电子零件业务的业绩及增长潜力不断提升（本年度毛利为约76.2百万港元），本集团已于本年度将资源及重点从健康业务转移至电子零件业务，以实现本公司股东溢利的最大化。 毛利由上一年度约16.0百万港元增加约376.9%至本年度约76.5百万港元，而毛利率则由上一年度的约5.7%略微减少至本年度的3.9%。 其他（亏损）╱收益净额 本年度其他亏损主要包括以下各项的净额：(i)存货拨备约238.0百万港元（二零二一年：约11.4百万港元）；(ii)有偿合约拨备约93.2百万港元（二零二一年：无）；及(iii)出售附属公司之收益约21.9百万港元（二零二一年：约14.3百万港元）。 前海健康控股有限公司•二零二二年年报6 管理层讨论与分析 本货主要为半导体，包括晶圆及内存芯片，而存货以成本或可变现净值（以较低者为准）计量。可变现净值为日 存货拨备 存货账面值不会高于其可变现净值。 随少。着本半集导团体按的市场价格于本年度最后一季下跌超过30%，预期于二零二二年十二月三十一日的存货可变现净值将相应减 常集业团务的过存程中的估计售价减本集团每项产品所产生的估计成本。当存货账面值高于其可变现净值时，将计提存货拨备，使 港元乃记入本年度的“其他（亏损）╱收益净额”，亦即于二零二二年十二月三十一日的存货可变现净值与账面值2的38差.0额百。万 产生的估计成(i本)每（项按存本货集的团最过新往市销场售价相格似；产及品(i的i)存经货验售为价基（准以厘本定集）团而于厘二定零可二变二现年净十值二。月因三此十，存一货日一所次接性获拨订备单约为准）；减将 有偿合约拨备 倘本集团为满足合约项下责任而须承担的不可避免成本超出预期自合约将获得的经济利益，则视为出现亏损合约。 每份采购订单后三个营业日内支付产品采购价的20%（“按金”）于报告期后，仍有若干本集团已向供应商订购而尚未履约的尚未履约采市二采 购订单所采购产品的订约采购单价高于本集团自尚未履约采购订单下已订购产品所获得的估计经济利益。于根据本集团的计划审阅按金的最末年度 于本年度，本集团已向供应商下达采购订单，以不时于其日常及一般业务过程中采购电子零件产品，而本集团亦须于下达采购订单（“购订单”）。随着半导体的场价格于零二二年最后一季急跌，本集团注意到，根据尚未履约 后售价，预期本集团将自已订购产品获得的经济利益与就相关采购订单承诺的采购价及数量的差额。 计准业则务第37号就亏损合约相新应变确现认计一划，次并性按拨报备告约期93.2后百所万采港购元，的即存参货考查本核集按团金可使得用有情关况已后订，本购集产团品于的本最新市根场据价香格港及会其 7前海健康控股有限公司•二零二二年年报 管理层讨论与分析 经考虑(i)本集团乃于日常及一般业务过程中向其供应商下达采购订单，并向本集团客户转售产品；(ii)向供应商及本集团其他供应商下达的采购订单的条款及条件符合行业惯例；及(iii)自二零一九年展开电子零件业务起，本集团一直能够将自供应商采购的电子零件转售予其客户，并于本年度内整体上可证明本集团所采购的电子零件产品具有实际需求，董事认为： (a)本集团向不同供应商（包括供应商）下达采购订单具商业理据； (b)与本集团供应商订立的采购订单的条款及条件属公平合理； (c)大量或以按背对背基准采购电子零件产品符合本公司及其股东的整体利益；及 (d)董事整体上已履行其责任，以保障本集团的资产。 业绩 总体而言，本集团录得本公司拥有人应占亏损约