美国农业部油料作物展望 2022.12.13

经济研究服务|形势与展望报告 OCS-22l|2022年12月13日 下一个版本是2023年1月17日 由美国农业部世界农业展望委员会批准 在这个报告: 油料作物前景: 国际前景 2022年12月国内前景 亚伦m.机台 玛丽亚·布可夫斯基 降低对美国豆油电梯2022/23的需求期末库存 2022/23年度美国大豆资产负债表本月保持不变。出口和破碎卷 符合目前的预测。尽管豆粕的开局时间已达到预期，但情况正好相反大豆油也是如此。糟糕的出口量和承诺导致豆油下降 2022/23年活动的出口预测。此外，美国环境保护署（EPA） 最近发布了2023-2025年的可再生燃料义务目标。此外，美国环保署批准并最终确定了菜籽油在可再生柴油生产中的使用途径。结果，美国大豆菜籽油资产负债表的变化几乎抵消了对家庭使用的预期影响。 最终，豆油期末库存预测上调至19亿磅。 图1美国豆油出口的承诺 几千吨 2017/18 2018/19 2019/20 2020/21 2021/22 2022/23 1,3001,2001,1001,0009008007006005004003002001000 一周结束了 资料来源：美国农业部，经济研究处，使用美国农业部的数据，外国农业服务局，出口销售, 2022年12月9日. 2 油料作物展望：2022年12月，OCS-22l，2022年12月13日美国农业部经济研究服务 国内前景 外国对美国豆油的需求继续减弱 本月美国2022/23年度大豆资产负债表没有变化。导出卷承诺总额表明，美国正在逐步实现目前的预测 刚刚超过20亿蒲式耳。截至10月，处理器已粉碎了近365 百万蒲式耳大豆。产能扩张将在营销后期实现 年，美国预计将在2022/23年度压榨22.5亿磅大豆。国内外豆粕需求保持强劲稳定，提供支撑 对于与上个月保持不变的当前预测。豆粕价格预测 2022/23年度上调每短吨10.00美元至410.00美元。 相反，2022/23销售年度是豆油的一个有趣的开端。迄今为止出口量低，据报道豆油出口量为2300万磅 10月——当月历史新低。截至 12月1日比去年这个时候为30，700公吨。从10月到11月，美国豆油出口价格溢价相对于阿根廷增长了近12% 出口价格。结合全球市场替代植物油的过剩， 相对于阿根廷价格，每公吨价差超过400.00美元，迫使典型的美国贸易从美国竞争对手进口的合作伙伴。由于这些原因，2022/23年度豆油出口预测下调2亿英镑至11亿英镑。这种出口减少将允许 美国更依赖国内豆油供应来满足相对 国内失踪预测不变，进口预测下调至3亿磅。 2022年12月1日，美国环境保护署（EPA）宣布了一项提议制定2023-2025年可再生燃料标准义务目标的规则。包含在这些中目标是第一年生物质柴油任务略有增加。另外 美国环保署最终确定了在可再生柴油生产中使用菜籽油的途径。这些更新预计将在2022/23年度影响国内大豆和菜籽油的使用。 较此前预测下调2亿英镑，预计美国将使用 2022/23年度生产116亿磅大豆油用于生产生物燃料。尽管减少了，但这预测比2021/22年度高出12.5亿英镑。几乎抵消了食物的增加， 饲料和其他工业用途预测大豆油为1.5亿磅至140亿磅 将期末库存预测提高至19亿英镑。2022/23年度豆油价格预测为：本月略有减少,至每磅0.68美元。 在2021/22销售年度的最后一个季度，生物燃料生产平均使用每月约1.3亿磅菜籽油。作为参考，这超过1500万 每月英镑比上一季度。最近用于生物燃料的菜籽油使用量增加生产与EPA最终确定的新途径一起提升了2022/23年菜籽油生物燃料使用量预计为1.5亿磅至15亿磅。这主要抵消了较低的大豆油预测，相当于预计原料使用量几乎为零的变化 基于生物质的生物燃料生产。大豆油在食品、饲料和其他方面的使用增加工业用途将补充由此产生的用于此类用途的菜籽油的减少，现在处于 在47亿磅。 在2022年11月30日的生物燃料可操作生产能力报告中，美国国务院能源美国能源信息署（EIA）报告称，截至2022年9月， 美国的可再生能源产能达到21.34亿加仑，超过了生物柴油产能。 20.84亿加仑。事实上，可再生能源产能超过了生物柴油产能，从 2022年8月。尽管8月可再生柴油和生物柴油产量表明可再生柴油占生物燃料总产量的近45%，产能增加 可再生识别码（RIN）数量表明可再生柴油将继续 在未来几个月内，在生物燃料总产量中占据更大的份额。 图2 生质柴油生产和原料使用 百万加仑 生物柴油 可再生柴油其他生物燃料 百万英镑 350 大豆油 玉米油菜籽油 1,100 325 脂(牛肉) 白色油脂黄色的油脂 1,000 300275 900 250 800 225 700 200 600 175150 500 125 400 100 300 7550 200 25 100 0 0 月 注：包括的原料占生物燃料产量的97-99%。家禽粪便和其他动物原料类别被排除在外。 资料来源：美国农业部，经济研究服务处，使用美国能源部的数据，美国能源信息管理,每月能源评估和对于生产生物燃料的原料消耗,2022年12月。 EIA还公布了9月份用于生产生物燃料的原料，四舍五入2021/22营销年度。该报告表明，总计227亿磅 植物油、废油、脂肪和油脂被用于生物燃料生产。大豆油占消耗的原料的最大部分，占46%。作为大豆价格 油加标，替代脂肪和油的使用增加。替代油的可替代性，如黄色油脂和玉米油，分别占原料消费量的20%和13%， 分别受政策结构、与生产的生物燃料相关的市场价值的影响与这些原料，以及各自的价格比率。环评被迫扣留消费 在2021/22销售年度的2个月内用于生物燃料生产的菜籽油，以避免披露任何单个公司数据。美国农业部的世界农产品供给和需求 估计计算出总共使用13亿磅菜籽油生产生物燃料 在2021/22年度，占生物燃料生产中使用的原料总量的6%。 图3 用于生产美国的植物油、脂肪和油脂 生物燃料在2021/22 和油脂,0.4% 和浪费,4% 黄色的油脂,20% 大豆油,46% 白色的油脂,3% 脂,8% 家禽,1% 玉米油,13% 菜籽油,6% 总=227亿英镑 其他废油、脂肪、 其他回收提要 注：EIA在2022年2月和3月扣留了用于生物燃料生产的菜籽油消费量数据，以避免披露公司信息。因此，该百分比是使用美国农业部的官方预测计算的。 资料来源：美国农业部，经济研究服务处，使用美国能源部的数据，美国能源信息管理(EIA)、每月能源评估美国农业部外国农业统计局， 生产、供应和分配数据库,2022年12月。 国际视野 全球葵花籽库存因俄罗斯下跌而下降生产 2022/23年度全球葵花籽产量预测本月下调0.6百万公吨至5070万吨，俄罗斯葵花籽产量较低乌克兰。 在俄罗斯，2022/23年度葵花籽产量本月下降了50万吨由于收获面积减少，降至1650万吨。收获期间的不利天气将放弃率提高到远高于5年平均水平2.5%至6%。如 结果，收获面积减少了30万公顷，降至940万公顷。根据俄罗斯农业部的数据，74%的收成已经完成 11月27日，去年同期为99%，5年同期为99% 平均为96%。尽管产量预测有所下降，但这将是创纪录的如果意识到sunflowerseed作物在俄罗斯。 相比之下，乌克兰农民收获了大部分作物。乌克兰外交部农业报告称，乌克兰农民收获了96%的葵花籽作物 截至11月24日。随着乌克兰接近收成，农民报告说产量下降比预期好，因此本月产量下调至每公顷2.17吨。 因此，2022/23年度葵花籽产量预测下调了10万公元吨到1000万吨。 尽管产量预测较低，但由于 预计携带量近470万吨。国内需求差与健康相结合 对欧盟（EU）成员国的出货量降低了压榨预测并提升了出口预测。压榨量预测减少50万吨，减少900万吨 吨被245万吨的上调出口预测所抵消。这促进了欧盟的进口预计为285万吨。随着葵花籽供应增加，预计欧盟将进入 在2022/23年度压榨1090万吨葵花籽，比2022/23年度多40万吨上个月。综上所述，2022/23年度全球葵花籽压榨预测相对而言保持不变，略高于4780万吨。全球葵花籽期末库存 预计为605万吨，比上个月的预测低60万吨。 图4 全球sunflowerseed供给和需求结束的股票, 几百万吨 几百万吨 70 总供给 粉碎 出口 期末库存 9 608 7 50 6 40 5 30 4 3 20 2 10 1 0 0 注:星号(*)表示预测。 销售年度 资料来源：美国农业部，经济研究处，使用美国农业部的数据，外国农业服务局，生产,供应和分配数据库,2022年12月. 印尼棕榈油生产和库存降低 2022/23年度全球棕榈油产量预测较上月预测下降100万由于印尼棕榈油产量下降，公吨至7720万吨。印度尼西亚由于产量下降，棕榈产量预测下调。棕榈油产量为 本月下调至每公顷3.64吨，与上年调整一致。 印尼2021/22年度棕榈产量下调至4320万吨，下降2.1 百万公吨，加工的新鲜水果串（FFB）较少。2022年4月底, 印尼政府实施出口限制，试图为升温降温 国内价格。意想不到的后果包括工厂存储的处理积压已达到最大容量。最终，这延迟了他收获的新鲜水果串占该国棕榈油产量40%的小农户。 几个种植园最终不得不收获并直接堆肥他们的油棕果实避免未来的收益率下降。 图5 印尼棕榈油生产 几千吨 和千吨每公顷 区域生产收益率 公顷 50,000 4.0 45,000 3.8 40,000 3.6 35,000 3.4 30,000 3.2 25,000 3.0 20,000 2.8 15,000 2.6 10,000 2.4 5,000 2.2 0 2.0 注:星号(*)表示预测。 销售年度 资料来源：美国农业部，经济研究处，使用美国农业部的数据，外国农业服务局，生产,供应和分配数据库,2022年12月. 印尼2022/23销售年度棕榈油出口预测保持不变月，而国内消费量减少50万吨。此外， 期末棕榈油库存预计为758万吨，减少50万吨比上个月减少100万吨。 加拿大油菜籽粉碎减少降低作物 加拿大2022/23年度油菜籽产量本月减少50万吨至1900万吨公吨。减少的原因是收获完成后产量低于预期。 油菜籽产量减少2.6%至每公顷2.2吨，产量较低萨斯喀彻温省。 由于油菜籽供应减少，2022/23销售年度的压榨和出口量为本月分别减少了0.2和10万吨。粉碎预计在 1000万吨，出口量为790万吨。菜籽油和菜粕出口本月各减少10万吨。菜籽油出口量预计为3.25 百万公吨，比上一销售年度增加70万吨。菜籽粕出口 496万吨，比上届高56万吨。综上所述， 加拿大2022/23销售年度油菜籽期末库存减少40万只本月公吨至165万吨。 建议引用 亚伦m.机台和玛丽亚·布可夫斯基油料作物前景:2022年12月美国国务院OCS-22l 农业，经济研究服务，2022年12月13日。 使用商业和商品名称并不意味着美国农业部的批准或认可。根据联邦民权法和美国农业部（USDA）民权法规和 政策、美国农业部、其机构、办公室和员工，以及参与或管理美国农业部的机构禁止基于种族、肤色、国籍、宗教、性别、性别认同的节目进行歧视 （包括性别表达）、性取向、残疾、年龄、婚姻状况、家庭/父母状况、收入来自公共援助计划、政治信仰或对先前民权活动的报复或报复，在任何计划中 或由美国农业部开展或资助的活动（并非所有基地都适用于所有计划）。补救措施和投诉最后期限不同的程序或事件。 需要其他通信方式获取计划信息的残疾人（例如，盲文、大 印刷品、录音带、美国手语等）应联系负责机构或美国农业部的目标中心 电话：（202）720-2600（语音和TTY），或通过联邦中继服务电话（800）877-8339联系美国