股指期货将偏弱震荡 白银、原油期货将震荡下跌 镍期货将偏强震荡上涨 螺纹钢、铁矿石期货将震荡上涨

期货研究 期货行 情2022年1月19日 前 瞻股指期货将偏弱震荡白银、原油期货将震荡下跌镍期 研 究货将偏强震荡上涨螺纹钢、铁矿石期货将震荡上涨 陶金峰期货投资咨询从业资格号：Z0000372Taojinfeng013026@gtjas.com 期【正文】 货【声明】 研 究本报告的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考。本报告难以设置访问权限，若给您造成不所便，敬请谅解。若您并非风险承受能力合适的投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务或产品的推介，亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作 出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 【期货行情前瞻要点】 股指期货大概率将偏弱震荡；IF2301阻力位4161和4196点，支撑位4125和4103点；IH2301阻力位2824 和2852点，支撑位2789和2761点；IC2301阻力位6183和6195点，支撑位6137和6122点；IM2301阻力 位6659和6683点，支撑位6608和6588点。 十年期国债期货主力合约T2303大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位99.86和99.96元，支撑位99.70和99.60 元。 黄金期货主力合约AU2304大概率将震荡整理，阻力位422.0和422.8元/克，支撑位417.2和416.8元/克。 白银期货主力合约AG2306大概率将震荡下跌，并将下探支撑位5163和5143元/千克，阻力位5360和5380 元/千克。 铜期货主力合约CU2303大概率将偏强宽幅震荡，阻力位71500和71800元/吨，支撑位69600和69200元/吨。 铝期货主力合约AL2303大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位19260和19340元/吨，支撑位19020和18900 元/吨。 锌期货主力合约ZN2303大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位24750和24900元/吨，支撑位24400和24300 元/吨。 镍期货新主力合约NI2303大概率将偏强震荡上涨，并将上攻阻力位208600和209800元/吨，支撑位203000 和202000元/吨。 锡期货主力合约SN2303大概率将偏强震荡上涨，并将上攻阻力位234000和236000元/吨，支撑位227500和 226000元/吨。 螺纹钢期货主力合约RB2305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位4186和4212元/吨，支撑位4149和4125 元/吨。 热卷期货主力合约HC2305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位4230和4260元/吨，支撑位4196和4182元 /吨。 铁矿石期货主力合约I2305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位857和863元/吨，支撑位841和835元/吨。 焦炭期货主力合约J2305大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位2905和2920元/吨，支撑位2870和2850元/吨。 焦煤期货主力合约JM2305大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位1922和1945元/吨，支撑位1890和1880元/吨。 玻璃期货主力合约FG305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位1750和1763元/吨，支撑位1718和1700元/吨。 纯碱期货主力合约SA305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位3008和3030元/吨，支撑位2944和2930元/吨。 原油期货主力合约SC2303大概率将震荡下跌，并将下探支撑位550和547元/桶，阻力位569和571元/桶。 燃料油期货主力合约FU2305大概率将偏弱震荡，阻力位2837和2857元/吨，支撑位2757和2726元/吨。 沥青期货主力合约BU2306大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位3850和3827元/吨，阻力位3900和3925元/吨。 PTA期货主力合约TA305大概率将偏弱震荡，阻力位5800和5860元/吨，支撑位5728和5680元/吨。 聚氯乙烯期货主力合约V2305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位6680和6710元/吨，支撑位6568和6530 元/吨。 甲醇期货主力合约MA305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位2740和2760元/吨，支撑位2697和2680元/吨。 豆粕期货主力合约M2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位3870和3845元/吨，阻力位3952和3976元/吨。 玉米期货主力合约C2303大概率将震荡下跌，并将下探支撑位2884和2875元/吨，阻力位2900和2910元/吨。 棉花期货主力合约CF305大概率将震荡上涨，并将上攻阻力位14900和15000元/吨，支撑位14660和14600 元/吨。 天然橡胶期货主力合约RU2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位13300和13260元/吨，阻力位13470和 13550元/吨。 【宏观资讯和交易提示】 1、国务院领导人同在华外国专家举行新春座谈会时表示，虽仍面临诸多困难挑战，但随着疫情防控措施的优化调整，相信中国经济将加快恢复和回升。中国坚持发展是第一要务，坚持对外开放基本国策不动摇，坚持市场化改革方向，坚持“两个毫不动摇”，更好保护外商投资权益，提振民营经济信心。 2、国务院副总理刘鹤与美财政部长耶伦会谈。双方讨论了深化宏观经济和金融领域合作的有关问题。中方表达了对美国对华经贸和技术政策的关切，希望美方重视这些政策对双方的影响。中方欢迎耶伦财长今年适当时候访问中国。双方同意经贸团队在各个层级继续保持沟通交流。 3、国家医保局公布新版医保药品目录，将于3月1日落地实施。新版目录新增111种药品，包括慢性病、肿瘤、罕见病、新冠治疗用药等，药品总数达2967种。谈判和竞价新准入的药品，价格平均降幅达60.1%。阿兹夫定最终以11.58元谈判成功，正式纳入医保目录。对于未能通过谈判纳入医保目录的Paxlovid，国家医保局不会再和辉瑞就举行专门谈判。 4、据商务部数据，2022年，全国实际使用外资金额12326.8亿元，按可比口径同比增长6.3%（折合 1891.3亿美元，增长8%）。其中，制造业实际使用外资3237亿元，同比增长46.1%；高技术产业实际使用外资增长28.3%，占全国36.1%。 5、国家发改委介绍，2022年，共审批核准固定资产投资项目109个，总投资1.48万亿元，主要集中在交通、能源、水利、信息化等行业。全国新开工项目计划总投资比上年增长20.2%，今年及以后的投资增长还存在较大潜力。 6、据国家能源局数据，2022年，全社会用电量86372亿千瓦时，同比增长3.6%。截至12月底，全国累计发电装机容量约25.6亿千瓦，同比增7.8%。其中，风电装机容量约3.7亿千瓦，同比增长11.2%；太阳能发电装机容量约3.9亿千瓦，同比增长28.1%。 7、国家统计局数据显示，2022年，全国焦炭产量4.73亿吨，同比增1.3%；粗钢产量10.13亿吨，同比降2.1%；生铁产量8.64亿吨，同比降0.8%；钢材产量13.4亿吨，同比降0.8%。 8、美联储经济状况褐皮书：美国经济活动整体上相对持平；五个地区称经济活动整体上略有增长，六个地区称没有变化或略微回落，另外一个称显著下滑；在大多数地区，销售价格以温和的速度增长，但许多人表示增长速度比最近报告期有所放缓；大多数地区的就业继续以温和的速度增长。 9、美联储布拉德表示，美联储应该尽快采取行动，将政策利率提高到5%以上，然后再对数据做出反应。他认为通胀不会像市场预期那样迅速回落。 10、美联储哈克表示，美联储需要将利率提高到5%以上。美联储政策行动接近尾声，缓慢地接近终端利率是好事；预计今年通胀率将降至3.5%；2025年通胀率将降至美联储2%的目标。 11、美国2022年12月零售销售环比降1.1%，预期降0.8%，11月数据下修至降1%；核心零售销售环比降1.1%，预期降0.4%，前值由降0.2%修正至降0.6%。 12、美国12月PPI环比下降0.5%，为2020年4月以来最大降幅，同比则上扬6.2%，低于预期的增长 6.8%。核心PPI当月上涨0.1%，同比攀升5.5%。 13、美国12月工业产出环比降0.7%，预期降0.1%，前值由降0.2%修正至降0.6%。美国1月NAHB房产市场指数为35，预期为31，前值为31。 【期货行情回顾】 周三（1月18日），国内商品期货夜盘收盘普遍上涨，能源化工品表现强势，LPG涨3.68%，沥青涨2.71%，玻璃涨2.71%，燃油涨2.62%，PTA涨1.59%，PVC涨1.45%。黑色系全线上涨，铁矿石涨1.43%。农产品多数上涨，棕榈油涨1.48%，棉花涨1.47%，豆油涨1.27%。基本金属多数收涨，沪镍涨2.46%，沪锡涨2.35%，沪铝涨1.25%，沪锌涨0.6%，沪铜涨0.34%，不锈钢涨0.09%，沪铅跌0.49%。 【期货行情分析与前瞻】股指期货： 1月18日，沪深300股指期货主力合约IF2301开盘4153.0点，开盘后，反弹遇阻回落，小幅震荡下 行，收盘在4133.4点，下跌0.26%（按照收盘价下跌0.33%），最高反弹至4161.4点，未能有效突破4161 点短线阻力，最低下探至4130.0点，4125点短线支撑明显，短线继续下行压力轻度增大。 上证50股指期货主力合约IH2301开盘2836.0点，开盘后，反弹遇阻回落，小幅震荡下行，收盘在2809.8点，下跌0.73%（按照收盘价下跌0.80%），最高反弹至2846.2点，未能突破1月17日高点2846.8点阻力，最低下探至2809.0点，2806点短线支撑明显，未能有效突破60日均线阻力，5日均线支撑明显，短线继续下行压力增大。 中证500股指期货主力合约IC2301开盘6149.0点，开盘后，冲高遇阻回落，小幅震荡上行，收盘在 6153.4点，上涨0.13%（按照收盘价上涨0.26%），最高反弹至6183.4点，无力上攻1月16日创下的近日 高点6194.6点阻力，最低下探至6144.8点，1月17日收盘价6137.2点支撑明显，短线继续小幅反弹走高，反弹乏力。 中证1000股指期货主力合约IM2301开盘6620.8点，开盘后，冲高遇阻回落，小幅震荡上行，收盘在 6621.2点，上涨0.17%（按照收盘价上涨0.20%），最高反弹至6653.8点，无力上攻1月16日创下的近日 高点6658.8点阻力，最低下探至6611.4点，1月17日收盘价6608.2点支撑明显，短线继续小幅反弹走高，反弹乏力。 1月18日，A股维持横盘态势，量能再度出现萎缩，大金融维持热度，数字经济、信创、游戏等题材活跃，大消费相对低迷，医药股普遍回调。截至收盘，上证指数微涨，报3224.41点，深证成指涨0.09%，创业板指跌0.06%，科创50指数涨0.31%，万得全A涨0.08%，万得双创涨0.19%；市场成交额6362.8亿元。北向资金实际净买入47.35亿元，连续11个交易日净买入，1月以来累计加仓近940亿元，超去年全年。 据外汇局统计，2022年12月，境外投资者净增持境内债券和股票分别为73亿和84亿美元。近期外资 参与境内证券市场保持活跃，2023年1月上半月净买入境内股票、债券合计约126亿美元。 1月18日，港股早盘探底回升，此后维持窄幅震荡，恒生指数收涨0.47%报21678点，恒生科技指数涨0.54%，恒生国企指数涨0.36%；大市成交1278.34亿港元。游戏、有色、油气股走强，网易涨超6%领涨蓝筹。地产、消费、医药股弱势。南向资金净买入11.22亿港元，美团获净买入6.19亿港元。 周三（1月18日），美国三大股指全线收跌，道指跌1.81%报33296.96点，标普500指数跌1.56%报3928.86点，纳指跌1.24%报10957.01点。霍尼韦尔国际跌3.77%，IBM