2022年IT服务行业研究报告

01行业概况 IT服务是指在信息技术领域服务商为其用户提供信息咨询、软件升级、硬件维修等全方位的服务。IT服务产品包括：硬件集成、软件集成、通用解决方案、行业解决方案和IT综合服务。 服务过程是指IT需求得以满足的全过程，从IT服务商为用户提供IT咨询开始，到定义IT需求，再到挑选合适的IT服务商和服务产品，实施IT项目，检测验收与评估IT服务效果，以及后期维护与升级。 IT服务是IT产业的重要组成部分，参考汽车市场的划分引入前、后市场的概念。IT服务的前市场包括项目规划、业务咨询、系统设计、软件开发、硬件采购、系统集成等，后市场以运营维护为主，亦包括备件供应和资产管理等服务。 图：IT服务市场划分 资料来源：资产信息网千际投行华经情报网 IT服务外包就是把企业的信息化建设工作交给专业化服务公司来做。它可以包括以下内容：信息化规划（咨询）、设备和软件选型、网络系统和应用软件系统建设、整个系统网络的日常维护管理和升级等。IT服务外包是企业迅速发展企业数字化，提高数字化质量、提高企业工作效率，节约信息化成本的一种途径，也为个人用户提供巨大的帮助。 IT服务外包可以细分为以下类型： 人员外包服务：为客户提供IT相关的人力资源，以解决客户的IT人力资源编制的问题，实现其管理目的并能够实现效率极大化。提供符合ITSS标准的自研ITSM过程管理软件服务。 管理外包服务：根据企业自身IT管理的需要将模块化的服务单独切分，让专业的IT服务供应商来承接，从而实现服务的专业性和成本的优化。提供符合ITSS标准的自研ITSM过程管理软件服务；具备自动化应用拨测的服务能力；具备设备远程监控的服务能力；具备业界领先的服务运营中心（含监控中心、呼叫中心）。 专业化服务：为客户提供短期的、一次性的IT相关的外包服务，包括不局限于IT管理相关的咨询、优化、升级类的运营服务。覆盖客户的扩容、监控、迁移等多种业务需求。 IT整体外包服务：根据企业自身I管理的需要将模块化的服务单独切分，让专业的IT服务提供商来承接，从而实现服务的专业性和成本的优化。专业的IT系统整合服务能力；全面的自研软件支持，覆盖系统监控、应用监控，云平台管理、服务过程管理等。 预计2023年中国IT服务市场规模达1.2万亿元。受益于行业数字化转型和产业互联网的发展，以运维和开发为主的IT服务将持续推动IT服务市场增长，根据艾瑞咨询预计，中国IT服务市场将保持13%左右的增速增长，预计到2023年市场规模达1.2万亿元。 图：预计2023年中国IT服务市场规模超万亿元 资料来源：资产信息网千际投行开源证券 02商业模式和技术发展 2.1产业链 IT服务指支持组织用户的业务运营或个人用户任务，贯穿IT应用系统整个生命周期各项服务的统称。上游产业为前期的IT咨询与培训；中游产业是中期的定制开发、系统集成、部署实施；下游产业为后期的IT运维升级、IT运营管理，以及IT安全保障等。 资料来源：资产信息网千际投行 上游 IT咨询也可称为信息化咨询，它是对企业进行一次全方位的系统改造，主要涉及企业管理模式设计、业务流程重组、信息化解决方案设计与管理软件系统的实施应用。 与传统的咨询业不同的是，IT咨询业将管理思想、全新的商业模式与现代IT技术手段相结合，为企业提供互联网服务领域的咨询与服务。网络社会化触发了IT咨询产业的发展。 在中国，“信息化带动工业化”成为基本国策，作为全球化的重要对策以及刺激内需拉动经济的重要手段，未来5—10年将形成中国信息化的高潮。IT咨询的需求已经明显启动，但大多数需求还是处于模糊的萌芽状态，市场也是十分分散，包括系统集成公司、技术公司、传统咨询公司甚至一些网站都在从事一定的咨询业务，分割一定的市场。 图IT咨询 资料来源：资产信息网千际投行百度百科 近几年，伴随着中国IT产业的飞速发展，企业对IT人才的需求持续升温。根据权威机构测算，中国IT人才年缺口100万。另一方面，我国高校每年培养了大量的计算机专业人才，但能够适应IT企业需要的人才，尤其是掌握最新计算机应用技术，具备大量项目经验的IT人才却少之又少。 面对大量有志于IT行业的中高级学历人才，IT职业培训机构就承担起了连接学历教育与企业实际需要的桥梁功能。相对于漫长的学历教育，IT职业培训以其灵活高效、目标明确等特点而深受现代人的青睐。 图IT培训行业发展阶段 资料来源：资产信息网千际投行国联证券 中游 IT服务中游为中期的定制开发、系统集成以及部署交付。中期主要可从四个场景对接下游后市场：在增长场景中线上商机拓展和全流程交易管理；在交付场景中进行服务交付管理与项目管理；在供应场景中进行服务资源采购与供应链管理；在运营场景中专业面向服务业务的运营体系。 图IT服务产业链 资料来源：资产信息网千际投行艾瑞咨询 下游 IT服务下游主要为运维升级、运营管理和IT安全保障。IT运维服务可分为IT基础设施运维服务、IT应用系统运维服务、安全管理服务、网络接入服务、内容信息服务和综合管理服务等。 IT基础设施运维服务：对IT基础设施进行监视、日常维护和维修保障。服务涉及的基础设施包括网络系统、主机系统、存储/备份系统、终端系统、安全系统、机房动力及环境等。 IT应用系统运维服务：对应用系统进行设计、集成、维护及改进。应用系统运维服务涉及的应用系统包括OA及内部办公系统、政府网站、面向企业和组织的应用系统、面向公众的应用系统以及城市管理类应用系统等。 安全管理服务：对IT环境涉及的网络、应用系统、终端、内容信息的安全进行管理，包括安全评估、安全保护、安全监控、安全响应及安全预警等服务。 网络接入服务：提供网络规划和接入，包括互联网接入服务、专网接入服务等。 内容信息服务：对内容信息进行采集、发布、巡检、统计、编辑、信息挖掘以及汇报，为内容信息的获取和进一步处理提供支持。 综合管理服务：包括咨询与培训服务、技术支持服务、综合系统服务等。 资料来源：资产信息网千际投行观研天下 2.2商业模式 IT服务企业通过为企业客户或者个人用户提供包含IT咨询、软件开发、系统集成、IT教育与培训、IT系统外包、业务流程外包、软件与硬件维护与支持等服务，满足客户对于IT服务产品或者服务流程的全方面需求,并在此过程中获得相应收益。 图2011-2020年IT服务企业财务状况 资料来源：资产信息网千际投行中银证券 根据客户的不同需求，为客户提供以下三种IT外包服务： 1.IT资源整体外包：为客户提供全套的IT系统规划、采购、实施、运维、咨询、培训的整体服务，适用于不想成立IT部门或雇用IT工程师，并迫切希望降低运营成本的公司； 2.单项IT技术外包服务：也许您的公司有少量的计算机人员，难以应付日常的各种繁杂事务，可以把您觉得棘手的事情交给我们，如网络建设，硬件设备维护，单项软件开发，我们可以按项目，时间，设备量等各种方式计费，提供服务； 3.维护外包：当系统已经建设好，维护人员日常工作不多，有了问题时又忙不过来，我们可以提供随机的维护外包服务，作为我们的客户，您在遇到问题时可以享受到团队技术力量的服务，保障已建系统的正常运行。 图宝信软件主营业务构成 资料来源：资产信息网千际投行iFinD 2.3技术发展 对国内IT服务产业的各个专利申请人的专利数量进行统计，排名前十的公司依次为：航天信息、东软集团、网宿科技、捷顺科技、宝信软件、浪潮软件、诺力股份、思创医惠、佳都科技、达实智能等。 图国内IT服务上市企业专利数量 资料来源：资产信息网千际投行iFinD （1）网络安全网格是一个灵活的组装式架构，可整合各种广泛分布的安全服务。网络安全网格可以将独立的一流安全解决方案结合在一起，在提高整体安全性的同时，使控制点更接近它们要保护的资产。此外，它还可以在云和非云环境中快速且可靠地验证身份、背景和合规性。 （2）数据编织是一种跨平台的数据整合方式，它不仅可以集合所有业务用户的信息，还具有灵活且弹性的特点，使得人们可以随时随地使用任何数据。数据编织的真正价值在于它能够通过内置的分析技术进行学习，并主动提出有关数据应该在何处使用和进行更改的建议，从而使数据管理工作量减少70%。 （3）AI工程化通过自动更新数据、模型和应用程序来简化人工智能交付流程，旨在优化生产性人工智能解决方案的价值。与强大的人工智能治理相结合，它还将实现人工智能的交付操作化，以确保持续一致的商业价值。 2.4政策监管 根据中国证监会发布的《上市公司行业分类指引（2012年修订）》规定，IT服务行业属于“I信息传输、软件和信息技术服务业”中的“I65软件和信息技术服务业”；根据国家统计局发布的《国民经济行业分类与代码（GB/T4754-2017）》，IT服务行业属于“I信息传输、软件和信息技术服务业”中的“I65软件和信息技术服务业”。 IT服务行业主要受到工信部以及各地的信息产业厅（局）的指导和监管，其主要职责为：研究制定产业发展战略、方针政策，指导行业技术创新和技术进步，推进产业结构战略性调整和优化升级，推进信息化和工业化融合，推动软件业、信息服务业和新兴产业发展。 对IT服务行业进行引导和协调的行业组织是各地的信息服务业行业协会，其主要职责为：开展软件和信息服务领域内的协调服务、技术交流、专业研究、专业培训、咨询服务、承办委托、信息交流、编辑专业刊物。 法律法规从产权保护、招投标、高新技术认定等多方面对IT服务行业进行规范主要如下： 资料来源：资产信息网千际投行观研天下 我国IT服务行业虽然起步较晚，但发展迅速。2016年7月，中共中央办公厅、国务院办公厅发布的《国家信息化发展战略纲要》提出“适应和引领经济发展新常态，增强发展新动力，需要将信息化贯穿我国现代化进程始终，加快释放信息化发展的巨大潜能。”随着国家产业政策的引导、信息化建设的快速推进、信息化和工业化深度融合的不断推进，我国IT服务行业迎来了良好的发展契机。主要如下： 资料来源：资产信息网千际投行观研天下 03行业估值、定价机制和全球龙头企业 3.1行业综合财务分析和估值方法 资料来源：资产信息网千际投行iFinD 行业估值方法可以选择市盈率估值法、PEG估值法、市净率估值法、市现率、P/S市销率估值法、EV/Sales市售率估值法、RNAV重估净资产估值法、EV/EBITDA估值法、DDM估值法、DCF现金流折现估值法、NAV净资产价值估值法等。 3.2行业发展和驱动因子 （1）国家政策驱动 近年来我国IT服务业及其上下游相关产业得到政府的大力支持。《新型数据中心发展三年行动计划（2021-2023年）》。以2021年和2023年两个时间节点提出了分阶段发展量化指标，引导传统数据中心向新型数据中心演进。 为科学衡量数据中心产业发展水平，加快把体量优势变为质量优势，《行动计划》强化了新型数据中心利用率、算力规模、能效水平、网络时延等反映数据中心高质量发展的指标，弱化了反映体量的数据中心规模指标。 《“十四五”数字经济发展规划》提出：到2025年，数字经济迈向全面扩展期，数字经济核心产业增加值占GDP比重达到10%，数字化创新引领发展能力大幅提升，智能化水平明显增强，数字技术与实体经济融合取得显著成效，数字经济治理体系更加完善，我国数字经济竞争力和影响力稳步提升等等。相关政策将带动我国IT服务业继续保持快速增长。 （2）国内经济求增长驱动 国内经济的快速增长推动着国内各类型企业发展，与此同时，国家和地方政府大幅增加技术投资，以支持企业的业务发展。随着中国企业规模增长的迅速和全球领先地位的确立，国家和地方政府随即做出重大投资以提升其现有的IT基础设施。 虽然相比较于发达国家的市场，国内IT服务行业还有较大的差距。但是中国政府正增加基础设施建设投资，包括铁路和公共工程，医疗，教育和社会福利等，其中将包括技术系统和IT服务方面的大量支出，预计国内IT服务市场未来将保持较高的