评估歌尔股份受到AirPodsPro2停止供货的收入和利润影响，下调评级到中性。

评估歌尔股份受到AirPodsPro2停止供货的收入和利润影响，下调评级到中性。 -分析师交流的专家认为，歌尔股份的问题暴露，主要是因为苹果为应对成本上升的压力而加强评估歌尔股份在装配耳机过程中相比立讯精密更高的成本加成才发现的； -苹果会为AirPodsPro 产品选择新的装配商，而不是把所有的歌尔的产品交给立讯精密，专家认为最可能的第三家供应商是闻泰科技，明年上半年可能就会完成认证，开始生产 -这会使得产品的利润率从现在11%-12%降低到9%-10%，苹果可能会借此向立讯精密压价; -歌尔仍然会继续向苹果供应低端的AirPods产品以及iPhone和iPad的声学元器件，但是Air PodsPro2的撤单导致今年收入会减少33亿元和资产减值8亿元，主要在四季度，2023年收入、EPS下降25%/22%。分析师给予新的目标价20元，下调到中性评级。