润建股份是一家提供通信信息和能源管维服务的公司，业绩保持高增长。公司新能源项目储备充足，收入端逐步释放已公示新能源项目，包括风电和光伏项目，预计总容量约40.9万千瓦，金额18亿元。公司信息管维业务保持高速增长，带动公司整体业绩呈现高增。在产业数字化大背景下，公司积极布局各行各业数字化业务，全方位布局数字业务，打造业内数字化+规模化全能服务提供商，给与各行业数字化助力。我们预计公司2022~2024年营收分别为94.02/124.11/151.41亿元，同比增长分别为42.41%/32%/22%，CAGR为31.87%，归母净利润分别为4.97/6.86/8.41亿元，同比增长为40.86%/38.06%/22.50%，EPS分别为2.17/3.00/3.68元/股，CAGR为33.55%。考虑到公司全方位运维能力较强，第二成长曲线明确，给予公司2023年20倍PE，对应目标价为60元，维持“买入”评级。
