【国君机械】风电设备行业事件点评：汕头60GW海风规划+海南海风产业联盟，海风发

【国君机械】风电设备行业事件点评：汕头60GW海风规划+海南海风产业联盟，海风发展高景气 事件1：9月26日，汕头市人民政府官网发布消息，根据广东省2017-2030年的海上风电发展规划，汕头有超过35GW海风规划装机容量，约占全省深水区规划装机容量的一半，是广东未来海上风电的重要支撑点。 随着风电装备科技创新发展，汕头有望将装机容量扩大至60GW，并依托广澳港打造海上风电母港，建设国际风电创新港，打造2000亿元新能源产业集群。 事件2：9月26日，海南省工业和信息化厅、儋州市政府、东方市政府联合举办海南省海上风电招商推介会，现场签订了21份合作协议，达成意向投资额450多亿元，预计达产后将形成超300亿元的年产值，并在会上宣布成立海南海上风电产业联盟。 国内外海风政策频出，预计下半年仍会有大项目落地。 国内十四五期间各地规划海风项目已超60GW，汕头、海南、山东等地进一步提高规划装机容量，各地项目稳步推进。 欧洲绿能加速普及，5月中旬欧洲4国签署联合声明，2022-2030年新增海风装机近50GW，加上此次新增17GW，年均8-9GW，超过国内十四五年均新增海风装机的一半，规模较大。 预计下半年仍会有国内外相关项目逐步落地。 海风建设规划不断加强布局为风电设备企业提供业绩支撑。风电招标旺盛，装机景气期有望延续至23年。 今年8月新增风电招标8.1GW，维持高位，1-8月风机招标约69GW/+79.5%，其中海风招标约15-20GW，远超21年全年海风招标量3GW。预计22年预计招标量超90GW，对应23年装机预计超过50%。 受部分零部件产能爬坡限制7月装机仍较低，而结合当前招标数据，我们判断装机景气期有望自8月延续到23年。 9月原材料成本持续下降，风机价格整体稳定。 8月陆/海风机不含塔筒单kW均价约1830元/3500元，环比+4.6%/-6.7%，基本稳定。 目前业主评标时将价格分占比调低，据金风，全年陆/海风机均价大概率稳定在1700-2000元/3500-4000元。 风电设备原材料成本占比超50%，9月初铁矿石/螺纹钢/阴极铜/铝均价同比-4.5%/-33.6%/-12.7%/-18.7%，环比-5.9%/-9.3%/-1.9%/-1.6%，均回落。 风电零部件供应商盈利能力预计向好。 投资建议：国内外海风政策频出，预计2023-30年全球海风装机持续景气，利好具有出海潜力的风电零部件厂商；国内风电招标高增+原材料价格下降+风电价格缓降，风电零部件企业有望量利齐升。 （1）轴承：推荐五洲新春（滚子外资品牌订单占比近50%，定增获证监会审批通过）、新强联（与明阳智能签署战略合作协议）、恒润股份（轴承产品顺利出货）、力星股份等；（2）海缆：受益标的东方电缆；（3）塔筒：受益标的大金重工、天顺风能；（4）铸件：受益标的日月股份； （5）制动器：推荐华伍股份（GE放量）；（6）升降机：受益标的中际联合等。