每日点评2022年第59期：前期热点迅速回暖

策略：热点轮动 报告原因：每日点评 2022年第59期 前期热点迅速回暖 2022年7月28日（星期四）策略研究/定期报告 主要指数涨跌幅指数 收盘 涨跌% 上证综指 3,282.58 0.21 沪深300 4,225.67 0.02 深证成份指数 12,428.72 0.23 中小板指 8,479.03 0.50 创业板指 2,705.90 -0.31 科创50 1,108.79 1.19 行业指数涨跌幅行业 收盘 涨跌% 电子 7,233.97 2.88 国防军工 9,376.50 1.72 煤炭 3,318.59 1.67 消费者服务 11,337.89 1.33 石油石化 2,570.24 1.23 建材 8,490.99 1.10 综合金融 729.16 0.86 计算机 5,058.07 0.84 机械 6,919.62 0.70 汽车 10,843.39 0.58 非银行金融 7,067.92 0.50 商贸零售 3,668.66 0.39 通信 3,682.03 0.29 房地产 5,373.59 0.26 综合 3,930.95 0.19 轻工制造 3,517.45 0.17 有色金属 7,580.31 0.15 家电 13,375.91 0.07 基础化工 7,675.71 0.02 建筑 3,522.00 -0.06 钢铁 1,858.34 -0.07 传媒 2,082.89 -0.10 电力及公用事业 2,753.41 -0.11 银行 7,574.34 -0.19 农林牧渔 6,555.21 -0.31 电力设备及新能源 12,902.19 -0.39 纺织服装 2,909.58 -0.40 食品饮料 30,512.70 -0.49 医药 11,978.89 -0.60 交通运输 1,945.03 -0.72 分析师：李孔逸 走势回顾： 今日大盘上午冲高后回落，三大指数涨跌不一，截止收盘，沪指涨0.21%，深成指涨0.23%，创业板指跌0.31%。行业来看，电子（+2.88%）、国防军工（+1.72%）和煤炭（+1.67%）上涨；交通运输（-0.72%）、医药 （-0.60%）、食品饮料（-0.49%）领跌。沪深两市今日成交额10074亿，重 回万亿上方，北向资金全天净买入27.33亿元，总体上个股涨多跌少，两 市超2900只个股上涨。市场焦点： 市场还在延续震荡，但市场交易情绪快速修复，板块方面，PCB、半导体、消费电子、自动化设备等板块涨幅居前，猴痘概念、旅游、盐湖提锂、医美等板块跌幅居前。由于题材股的活跃和反复轮动的老热点比如汽车和新能源产业链热度回归，赚钱效应属于中上水平，依然聚焦于电力、新能源、汽车以及科技电子类。以数字经济为代表的科技产业链，目前看事件驱动效应尚未完全体现，仍有一定空间。热点延续角度，涨停家数回升只90家左右，连板股创出近期新高，高达27家，最高连板达6连板，热点连续的效应快速修复，得益于行业持续的高景气度，新能源和军工产业链上中下游相关企业业绩均表现抢眼，高成长属性凸显。 自7月初开始，我们一直坚持认为，A股中长期看有收获结构性行情的基础，但短期来看，市场调整压力加大，近三天虽有弱反弹，但中期大概率仍处于调整阶段。中美利差的收窄甚至倒挂明显不利于分母端，将使A股持续承压，美股在后续过程中的震荡调整、美国经济数据恶化、非美央行尤其是欧洲央行也开启紧缩或会使市场风险偏好走低，进而进一步加剧A股下行压力。疫情反反复复和房地产销售的持续疲软推动A股继续震荡走弱；猪价受前期政策影响快速上涨带来一波联动行情，带来一定 请务必阅读最后一页股票评级说明和免责声明1 执业登记编码：S0760522030007邮箱：likongyi@sxzq.com 太原市府西街69号国贸中心A座28层北京市西城区平安里西大街28号中海国际中心七层 上海市浦东新区杨高南路799号陆家嘴世 纪金融广场3号楼802室山西证券股份有限公司http://www.i618.com.cn 的CPI上行压力，货币政策持续放松受限。我们建议重点关注和布局盈利能力强、具有较优防御能力及估值修复空间的大盘价值股和行业龙头，同时，随着中报预期的逐渐明朗，高成长的新能源和军工等板块仍可以持续关注。 风险提示：全球经济衰退，美联储紧缩加码，疫情扩散风险。 一、7.28复盘：指数弱反弹，热点快速修复 今日大盘上午冲高后回落，三大指数涨跌不一，截止收盘，沪指涨0.21%，深成指涨0.23%，创业板指跌0.31%。行业来看，电子（+2.88%）、国防军工（+1.72%）和煤炭（+1.67%）上涨；交通运输（-0.72%）、医药（-0.60%）、食品饮料（-0.49%）领跌。沪深两市今日成交额10074亿，重回万亿上方，北向资金全天 净买入27.33亿元，总体上个股涨多跌少，两市超2900只个股上涨。 市场还在延续震荡，但市场交易情绪快速修复，板块方面，PCB、半导体、消费电子、自动化设备等板块涨幅居前，猴痘概念、旅游、盐湖提锂、医美等板块跌幅居前。由于题材股的活跃和反复轮动的老热点比如汽车和新能源产业链热度回归，赚钱效应属于中上水平，依然聚焦于电力、新能源、汽车以及科技电子类。以数字经济为代表的科技产业链，目前看事件驱动效应尚未完全体现，仍有一定空间。热点延续角度，涨停家数回升只90家左右，连板股创出近期新高，高达27家，最高连板达6连板，热点连续的效应快速修复，得益于行业持续的高景气度，新能源和军工产业链上中下游相关企业业绩均表现抢眼，高成长属性凸显。我们重点关注板块的连板标的有： 新能源&新能源汽车：通润装备（6板）、佛燃能源（6板）、标榜股份（4板）、汉宇集团（3板）；大科技：卓翼科技（4板）、鸣志电器（3板）、东晶电子（2板）； 军工：襄阳轴承（5板）、宝塔实业（2板）、秦川机床（2板）；地产链：广汇物流（2板）、南京公用（2板）。 图1：沪深两市今日行情 资料来源：Wind，山西证券研究所图2：沪深A股涨跌幅分布 资料来源：Wind，山西证券研究所 证券研究报告：策略研究/定期报告 （一）昨日涨停情况 表1：昨日涨停股的今日表现（连板27家） 涨停逻辑 股票代码 股票名称 当日涨跌幅% 连板数 风电设备+充电桩+农机 002150.SZ 通润装备 10.03 6.0 燃气+氢能源+充电桩 002911.SZ 佛燃能源 9.97 6.0 汽车零部件+军工 000678.SZ 襄阳轴承 10.0 5.0 汽车零部件+汽车热管理+次新股 301181.SZ 标榜股份 20.0 4.0 元宇宙+华为概念+消费电子 002369.SZ 卓翼科技 10.02 4.0 次新股+环保 001336.SZ 楚环科技 10.0 4.0 特斯拉+智能家居 300403.SZ 汉宇集团 20.0 3.0 锂电池+次新股 688320.SH 禾川科技 10.13 3.0 机器人+医疗器械+电机 603728.SH 鸣志电器 10.02 3.0 汽车零部件+一体化压铸+比亚迪 605133.SH 嵘泰股份 9.99 3.0 智能电网+特高压 601700.SH 风范股份 9.98 3.0 家电零部件+文化传媒 002290.SZ 禾盛新材 9.96 3.0 胎压监测+汽车零部件 002593.SZ 日上集团 9.93 3.0 风电 002164.SZ 宁波东力 10.06 2.0 汽车零部件+汽车电子 002536.SZ 飞龙股份 10.06 2.0 统一大市场+房地产开发+冷链物流 600603.SH 广汇物流 10.05 2.0 芯片概念 002199.SZ 东晶电子 10.01 2.0 核电+智能电网+HIT电池 002058.SZ 威尔泰 10.01 2.0 供应链金融+人工智能 002362.SZ 汉王科技 10.01 2.0 机械零部件+机器人 002896.SZ 中大力德 10.0 2.0 光伏+锂电池 003022.SZ 联泓新科 10.0 2.0 储能+锂电池 002139.SZ 拓邦股份 9.99 2.0 家用电器+光伏 603366.SH 日出东方 9.98 2.0 天然气+房地产+充电桩 000421.SZ 南京公用 9.98 2.0 军工+教育 002730.SZ 电光科技 9.98 2.0 军工+国产航母+光伏+风电+地方国资改革 000595.SZ 宝塔实业 9.97 2.0 航天军工+工业母机 000837.SZ 秦川机床 9.96 2.0 新能源汽车+消费电子 003021.SZ 兆威机电 10.0 - 特斯拉 300707.SZ 威唐工业 9.2 - 汽车零部件+光伏 002865.SZ 钧达股份 8.76 - 化学纤维+PTA+光伏 000301.SZ 东方盛虹 8.14 - 光伏+有色铝 003038.SZ 鑫铂股份 8.13 - 家用电器+新能源汽车 603355.SH 莱克电气 7.11 - 光伏+半导体+房地产 600641.SH 万业企业 7.0 - 5G+光伏+新能源汽车 002897.SZ 意华股份 6.96 - 军工 688788.SH 科思科技 6.45 - 军工+中船系 600685.SH 中船防务 6.41 - 光伏 300125.SZ 聆达股份 6.37 - 涨停逻辑 股票代码 股票名称 当日涨跌幅% 连板数 新能源汽车+汽车零部件+机器人 002765.SZ 蓝黛科技 6.22 - 钙钛矿电池+装配式建筑+光伏建筑一体化 600477.SH 杭萧钢构 5.47 - 华为+5G+军工+新能源汽车 002547.SZ 春兴精工 4.86 - 锂电池+5G 300068.SZ 南都电源 4.65 - 芯片+光刻胶+工业母机 603416.SH 信捷电气 4.48 - 机器人+固废处理 603915.SH 国茂股份 4.42 - 纤维素醚+建材 002810.SZ 山东赫达 4.07 - 智能机器 688017.SH 绿的谐波 3.76 - 聚酯树脂+新能源汽车 603192.SH 汇得科技 3.73 - 特斯拉+氢能源+5G 301018.SZ 申菱环境 3.5 - 次新股+特斯拉 688162.SH 巨一科技 3.43 - 锂电池+水泵 603617.SH 君禾股份 3.4 - 燃料电池+天然气+冷链物流 002682.SZ 龙洲股份 3.37 - 军工+碳纤维+医疗器械 002338.SZ 奥普光电 3.22 - 机器人+汽车零部件 002472.SZ 双环传动 2.98 - 汽车零部件+特斯拉 603730.SH 岱美股份 2.86 - 光伏+储能 002922.SZ 伊戈尔 2.73 - 家电 002035.SZ 华帝股份 2.72 - 集成电路+芯片 300553.SZ 集智股份 2.7 - 建筑设计+特种钢丝绳 603028.SH 赛福天 2.65 - 锂电池 603959.SH 百利科技 2.39 - 锂电池+安防+集成电路 002125.SZ 湘潭电化 2.39 - 次新股+无人驾驶+国防军工+光刻机 688167.SH 炬光科技 2.33 - 燃料电池+汽车电子 688071.SH 华依科技 2.11 - 智能机械+物联网+华为概念 300607.SZ 拓斯达 2.06 - 新型烟草+职业教育 000812.SZ 陕西金叶 1.97 - 锂电池+储能+智能电网 002121.SZ 科陆电子 1.94 - 次新股+物流 001228.SZ 永泰运 1.9 - 再生铝+汽车拆解概念 601388.SH 怡球资源 1.89 - 次新股+电气设备 688223.SH 晶科能源 1.7 - 新冠检测 688317.SH 之江生物 1.58 - 消费电子+特斯拉 300709.SZ 精研科技 1.51 - 工业母机+航运概念+高端装备 002685.SZ 华东重机 1.24 - 汽车零部件 600933.SH 爱柯迪 1