恒生电子发布2022年半年度业绩预告，预计实现营业收入约23.68亿元，同比增长15.38%；归母净利润约为-9943万元，同比下降114%；扣非净利润约为1.16亿元，同比下降61.41%。公司营收增长略超预期，但受疫情影响，归母净利润大幅下降。投资收益波动导致归母净利润大幅下降，但人员成本费用增速开始趋缓，下半年扣非净利润弹性有望提升。政策暖风起、流动性宽松持续重构金融科技估值底座，积极关注公司人效变化。公司再次调整收入结构打造驶向数智金融2030的“高铁模式”，O45迭代进入加速期。公司推出回购计划和员工持股计划，彰显公司长期发展信心。维持盈利预测，预计公司2022-2024年分别实现营业收入69/84/102亿元，分别同比增长25%/22%/22%；2022-2024年分别实现归母净利润15/19.6/25.4亿元，分别同比增长3%/30%/30%；2022-2024年EPS分别为1.03/1.34/1.74元，对应2022年7月14日收盘价41.64元的PE分别为40X/31X/24X，维持“买入”评级。
