计算机行业周报：理想L9发布，关注汽车智能化产业链

理想L9发布，汽车智能化产业链迎催化 6月21日，理想L9正式发布，作为理想汽车的第二款车型，其在智能座舱和智能驾驶方面均有着亮眼的表现，为市场构建了一张中高端汽车的智能化全景图。 考虑到L9潜在的爆款属性（根据官网信息，3天预定量超过3万辆），我们看好其一方面为相关产业链公司带来确定性的业绩增量，同时加强终端用户对智能化的感知，加速渗透率提升，智能车产业链迎催化。 智能座舱：多屏化、大屏化趋势已确立，“软件定义汽车”价值凸显 智能座舱方面，在高通8155成为车企主流选择的当下，L9也不例外，选择了2颗8155来打造座舱域控，并标配有多个显示屏。从中，我们建议关注两个趋势： 1）多屏化、大屏化趋势已确立，除前排的中控和娱乐屏幕外，L9还配备了后舱可折叠娱乐屏，全车共计三块显示屏，且均为3K级别的15.7寸的大屏。根据HIS预测，到2030年，配备3块屏幕及以上的汽车数量将达到近20%，空间广阔。 2）“软件定义汽车”价值凸显，在8155成为主流选择，算力趋同的背景下，软件成为车企打造智能座舱差异化的核心，例如L9搭载了虹软VisDrive一站式车载视觉解决方案，在语音交互外，还实现了手势交互。我们认为，作为交互场景最多，用户感知最为明显的区域，智能座舱中“软件定义汽车”的趋势将率先显现，根据亿欧智库预计，汽车软件在整车价值中所占的比例有望在2030年达到65%，市场规模有望增长至3.44万亿元，建议关注相关软件和算法上市公司，如中科创达、四维图新、光庭信息、虹软科技、东软集团、科大讯飞、当虹科技等。 智能驾驶：激光雷达叠加高算力平台，助推高级别智能驾驶落地 智能驾驶方面，L9在车道保持、AEB等L2级别的功能之上，新增了全场景NOA等L3级别的智能驾驶功能。我们认为，智能驾驶功能的升级主要系英伟达Orin芯片带来的计算能力提升与禾赛激光雷达带来的感知能力提升。1）Orin平台除了508TOPS的算力外，还具备完善的工具链、端到端解决方案、丰富AI算子库、和技术路线的确定性，是当前高算力平台首选；根据各家企业官网披露，包括蔚来、小鹏、理想、比亚迪、上汽等整车厂均会推出搭载Orin芯片的智能汽车，相关产业链将长期受益。2）激光雷达将在今年迈入上车周期，且在技术进步驱动成本下降的趋势下，行业渗透率有望快速提升。我们认为，对于激光雷达厂商而言，规模化量产能力将成为竞争重点。建议关注在相关领域有布局的企业，如与英伟达深度合作的德赛西威、与Mobileye长期合作的经纬恒润，基于高通Ride平台打造智驾域控制器的中科创达，以及在激光雷达领域有布局的万集科技。 建议关注 智能汽车：德赛西威、中科创达、四维图新、道通科技、虹软科技、万集科技。 工业软件：宝信软件、中望软件、中控技术、赛意信息、能科科技、鼎捷软件。 基础工具：概伦电子、霍莱沃、普源精电-U、鼎阳科技、坤恒顺维、思林杰。 数字金融：神州信息、中科软、宇信科技、恒生电子、新大陆、正元智慧。 人工智能：科大讯飞、海康威视、大华股份、奥普特、商汤-W、寒武纪。 网络安全：深信服、安恒信息、启明星辰、天融信、奇安信-U、信安世纪。 风险提示： 1）疫情加剧降低企业信息化支出；2）财政与货币政策低于预期；3）供应链波 1.本周行业观点 理想L9发布，汽车智能化产业链迎催化 6月21日，理想L9正式发布，作为理想汽车的第二款车型，其在智能座舱和智能驾驶方面均有着亮眼的表现，为市场构建了一张中高端汽车的智能化全景图。考虑到L9潜在的爆款属性（根据官网信息，3天预定量超过3万辆），我们看好其一方面为相关产业链公司带来确定性的业绩增量，同时加强终端用户对智能化的感知，加速渗透率提升，智能车产业链双击可期。 智能座舱：多屏化、大屏化趋势已确立，“软件定义汽车”价值凸显 智能座舱方面，在高通8155成为车企主流选择的当下，L9也不例外，选择了2颗8155来打造座舱域控，并标配有多个显示屏。从中，我们建议关注两个趋势：1）多屏化、大屏化趋势已确立，除前排的中控和娱乐屏幕外，L9还配备了后舱可折叠娱乐屏，全车共计三块显示屏，且均为3K级别的15.7寸的大屏。根据HIS预测，到2030年，配备3块屏幕及以上的汽车数量将达到近20%，空间广阔。2）“软件定义汽车”价值凸显，在8155成为主流选择，算力趋同的背景下，软件成为车企打造智能座舱差异化的核心，例如L9搭载了虹软VisDrive一站式车载视觉解决方案，在语音交互外，还实现了手势交互。我们认为，作为交互场景最多，用户感知最为明显的区域，智能座舱中“软件定义汽车”的趋势将率先显现，根据亿欧智库预计，汽车软件在整车价值中所占的比例有望在2030年达到65%，市场规模有望增长至3.44万亿元。 建议关注相关软件和算法上市公司，如中科创达、四维图新、光庭信息、虹软科技、东软集团、科大讯飞、当虹科技等。 智能驾驶：激光雷达叠加高算力平台，助推高级别智能驾驶落地 智能驾驶方面，L9在车道保持、AEB等L2级别的功能之上，新增了全场景NOA等L3级别的智能驾驶功能。我们认为，智能驾驶功能的升级主要系英伟达Orin芯片带来的计算能力提升与禾赛激光雷达带来的感知能力提升。1）Orin平台除了508TOPS的算力外，还具备完善的工具链、端到端解决方案、丰富AI算子库、和技术路线的确定性，是当前高算力平台首选；根据各家企业官网披露，包括蔚来、小鹏、理想、比亚迪、上汽等整车厂均会推出搭载Orin芯片的智能汽车，相关产业链将长期受益。2）激光雷达将在今年迈入上车周期，且在技术进步驱动成本下降的趋势下，行业渗透率有望快速提升。我们认为，对于激光雷达厂商而言，规模化量产能力将成为竞争重点。 建议关注在相关领域有布局的企业，如与英伟达深度合作的德赛西威、与Mobileye长期合作的经纬恒润，基于高通Ride平台打造智驾域控制器的中科创达，以及在激光雷达领域有布局的万集科技。 2.市场行情回顾 2.1.本周板块指数涨跌幅 本周上证综指上涨0.99%，创业板指上涨6.29%，沪深300指数上涨1.99%。计算机行业指数上涨2.42%，跑赢上证综指1.43%，跑输创业板指3.87%，跑赢沪深300指数0.43%。 横向来看，本周计算机行业指数在中信30个行业指数中排名第10，在TMT四大行业（电子、通信、计算机、传媒）中位列第1。 表1：本周各类指数行情统计 图1：本周各行业涨跌幅统计 2.2.本周计算机个股表现 从涨跌幅情况来看，本周计算机板块整体表现一般。展望2022年，我们仍建议关注景气度向上的智能网联汽车、人工智能、工业软件和网络安全等产业的投资机会。 表2：本周计算机个股涨跌幅统计 从陆港通资金持股情况来看，持仓市值前十和持仓占比前十均保持不变。从增持比例来看，道通科技、广联达和东方财富增持比例最多。 表3：本周陆港通持股情况统计 3.重要行业新闻 3.1.智能网联汽车 近日，天津市印发《关于发布东疆保税港区智能网联汽车测试道路的通告》，作为中国北方首批以港口应用场景为特色的智能网联汽车测试道路在天津东疆综合保税区正式对外开放，标志着港口自动驾驶测试从港内作业驶向港外物流。（来源：中国交通报社） 中国汽车工程学会国汽战略院组织的“汽车智能座舱工作组成立暨汽车智能座舱分级评价研究项目启动会”通过线上线下相结合的方式成功召开。中国工程院李克强院士指出智能座舱还存在明显的痛点，即标准不一致，各家存在封闭性和碎片化，需要统一的标准，协同创新的生态，依托学会打造的这一平台，在坚持开放、合作的前提下，共同打造智能座舱自主可控的技术体系和产业链体系。（来源：5G智联车） 3.2.工业软件与数字化转型 IDC近日发布《中国工业互联网区域平台及产业服务市场份额，2021》报告。报告显示，2021年中国工业互联网平台区域平台及服务市场达到2.64亿美元（约合16.9亿元人民币），相比2020年增长28.6%。卡奥斯、百度智能云、浪潮工业互联网、新华三、航天云网、用友等凭借长期政府行业积累、多样化综合解决方案能力及持续的市场投入，市场份额取得领先。 (来源：IDC咨询） 6月23日，工信部公布179个2021年物联网示范项目，这些项目分为关键技术攻关、融合应用创新两大类。关键技术攻关项目是指在物联网领域相关智能感知、新型短距离通信、高精度定位、边缘计算、操作系统、可信安全、数字孪生等方向取得关键核心技术突破，或在物联网与5G、大数据、人工智能、区块链等方面进行技术融合创新。融合应用创新项目指助力智慧城市、数字乡村、智能交通、智慧能源、公共卫生、智慧农业、智能制造、智能建造、智慧环保、智慧文旅、智能家居、智慧健康等重点领域应用发展。（来源：工业互联网周刊） 6月21日，2022中国数字经济创新发展大会新闻发布会在京举行，工信部王建伟宣布，2022中国数字经济创新发展大会将于7月7日至9日在广东省汕头市举办，同时我国积极推动数字经济发展，取得系列成绩。其中，数字化培育新动能加速壮大。新兴产业保持良好的发展势头，工业数字化转型成效明显，截至2021年底，制造业重点领域关键工序数控化率、数字化研发工具普及率分别达到53.7%和73.7%。智能制造装备国内市场满足率超过50%，协调研发设计、无人智能巡检、数字工厂、智慧矿山等新场景、新模式、新业态蓬勃兴起。（来源：工业互联网周刊） 6月21日，中国海洋石油集团发布消息称，中国首个“双频5G+工业互联网”智能炼厂建设项目在其所属中海炼化惠州石化炼厂建成投用。中国海油表示，项目投用后，实现了生产数据自动采集率超过98%，设备预防性维修率达到97%以上，工厂监控成本降低30%，生产事故发生率降低80%。（来源：格隆汇） 3.3.网络安全与数据安全 近日，ISACA发布《供应链安全差距：2022年全球研究报告》。报告收录了逾1300名IT专业人士对供应链的看法。25%的受访者证实所在组织在过去一年中供应链遭到攻击。其中五类主要供应链风险的关注度分别为：勒索软件（73%），供应商的不良信息安全实践（66%），软件安全漏洞（65%），第三方数据存储（61%），对信息系统、软件代码或IP具有物理或虚拟访问权限的第三方服务提供商或厂商（55%）（来源：ISACA） 国际云安全联盟（CSA）不久前就当前云计算领域的应用安全问题展开研究，对700余名云计算技术行业专家进行了调研，并编写发布《云计算顶级威胁报告》，以帮助提高对云中威胁、漏洞和风险的认知。报告认为，11个方面的安全挑战正在成为阻碍云计算应用的关键性威胁，分别是身份、凭据、访问权限和密钥管理不善，不安全的接口和API，错误配臵和变更控制不足，缺乏云安全架构和策略，不安全的软件开发，不安全的供应链系统，系统漏洞，云计算数据的意外泄露，云工作负载的错误配臵和利用，有组织的犯罪团伙和APT攻击，不安全的云上数据存储。（来源：云安全联盟CSA） 6月18日，由数世咨询、CIO时代联合举办，PCSA安全能力者联盟、绿盟科技特别支持的“第二届数字安全大会线上启动会”成功召开。大会发布了三项研究成果：《基于行业最佳实践的安全保护框架》、数字安全十三大创新赛道及其领航者，以及年度行业观察报告《中国数字安全百强》。其中《基于行业最佳实践的安全保护框架》以关基运营单位和重要行业单位为基础，开展了共计数十个行业300余家单位近500安全专家的意见征求工作，反馈率达70%以上，其中意见、建议及寄语分别约占10%、20%、40%。经研究团队进一步研讨，约30%的有效建议予以采纳。（来源：中国信息安全） 3.4.数字金融 得益于数字金融与移动支付的发展， 金融科技公司已成为资本追逐的重点标的。根据Pitchbook最新发布的新兴科技研究报告，2022年一季度全球金融科技公司融资总额为293亿美元，投前估值中值达到创纪录的2.58亿美元，比2021年平均水平高44.5%。同时该行业的早期和种子投资规模也双双创下历史新高。（来源：投