中小盘新三板周报：北交所公示首届咨询委、承销委候选名单

本周要闻：北交所公示首届咨询委、承销委候选名单 3月21日，北交所发布公告称，北交所近日开展了行业咨询委员会和证券发行承销自律委员会组建工作，并形成了第一届候选人名单予以公示。其中，行业咨询委作为专家咨询机构，主要为发行上市申请文件中与发行人业务、技术相关的信息披露问题，国内外科技创新及产业化应用的发展动态，及北交所相关行业信息披露规则的制定提供咨询意见。承销委作为北交所证券发行与承销业务管理专家咨询机构，主要为证券发行与承销业务管理提供政策建议和咨询意见，并作为行业倡导意见的发起机构向市场发起倡议。下一步，北交所将严格按照程序推进行业咨询委和承销委组建工作，确保行业咨询委、承销委合规高效运行。 市场动态：三板成指、三板做市均下跌，总成交额减少 （1）截至3月25日，股转系统共有挂牌公司6847家，做市交易406家，集合竞价交易6441家，待挂牌公司51家，申报中公司80家。本期（3.19-3.25）挂牌公司数量减少32家，其中集合竞价交易减少32家，做市交易数量不变；分层来看，创新层公司减少1家，基础层公司减少31家。 （2）本期三板成指、三板做市均下跌，三板成指跑赢同期主板市场。本期上证综指下跌1.17%，收于3212.24点；三板做市下跌0.07%，收于1314.78点；三板成指下跌0.12%，收于1078.56。从板块主题看，本期三板服务、龙头、活跃三个板块上涨，三板服务领涨，涨幅1.38％；三板医药、研发、消费、制造四个板块下跌，三板医药跌幅最大，跌幅3.99％。（3）本期成交总额为64.99亿元，较上期79.87亿元下降18.63%。分定价方式来看：本期集合竞价交易成交额8.58亿元，较上期10.12亿元环比下降15.22%；做市交易成交额6.52亿元，较上期11.14亿元环比下降41.47%。分不同层级来看，北交所成交额49.89亿元，较上期58.61亿元环比下降14.88%；创新层成交额10.98亿元，较上期16.10亿元环比下降31.80%；基础层成交额4.12亿元，较上期5.16亿元环比下降20.16%。 （4）做市变动：本周7家公司新增做市商。 融资跟踪：定增预案数量、规模均增加；武侯高新融资3.55亿元 截至3月25日，本期新增5家新三板公司发布定增预案，高于上期3家；预计募集资金2.30亿元，相比上期0.69亿元环比上涨233.33%。本期14家公司公告完成定向增发，募集资金8.85亿元。本期6家公司公告进入IPO辅导备案阶段。 北交所信息：新增5家IPO辅导 本期有5家公司进入北交所辅导阶段，分别为共同管业、东和新材、大地股份、盛安传动、磐电科技。克莱特北交所挂牌上市。 风险提示：政策变动风险。 1、要闻：北交所公布首届咨询委、承销委候选名单 3月21日，北交所公示第一届行业咨询委员会和证券发行承销自律委员会委员候选人名单。公告中说明，为进一步提升北京证券交易所服务创新型中小企业能力，促进市场高质量运行和发展，北京证券交易所近日开展了行业咨询委员会和证券发行承销自律委员会组建工作。 行业咨询委：行业咨询委作为专家咨询机构，主要为发行上市申请文件中与发行人业务、技术相关的信息披露问题，国内外科技创新及产业化应用的发展动态，及北交所相关行业信息披露规则的制定提供咨询意见。第一届行业咨询委委员候选人共45名，来自高校、科研院所、投资机构和上市公司等单位，委员均为兼职，每届任期两年，可以连任。 承销委：承销委作为北交所证券发行与承销业务管理专家咨询机构，主要为证券发行与承销业务管理提供政策建议和咨询意见，并作为行业倡导意见的发起机构向市场发起倡议。第一届承销委委员候选人共31名，分别来自买方机构和卖方机构，委员均为兼职，每届任期两年，可以连任。承销委以工作会议方式履行职责，每半年召开一次工作会议。 下一步，北交所将严格按照程序推进行业咨询委和承销委组建工作，并在组建后对委员加强纪律要求、规范履职程序，确保行业咨询委、承销委合规高效运行。 3月21日，全国股转公司、北京证券交易所与北京市平谷区政府签署战略合作协议，明确三方将在支持优质企业挂牌上市、广泛培育后备企业资源、开展人员信息交流共享等方面开展全面合作。三方将深入挖掘平谷区资源优势，充分发挥新三板、北交所平台作用，主要包括：一是针对有潜力、够条件的创新型中小企业进行深化培育； 二是平谷区加大企业上市政策奖励力度，充分利用平谷区政策机制为企业上市提供良好的增信保障；三是共同为平谷区政府单位和企业提供专业辅导，引导区内企业用好资本市场功能，促进形成积极的板块和投资引领效应。下一步，全国股转公司、北交所将不断总结前期与地方政府的合作经验，持续探索创新服务模式，为支持中小企业规范发展、创新发展和助推区域经济高质量发展贡献更多力量。 3月25日，北交所2022年第10审结果出炉，三维股份暂缓审议，成为北交所第一家暂缓审议的企业。审议会议要求其进一步论证现有ERP系统能否有效发挥保证财务报表真实性、准确性的作用等；要求申报会计师对其财务基础及内部控制有效性实施针对性审计程序，要求保荐机构、申报会计师、律师补充核查实际控制人境外资金流水情况，并论证发行人在历年大额分红且持有大额现金的情况下募集资金投入新的项目及补充流动资金的必要性与合理性。 1.1、市场容量：挂牌公司数量减少32家，集合竞价数量减少32家 截至3月25日，股转系统共有挂牌公司6847家，做市交易406家，集合竞价交易6441家，待挂牌公司51家，申报中公司80家。本期（3.19-3.25）挂牌公司数量减少32家，其中集合竞价交易减少32家，做市交易数量不变；分层来看，创新层公司减少1家，基础层公司减少31家。 图1：本期挂牌公司减少32家 图2：创新层公司净减少1家，基础层公司净减少31家 1.2、交易规模：三板成指、三板做市均下跌，总成交额下降 本期三板成指、三板做市均下跌，三板成指跑赢同期主板市场。本期上证综指下跌1.17%，收于3212.24点；三板做市下跌0.07%，收于1314.78点；三板成指下跌0.12%，收于1078.56。从板块主题看，本期三板服务、龙头、活跃三个板块上涨，三板服务领涨，涨幅1.38％；三板医药、研发、消费、制造四个板块下跌，三板医药跌幅最大，跌幅3.99％。 图3：本期三板成指、三板做市均下跌 图4：本期三板医药等4个板块下降 本期成交总额为64.99亿元，较上期79.87亿元下降18.63%。分定价方式来看：本期集合竞价交易成交额8.58亿元，较上期10.12亿元环比下降15.22%；做市交易成交额6.52亿元，较上期11.14亿元环比下降41.47%。分不同层级来看，北交所成交额49.89亿元，较上期58.61亿元环比下降14.88%；创新层成交额10.98亿元，较上期16.10亿元环比下降31.80%；基础层成交额4.12亿元，较上期5.16亿元环比下降20.16%。 图5：本期成交总额为64.99亿元，环比下降18.63％ 图6：本期集合竞价、做市交易成交额均下降(亿元) 图7：本期创新层、基础层成交额均下降(亿元) 1.3、做市变动：本期7家公司新增做市商 本期恒神股份、华岭股份、巨峰股份新增西部证券做市商，七九七、海颐软件新增东北证券做市商，深冷能源新增东海证券做市商，捷世智通新增中泰证券做市商；另一方面，做市商粤开证券退出熔金股份、华韩股份做市服务，做市商中信证券退出麟龙股份做市服务。 表1：本期7家公司新增做市商 2、融资跟踪：定增预案数量、规模均增加；武侯高新融资3.55 亿元 2.1、新增预案：本期预案数量、规模均增加 截至3月25日，本期新增5家新三板公司发布定增预案，高于上期3家；预计募集资金2.30亿元，相比上期0.69亿元环比上涨233.33%。本期增发预案募资额前3公司为江苏铁发、恒缘新材、清众科技，拟合计募资2.15亿元。 图8：本期预案较上期数量、规模均增加 图9：2019年来预案集中于计算机、机械设备等行业 表2：本期新增定增预案募资额前3企业，拟合计募资2.15亿元 2.2、发行实施：发行实施金额减少，武侯高新融资3.55亿元 本期14家公司公告完成定向增发 ，分别为晶晟股份(839830.NQ)、华康生物(870480.NQ)、澳冠智能(834276.NQ)、武侯高新(871326.NQ)、博涛文化（832013.NQ)、成德科技（838512.NQ）、凯安智能（870979.NQ）、迈新科技（834743.NQ）、华成智云(836464.NQ)、化龙网络(835034.NQ)、百达智能(872423.NQ） 、易实精密（836221.NQ）、讯众股份(832646.NQ)、少数派(871159.NQ)；共募集资金8.85亿元，主要用于补充流动资金。 图10：本期发行实施数量增加，金额减少 表3：本期14家公司定增实施，合计金额8.85亿元 2.3、上市辅导及IPO：本期新增6家IPO辅导 本期2家公司公告进入IPO辅导备案阶段，分别为共同管业（主营建筑钢结构）、东和新材（主营其他化学品）、国子软件（主营财务软件、教育培训服务、数据广播服务、特殊管理制剂、资产管理业务）、大地股份（主营兽药、饲料）、盛安传动（主营专用设备与零部件）、磐电科技（主营电气仪器仪表），其中国子软件转板意向为创业板，其余五家转板意向均为北交所。 表4：本周新增IPO辅导名单 3、北交所信息：新增5家公司IPO辅导 3.1、北交所辅导：本期新增5家IPO辅导 截至3月25日，共有196家（剔除已终止发行、暂缓审议等）公司发布公告拟申请进入北交所，45家公司排队中，其中3家公司已受理，30家公司已问询，3家公司已审议通过，9家公司已注册。本期有5家公司进入北交所辅导阶段，分别为共同管业、东和新材、大地股份、盛安传动、磐电科技。 表5：本周新增北交所辅导名单 3.2、本期1只新股在北交所挂牌上市 3月21日，克莱特北交所挂牌上市，发行价10.80元，首日收盘价10.80元，涨幅0.00％，截止本周末价格为10.06元，自挂牌日至今下跌6.85％。 4、风险提示 政策变动风险。