重大事项点评：得尔塔整合顺利，ODM+半导体战略稳步推进

闻泰科技（600745）通过收购得尔塔100%股权及相关经营性资产，顺利整合，并积极筹备面向特定客户的量产工作。ODM业务有望迎来盈利拐点，切入一流客户供应链行业地位进一步提升。下游新能源车需求旺盛，产能扩张和产品升级充分把握时代趋势。预计2021-2023年归母净利为30.20/45.30/61.28亿元，对应EPS为2.43/3.64/4.92元，给予公司2022年50倍PE，目标价182.00元，维持“强推”评级。