金融工程量化择时周报：谨慎且食品饮料和医药处于历史低位

本报告是太平洋证券的量化择时周报，主要观点是权重行业整体表现不佳，建议继续推荐行业市值加权。报告通过统计行业指数的涨跌幅和波动率排名，发现权重行业预测市场走势的能力强且赚钱效应明显。报告还测试了排名变化加权、历史波动率加权、以及指数移动加权等方法，发现通过多因子模型剥离行业相关性的方法最能改进原信号。报告建议投资者谨慎且食品饮料和医药处于历史低位，行业继续推荐银行、传媒、交通运输、汽车以及有色金融。