华西计算机团队的工业软件系列专题报告重点关注CAX类工业软件,该软件是打破欧美数十年技术垄断的关键。报告归纳出三个推荐逻辑:一是当前中国制造业从粗放式向精细化管理模式转变,CAX类工业软件市场增速明显高于全球;二是海外巨头几乎都占据CAX软件市场的垄断地位,国产替代进程由高到底分别为:2D CAD>3D CAD>CAE/CAM;三是CAX三大产品一体化发展是大势所趋,数据交互是产品无缝衔接的关键。报告推荐了国产CAD龙头厂商中望软件和智能制造龙头能科股份作为投资标的,同时指出赛意信息和鼎捷软件也是受益标的。报告还强调了疫情导致全球经济下行的风险、行业竞争加剧导致盈利水平下降、核心技术突破进程低于预期等风险。