医渡科技是医疗大数据解决方案龙头，以YiduCore为核心，自主研发数据智能基础设施。2019年中国医疗大数据解决方案市场（医院+政府+生命科学公司数据型驱动解决方案）规模为105亿元，预计到2024年增长至577亿元，对应2019-24年CAGR为40.5%。公司三大核心业务板块分别为大数据平台和解决方案、生命科学解决方案、及健康管理平台和解决方案，2020财年营收占比分别为66.7%、18.4%、10.0%，营收规模处于高速扩张阶段。我们预计2021-23财年总营收分别为8.00、13.27、22.62亿元人民币，对应2020-23财年营收CAGR为59.4%。其中，大数据平台和解决方案、生命科学解决方案、健康管理平台和解决方案营收CAGR分别为15.5%、104.1%、144.6%。我们首次覆盖，给予“买入”评级。
