本周,美国对叙利亚的空袭引发了全球紧张局势,可能会导致全球不稳定局势的加强。同时,两会预计将于3月4-5日举行,国防军费预算和十四五军工规划的判断乐观。我们认为,2021年起军费增速有望超过“十三五”阶段,推荐关注两因素叠加的趋势外推:①两会“十四五”超预期规划,②21Q1季报持续兑现。重点关注方向:长期产业趋势方向下的机构化趋势赛道,优选权重主机类企业和长期保持迭代趋势、电子化率提升、受益大换装量产提升方向的电子元器件。