市前速递：安邦吴小晖传被带走

14/6/2017 港股預測  昨日恒指高開118點，其後反覆向好，半日升幅擴大至148點；午後恒指於25800點水平爭持，尾市一度發力，惟受制於10天線，最終收市升144點，報25852點；國指表現較落後，升39點，報10525點；大市總成交額縮減77億元至798億元。  美股方面，連日弱勢的科技股反彈，帶動納指回升，道指與標準普爾500指數齊創下收市新高，港股預託證券則錄得輕微升幅；美股表現向好，加上市場觀望將於香港時間明日零美聯儲將於今晚開始一連兩日的議息會議，預料恒指今日或會下試20天線支持(約於25600點)。 是日焦點 安邦吳小暉傳被帶走 據內地傳媒報導，安邦集團董事長吳小暉在6月9日被有關部門帶走，中國保監會相關人士赴安邦集團開會，小範圍宣布吳小暉被帶走的消息；另有報導引述接近中保監人士指出，中保監已派出工作組入駐安邦，對增資、保費收入，以及海外投資等事項進行調查；而安邦則發出聲明，指董事長兼總經理吳小暉因個人原因不能履職，已授權集團相關高管代為履行職務；消息指，安邦保險集團及旗下子公司的A股公開持股有24隻，持股市值約2,000億元人民幣，吳小暉被帶走調查或為A股掀起波動；而港股方面，安邦持有民行(1988.HK)、遠洋地產(3377.HK)等股份，投資者亦宜留意事件對股價的影響。 港股概覽 恒生指數 25852點 升144點 國企指數 10525點 升39點 6月恒指期貨 25723點 升137點 6月國指期貨 10395點 升38點 6月恒指期貨(夜期時段) 25723點 無升跌 6月國指期貨(夜期時段) 10407點 升12點 6月恒指理論期貨值 25679點 高水43.2點* 6月國指理論期貨值 10379點 高水15.3點* 大市成交額 798億元 資源來源：彭博 *: 指數理論價差是以上日指數期貨日間交易時段之收市價減理論指數期貨值計算而成。 市前速遞 市前推介  中國軟件國際(354.HK) 推介者：葉宇軒(CE: BEJ754) 目標價：4.70元 止蝕價：3.98元 建議買入價：4.18至4.24元  去年集團來自華為的業務收入大幅增長，帶動集團收入按年增長逾三成，而股東擁有人應佔溢利更按年增長逾五成半  隨著集團與華為的戰略合作持續加深，預期集團將與華為發展更多基於華為大數據基礎平台的跨行業通用產品套件和重點行業應用解決方案，集團未來收入增長十分樂觀 中國軟件國際(354.HK) 股價走勢圖 資源來源：彭博 過往一周市前推介回顧及跟進 推介日 股份 股份 編號 上日收市價 (元) 建議 買入範圍 (元) 推介日 前收市價 (元) 回報率(註) 目標價 (元) 止蝕價 (元) 備註 6/6/2017 海信科龍 921.HK 12.88 11.90-12.00 11.96 8.24% 13.20 11.40 9/6/2017 偉易達 303.HK 126.10 122.0-122.3 124.20 3.11% 141.80 113.70 註: 如股份已於推介後觸及建議買入範圍，其回報率的計算基礎為買入價及股份的上日收市價；如沒有觸及建議買入範圍，將不會顯示其回報率。 重點新聞  創維數碼(751.HK)公布，截至今年3月底止年度業績，營業額按年上升0.35%至428.45億元，股東應佔盈利按年下跌39.63%至13.1億元，主因液晶屏的成本逐漸回升，令整體毛利率受壓；每股盈利44.64仙，派末期股息5仙。  遠東發展(35.HK)公布，截至今年3月底止全年業績，收益按年增長25.29%至50.05億元，主因物業銷售收益按年大幅增長49%至約29.37億元；股東應佔溢利按年上升52.19%至11.18億元；每股盈利51仙，派末期息15仙。  浙江滬杭甬(576.HK)公布，預期分拆浙商證券在上海A股上市後，將獲得款項淨額約27.6億元人民幣；而集團在浙商證券的間接權益則由原來的52.2%下降至46.9%；浙商證券預期於6月26日開始掛牌買賣。  網龍(777.HK)公布，今年首季，股東應佔虧損為4,566.6萬元人民幣，而去年同期為虧損1.14億元人民幣；期內收益按年增長24.8%至7.13億元人民幣，集團不派季度息。  中國三迪(910.HK)發盈警，預期截至今年3月底止，全年業績由盈轉虧，主要是融資成本增加，加上持作買賣投資的非現金公平值由去年同期的錄得收益轉為期內的錄得虧損等因素所致。  金榜集團(172.HK)發盈警，預期截至今年3月底止，全年業績由盈轉虧，主要是合營公司進行大量減值撥備，令集團分佔虧損不少於8.2億元所致。  永旺(984.HK)公布，控股股東AEON Co已於昨日向4名獨立第三方，共出售2,874萬股股份，佔已發行股本約11.1%；完成交易後，公司約27.8%股份由公眾持有，因此已恢復最低公眾持股量；AEON Co在減持後，其持股佔比由71.6%降至60.6%。 港股走勢分析 恒生指數保歷加通道走勢圖 國企指數保歷加通道走勢圖 期指5分鐘走勢圖  昨日恒指高開118點，其後反覆向好，半日升幅擴大至148點。午後恒指於25800點水平爭持，尾市一度發力，惟受制於10天線，最終收市升144點，報25852點；國指表現較落後，升39點，報10525點。大市總成交額縮減77億元至798億元。  焦點板塊方面，繼長汽(2333.HK)日前獲大行唱好急升逾兩成後，昨日資金追入其他表現相對落後的汽車股，多隻股份破頂，比亞迪(1211.HK)升6.5%，創7個月收市新高，東風集團(489.HK)創逾17個月新高，收市升3.9%，北汽(1958.HK)、吉利(175.HK)及廣汽(2238.HK)升幅介乎2.4%至6.5%。另外，汽車經銷商表現同樣強勢，和諧汽車(3836.HK)、正通汽車(1728.HK)、中升控股(881.HK)及廣匯寶信(1293.HK)升幅介乎2.9%至10.0%。  總結港股上個交易日表現，恒指50隻成份股中有41隻上升，9隻下跌，銀娛(27HK)升2.6%，為最大升幅成份股，華潤置地(1109.HK)跌2.0%，為最大跌幅成份股。國指方面，40隻成份股中有27上升，9隻下跌，比亞迪升6.5%，為最大升幅成份股，長汽跌2.9%，為最大跌幅成份股。  美股方面，連日弱勢的科技股反彈，帶動納指回升，道指與標準普爾500指數齊創下收市新高，港股預託證券則錄得輕微升幅。美股表現向好，加上市場觀望將於香港時間明日零美聯儲將於今晚開始一連兩日的議息會議，預料恒指今日或會下試20天線支持(約於25600點)。 環球市場重點評論 道瓊斯工業平均指數保歷加通道走勢圖 標普500指數保歷加通道走勢圖 紐約7月期油保歷加通道走勢圖  美國勞工部公布，5月最終需求生產者物價指數(PPI)按月持平，符合市場預期，而4月為上升0.5%；按年則上升2.4%，略高於預期的上升2.3%。撇除食品和能源後，期內最終需求PPI按月上升0.3%，高於預期的上升0.1%；按年上升2.1%，預期為上升1.9%。數據反映5月最終需求PPI升幅受能源價格大跌影響而按月下跌，或預示今晚美國勞工部公布當地5月消費者物價指數(CPI)按月升幅或受到限制。  油價方面，石油出口國組織(OPEC)公布，5月產量按月增加近1.1%至3,214萬桶，當中利比亞、尼日利亞及伊拉克的產量均有所增加。另外，昨晚美國石油協會(API)公布，上周美國原油庫存增加近280萬桶，而市場原預期為錄得減幅，或預示今晚美國能源資訊局(EIA)公布官方庫存數據將較市場預期的為多。昨晚紐約7月期油雖錄得0.8%升幅，收報每桶46.46美元，惟在多重不利消息影響下，短期升勢或受到限制。  美股方面，昨晚科技股普遍能止跌回升，美股三大指數均錄得升幅，當中道指收市升92點，報21328點，創紀錄收市新高；標普500指數收市升10點，報2440點，亦創紀錄收市新高；納指收市升44點，報6220點。今夜凌晨時段美國聯儲局公布的議息結果，對後市走向或造成影響。  內地方面，據內地傳媒報導，安邦集團董事長兼總經理吳小暉於6月9日被有關部門帶走。安邦發出聲明，指吳小暉因個人原因不能履職。消息或影響安邦保險集團及旗下子公司的A股公開持股，為A股掀起波動。另外，市場亦關注今日國家統計局公布的內地5月零售銷售、工業生產等數據，如結果未能符合預期，或影響A股走勢。 輪證焦點 恒指牛熊證街貨分布圖 上日十大成交認股證/牛熊證 編號 短名 價格 變動 變動(%) 到期日 行使價 引伸波幅(%) 有效槓桿 16247.HK 騰訊瑞信八一購Ｄ 0.133 +0.004 +3.1 31/01/2018 312.28 31.07 6.93 16451.HK 騰訊摩通七乙購Ｈ 0.121 +0.004 +3.42 01/12/2017 300.03 29.81 8.06 16225.HK 騰訊瑞銀七乙購Ａ 0.121 +0.002 +1.68 11/12/2017 303.33 30.24 7.84 16208.HK 騰訊中銀七乙購Ｅ 0.164 -0.001 -0.61 11/12/2017 290 30.48 7.15 69759.HK 恒指摩通八一熊Ｄ 0.057 -0.02 -25.97 30/01/2018 26248 --- --- 16094.HK 騰訊瑞信七甲購Ｅ 0.144 +0.002 +1.41 30/11/2017 286.68 27.13 8.15 16093.HK 騰訊瑞信七甲沽Ｄ 0.144 -0.005 -3.36 24/11/2017 258.68 29.37 -6.72 16487.HK 滙豐瑞銀七九購Ｂ 0.127 -0.003 -2.31 29/09/2017 72.93 20.88 15.08 16086.HK 騰訊摩通七乙沽Ｅ 0.126 -0.003 -2.33 01/12/2017 255.55 28.05 -7.14 16438.HK 騰訊法興七乙購Ｇ 0.159 +0.006 +3.92 04/12/2017 287.5 29.24 7.50 認股證/牛熊證推介 相關資產 編號 相關資產 上日收市價 種類 建議行使價 建議到期日 建議引伸波幅(%) 銀河娛樂 27.HK 48.6 元 認購 53.85元至56.05元 9個月至1年 29-37 中信証券 6030.HK 16.04 元 認購 18.68元至19.06元 6至9個月 29-36 中信股份 267.HK 12.44 元 認購 13.16元至13.42元 6至9個月 25-32  投資者應留心引伸波幅會因市場轉趨波動而有所變化，影響窩輪價格。另外，投資者亦宜小心選擇盡力保持引伸波幅穩定的發行人，同時應避開短期價外證。  如以牛熊證應市的投資者，宜選擇收回價距現貨價較遠的牛熊證應市，以避免市況突然的波動而觸發的強制收回機制所帶來的風險。另外，部份發行人開價較保守，買賣差價較闊，投資者亦不宜選擇。  選擇牛熊證或認股證時，宜挑選街貨比率不足三成之產品。 上日五大資金流入認股證 相關資產 種類 13/06/2017 12/06/2017 09/06/2017 08/06/2017 07/06/2017 5日資金流總和 (萬) 騰訊控股 認購 6,921 -2,549 1,128 472 655 6,629 700.HK 認沽 -963 1,004 -148 187 533 614 滙豐控股 認購 494 267 1,098 -867 1,826 2,819