研选研报数据能源保供办法意见稿发布明确省内长协电价由供应方与需求方通过市场交易形成分析师看好火电转型新能源运营的标的20260721

大事件

1. 外交部：中美就年内元首互动安排保持沟通；
2. 证监会主席吴清调研投资者座谈会，促资本市场稳定发展；
3. 双创指数ETF尾盘放量创2024年11月以来天量；
4. 郑栅洁主持民营企业座谈会，讨论上半年经济形势及下半年工作；
5. 工信部：建设新一代通信网是信息通信业发展重点。

行业

• 电力能源：国家发改委发布《能源保供中长期合同管理办法（试行）》征求意见稿，明确省内长协电价由供需方市场交易形成，鼓励价格浮动机制。跨省交易需协商价格机制。
• 核心观点：政策强化市场机制对长协价格引导，为中长期能源投资提供稳健收益预期。
• 分析师看好：火电转型新能源运营标的（如甘肃能源、京能电力、上海电力），需关注煤价、区域利用小时数、电价下降等风险。

公司

• 艾力斯：聚焦肺癌领域的创新药企，上半年业绩超预期，新品放量打开成长空间。
• 公司概况：核心产品伏美替尼（第三代EGFR-TKI）快速放量，戈来雷塞、普拉替尼等新品商业化推进。
• 业绩数据：2026年上半年营收33.1亿元（+39.44%），归母净利润15.4亿元（+46.49%），二季度归母净利润约9.0亿元（环比+42.14%）。
• 看点：
  • 伏美替尼获批EGFR20ex突变适应症，预计纳入医保；5项临床进入三期（辅助治疗、脑转移等）；
  • 海外FURVENT临床数据在即，戈来雷塞、普拉替尼纳入医保后放量初期（2026年Q1销售额分别为0.6亿元、0.24亿元）。
• 核心观点：国海证券曹泽运看好公司收入高增、利润超预期，状美替尼稳固基本盘，新品接力提升成长性。