大硅片(12英寸)市场存在结构性短缺,供需缺口显著。
核心矛盾与数据:
- 国内月需求量400-500万片,国内月产能约270万片,供需缺口每月约130-230万片(缺口率25-45%)。
- 全球月产能约1000万片。
价格走势:
- 2025年末价格低点约70美元/片,2026年1月维持70美元,2月上涨至80美元,持续阶梯式上涨,预计2026年5月达110-115美元/片。
涨价持续性:
国内产能格局:
- 产能排名:奕斯伟第一,TCL中环第二,新昇公司(沪硅产业子公司)第三,立昂微为第二梯队,中欣、有研、超硅等规模较小(月产能5-10万片)。
扩产周期与工艺难点:
- 扩产周期通常需6-9个月(设备采购到场+安装调试+客户验证+产能爬坡)。
- 新产线需3-6个月客户验证。
- 核心工艺难点在于烧制和外延工艺,对表面洁净度、打磨要求极高。
- 核心设备(单晶炉、抛光机)依赖外资厂商,采购周期长,国产设备尚无法满足全部技术要求。