周一市场全天震荡走强，沪指站上4200点，创业板指大涨突破3900点，科创50指数盘中刷新历史新高。两市成交额达到3.54万亿，较前一交易日有所增加。盘面上，存储芯片概念开盘走强，半导体产业链集体爆发，液冷、PCB概念也反复活跃，全市场连续4个交易日超百股涨停。
指数层面，市场在隔夜美股利好下表现良好，但下午出现小跳水，最终在中际旭创的拉升下止住颓势。上周末机构观点出现大分歧，创业板指近4个交易日的走势与0423-0428颠倒相似，随着指数位置越高，量能越逼近4万亿，市场分歧将越大。因此，关键在于如何化解市场分歧，需要像中际旭创一样的“旗手”稳住盘面，同时关注量能变化和防御型板块。
题材方面，福达合金缩量一字涨停，预示情绪将转向相反方向。连板高度隔一天下降一次，高标面临考验。指数大涨但涨停家数减少，若首板家数进一步降至61家以下，需留心个股滞涨风险。
具体题材上，“跟美股+跟指数+轮动”关键词再次体现价值。指数回暖后，资金从新题材切回AI和半导体科技线，存储芯片和CPU与美股美光科技和英特尔对标，领涨个股更换。新题材如商业航天或机器人若出现多次反复，或成下一个锂电。次新股方面，红板科技三连板，北交所鸿仕达再度30cm涨停，N春光龙虎榜数据与大普微相似，若逆势走强或形成板块效应。
龙头板块为存储芯片，全球科技巨头正竞相向SK海力士投资，存储市场持续缺货涨价。热点前瞻包括SK海力士与英特尔合作EMIB技术，AI催生超大封装需求。快手可灵被传以200亿美元估值融资，谋求单飞上市，AI视频生成等技术持续迭代，视频内容有望规模化生产。
海外映射方面，现货白银涨逾7%，A股相关公司包括兴业银锡、赤峰黄金；Lumentum涨16.5%，光通信概念股集体大涨，A股相关公司包括福晶科技、东田微。
