市场情绪方面,春节假期前中国现金成交额降至2025年12月中旬以来最低,显示市场活跃度下降。板块轮动持续,科技板块向化工板块转移,投资者押注上游材料将迎来长周期行情。成交额贡献趋势显示,TMT板块贡献回落,上游材料板块小幅反弹。市场头条关注新AI模型升级,可能暂停板块轮动,焦点转向DeepSeek。
市场新闻方面,TMT/AI板块,中国智谱发布新AI模型,加剧与DeepSeek竞争;共封装光学(CPO),中际旭创否认云服务商绕过其直接下单传闻;DeepSeek连夜升级支持最大100万token文本长度,数据库更新至2025年5月;安世半导体争端升级,法院下令调查。消费板块,商务部发放205亿元消费券支持春节消费。有色金属,国际银价企稳,中国国内供应趋紧,投资和工业需求持续消耗库存。