商业银行参与投资计划财务报告总结
计划概述
- 计划名称：商业银行参与投资计划
- 计划类型：确定缴费计划（DC Plan）
- 覆盖范围：Commerce Bancshares, Inc. 及其子公司的21岁及以上员工
- 参与资格：员工自服务满30天后的第一个月开始有资格参与
- 计划发起人：Commerce Bancshares, Inc.（公司）
- 计划管理人：Commerce Bancshares, Inc. 退休委员会
- 托管人：Commerce Bank（公司子公司）
财务状况
- 可供受益净资产：
- 2024年12月31日：$1,098,953,920
- 2023年12月31日：$981,514,616
- 主要投资组合：
- 美国商业控股公司普通股基金（公司股票基金）：占比较大，资产几乎完全由公司普通股构成
- 富达退休货币市场基金、共同基金、稳定价值基金等
- 贡献：
- 参与者可贡献最多50%的有资格薪酬，受IRA年度限额限制（2024年$23,000，2023年$22,500）
- 公司提供分级匹配贡献（50%-100%），根据年龄和工作年限确定
- Roth贡献选项：延期纳税，单独账户管理
投资收益与费用
- 投资收益：
- 2024年：$224,492,478
- 2023年：$162,443,876
- 主要费用：
- 管理费用：公司选择支付大部分费用
- 投资咨询费、设立费等从参与者账户扣除
- 公允价值变动：
- 2024年净增值：$61,740,746
- 2023年净贬值：$(107,155,996)
参与者权益
- 参与者数量：
- 2024年12月31日：4,952名
- 2023年12月31日：4,929名
- 贷款：
- 最高两个未偿还贷款，总额不超过$50,000或已获授权账户余额的50%
- 利率基于商业基准利率加1%，固定不变
- 2024年未结贷款利率：4.25%-9.50%
- 分配：
- 参与者在退休、去世或残疾时完全获得已归属公司贡献
- 未归属公司贡献构成罚没，用于减少未来捐赠
税务状况
- 税务地位：符合IRC第401(a)条要求，免缴联邦税
- 税务不确定性：无需要确认的纳税义务
关联方交易
- 主要交易：
- 公司股票基金购买公司普通股
- 投资商业信托公司管理的共同基金
- 披露：符合ERISA规定的利益相关方交易
公允价值计量
- 估值方法：
- 一级：活跃市场报价（如公司股票、货币市场基金）
- 二级：非活跃市场报价及可观察输入（如共同基金）
- 三级：不可观察输入（如稳定价值基金）
- 主要投资公允价值层级分布：
- 一级：公司股票基金、货币市场基金、共同基金
- 二级：稳定价值基金
- 三级：无
计划修订与终止
- 修订：2024年无新会计准则采用，2023年无重大修订
- 终止：公司有权随时停止贡献并终止计划，参与者将获益
后续事项
- 评估期间：至2025年6月25日
- 结论：无其他需要披露的项目
