业绩快速增长，股权变更开启转型之路

公司发布2024年三季报，收入3.01亿元，同比增长38.00%；归母净利润0.36亿元，同比增长161.91%。
收入快速增长主要得益于主机客户部分产品批量投产、新产品逐步试产投入以及新增算力服务业务收入。第三季度收入1.15亿元，同比增长61.40%。控股子公司苏州瑞盈智算科技有限公司取得增值电信业务经营许可证，并于2024年9月采购62台国产算力GPU服务器，同时与北京城建智控科技股份有限公司、苏州瑞芯智能科技有限公司签订算力租赁服务合同。
股权激励方面，公司公告2024年限制性股票激励计划，行权条件为24/25年收入增长率不低于35%/50%或净利润增长率不低于35%/50%，激励对象25人，授予290万股，授予价格13.00元/股。
公司控股股东拟转让5%股份给白冰先生和徐迎辉先生，未来合作模式分别为提供光子算力芯片解决方案和国产算力中心配套设备采购、建设、维护、推广、运营。
证券分析师曹佩给予公司“买入”评级，预计24-26年EPS分别为0.37、0.52、0.71元。看好公司主营业务发展态势及向国产算力相关方向布局，但提示转型力度不及预期和主营业务竞争加剧的风险。