摘要
- 行情回顾：节前铁矿2501合约上涨10.71%。
- 基本面：9月30日-10月6日当周，全球铁矿石发运总量2981.2万吨，环比减少396.9万吨；中国47港到港总量2100万吨，环比减少870.6万吨。
- 后市展望：钢厂利润恢复，钢厂复产增产积极性上升，铁矿需求回升空间大，金融市场情绪乐观，黑色板块在地产刺激下反弹强劲，中期延续震荡反弹。
- 交易策略：中线逢低轻仓试多，短期警惕短线冲高回调风险。
价格分析
- 期货价格：2024年9月30日，铁矿2501合约上涨10.71%。
- 现货价格：截止至2024年09月30日，天津港PB粉61.5%现货价格为900.87元/湿吨，较前值增加43.48元/湿吨。
- 基差价差：（未提供具体数据）
重要市场信息
- 外汇储备：截至2024年9月末，我国外汇储备规模为33164亿美元，较8月末上升282亿美元，升幅为0.86%。
- 美国经济数据：美国9月非农就业人数增加25.4万人，为2024年3月以来最大增幅；失业率为4.1%，为2024年6月以来新低。
- 制造业PMI：9月份制造业PMI为49.8%，环比上升0.7个百分点，显示钢铁行业触底回升。
- 房地产市场：国庆节假期以来，参加促销的大部分项目到访量同比增长50%以上。
- 全球制造业PMI：9月份全球制造业PMI为48.8%，连续3个月徘徊在49%附近。
供应端情况
- 进口数据：截止至2024年08月，铁矿砂及精矿进口数量为10,139万吨，较上一个月减少142万吨；进口均价为102.62美元/吨，较上一个月减少3.05美元/吨。
- 钢材消费与产量：截止至2024年08月，钢材表观消费量为10,190.83万吨，较上一个月减少512.07万吨；钢材当月产量为11,089.83万吨，较上一个月减少346.07万吨。
- 钢厂产能利用率：截止至2024年09月27日，长流程钢厂产能利用率为54.82%，短流程钢厂产能利用率为41.59%，较上一周增加2.54%。
库存端情况
基本面分析
- 发运与到港：9月30日-10月6日当周，全球铁矿石发运总量2981.2万吨，环比减少396.9万吨；中国47港到港总量2100万吨，环比减少870.6万吨。
- 钢厂原料价格：10月7日唐山、邢台地区部分钢厂对湿熄焦炭上调50元/吨、干熄焦炭上调55元/吨。
后市展望
- 钢厂利润逐渐恢复，钢厂复产增产积极性上升，铁矿需求仍有回升空间，金融市场情绪乐观，黑色板块在地产强刺激下反弹强劲，中期延续震荡反弹。
操作策略
