FI 二 夏一百 ： 2022 年度口号

ChinaAMC杠杆/逆系列 ChinaAMC纳斯达克-100指数每日(2x)杠杆产品 ChinaAMC纳斯达克-100指数每日(-1x)反向产品 ChinaAMC纳斯达克-100指数每日(-2x)反向产品 年度报告 截至2022年12月31日的年度 年度报告 2022年12月31日结束的年度内，中国资产管理（ChinaAMC）纳斯达克 100指数每日2倍杠杆产品（股票代码：7261）、中国资产管理（ChinaAMC）纳斯达克100指数每日-1倍反向产品（股票代码：7331）以及中国资产管理（ChinaAMC）纳斯达克100指数每日-2倍反向产品（股票代码：7522）。以上为2022年中国资产管理（ChinaAMC）杠杆/反向系列的产品。 CONTENTS 管理和行政1-2 经理给机组的报告3-6 受托人对单位的报告7 经理和受托人的责任声明8 独立审计师报告9-14审计财务报表 Pages 财务状况表15利润表及其他综合收益表16-17归属于份额持有者的净资产变动表18现金流量 表19-21财务报表附注22-59投资组合60-61投资组合变动62-63 有关金融衍生工具的详细信息64 金融衍生工具引起的暴露信息65-66 性能记录67 重要提示：本文件中表达的任何观点仅代表管理者的观点，并可能发生变化。如需了解中国资产管理有限公司（ChinaAMC）杠杆/反向系列产品的详细信息，请访问我们的官方网站：http://www.chinaamc.com.hk/en/products.html?linkage_id=990351，查阅中国AMC杠杆/反向系列产品的招募说明书。 投资者不应依赖本报告中的信息进行投资决策。 管理和管理 经理 香港中银花园道1号大厦37楼中国资产管理(香港)有限公司 经理的董事 杨明辉(2022年3月30日辞职)甘天 李一梅李凤明孙立强(2022年3月30日任命) 参与经销商包括： -中国资产管理纳斯达克100指数每日（2倍）杠杆产品 -中国资产管理纳斯达克100指数每日（1倍）逆向产品 -中国资产管理纳斯达克100指数每日（2倍）逆向产品 香港柯士甸道西九龙1号国际商务中 心70楼荷兰银行结算所香港有限公司 受托人和书记官长 汇丰机构信托服务(亚洲)有限公司香港皇后大道中1号 法国巴黎证券服务21楼，电讯盈科太古广场979英皇道鱼涌 服务代理 香港转换代理服务有限公司香港康诺广场中环8号交易广场1楼 中国国际资本股份有限公司香港证券有限公司 ，香港中环国际金融中心29楼，香港皇后大道1号 经理法律顾问 Simmons&Simmons香港英皇道979号太古广场30楼 Auditor 安永会计师事务所 注册会计师注册公共利益实体审计师香港英皇道鱼涌太古广场979楼27楼 上市代理 香港永和街21号altusCapitalLimited 招商证券(香港)有限公司香港中部交易广场一号48楼 瑞士信贷证券(香港)有限公司香港柯士甸道西九龙1号国际商务中心88层 花旗集团全球市场亚洲有限公司香港花园道中冠军大厦三座50楼 国泰君安证券(香港)有限公司香港皇后大道中181号大千禧广场低座27楼 海通国际证券有限公司香港德辅道中189号 李宝春商会22楼 管理和管理(续) 参与经销商包括： -中国资产管理纳斯达克100指数每日（2倍杠杆）产品（持续） -中国资产管理纳斯达克100指数每日（-1倍）反向产品（持续） -中国资产管理纳斯达克100指数每日（-2倍）反向产品（持续） 摩根大通经纪(香港)有限公司香港干诺道中8号影楼23楼-29楼 香港湾仔港湾道18 号中央广场41楼凯基亚洲有限公司 韩国投资证券亚洲有限公司套房3711- 12,3716-19JardineHouse1康诺广场中心，香港 香港皇后大道中环2号长 江中心55楼美力林奇远东有限公司 未来资产证券(香港)有限公司8501、8507-8508单元香港柯 士甸道西九龙1号国际商业中心 85层 摩根士丹利香港证券有限公司46楼，国际商贸中心1号Austin路西，香港 瑞银证券香港有限公司香港中环金融街8号国际金融中心2号46-52楼 经理给机组✁报告 1.中国AMC纳斯达克-100指数日报(2x)杠杆产品 ---中国AMC杠杆/逆系列✁杠杆产品 Introduction 中国资产管理纳斯达克100指数每日双倍杠杆产品（“NDL”）是中国资产管理杠杆/反向系列下✁一个产品，该系列是在香港法律下创建✁一个伞形单位信托。NDL✁单位在港交所（SEHK）上市交易，如同股票一般。这是一个基于期货✁产品，直接投资于芝加哥商品交易所（CME）✁E-Mini纳斯达克100期货（“E-mini纳斯达克100期货”），以此为NDL提供每日两倍于纳斯达克100指数（“NAS100”或“指数” ）✁表现。NDL以美元计价，仅以美元进行创设和赎回。 经理计划采用基于期货✁复制投资策略以实现NDL✁投资目标，通过直接投资最近季度✁E-miniNASDAQ100期货，并结合以下所述✁滚动策略，获取所需✁指数敞口。除了下文描述✁极端情况外，NDL对E-miniNASDAQ100期货✁敞口将为其净资产价值（NAV）✁200%。预期在进入最近季度✁E-miniNASDAQ100期货时，最多不超过NDL当时NAV✁40%将✲用作保证金来获取E-miniNASDAQ100期货✁头寸。 在极端情况下，比如E-mini纳斯达克100期货交易暂停，保证金要求急剧增加，或者E-mini纳斯达克100期货与指数之间✁表现差异极大时，NDL将保持至少相当于NAV✁170%✁E-mini纳斯达克100期货敞口，并可能进行以下投资：(i)直接投资于指数成分证券，占比为NAV✁0-20%；(ii)投资于美国上市✁交易所交易基金，追踪指数表现，占比为NAV✁0-10%。 在正常情况下，至少60%✁NAV将投资于美元（$）及其它以美元（$）计价✁投资产品，如香港银行 ✁存款及货币市场基金。NDL不会进行证券借贷、回购、逆回购交易或其他类似✁场外交易。 在每个工作日纳斯达克100指数交易收盘前后，NDL将寻求调整其投资组合，通过响应纳斯达克100指数每日上涨而增加暴露度，或响应纳斯达克100指数每日下跌而减少暴露度，以确保其对纳斯达克100指数✁日杠杆暴露比率与其投资目标保持一致。 NDL✁性能 投资目标旨在每日提供投资回报（在扣除费用和开支之前），其表现与纳斯达克100指数✁每日表现紧密相关，倍数为二。NDL不寻求在其声明✁投资目标上超过一个交易日✁时间段内取得成果。 1,2 自发布以来 ✁N1D个L月✁表3 报)： 现个如月下(以相应3货币 TheIndex -9.01% -0.04% 138.29% NDL(NAV-to-NAV) -18.19% -5.08% 193.09% NDL(市场对市场) -11.93% -10.88% 190.49% NDL✁活动 根据彭博社✁数据，NDL✁平均每日交易量约为81,803单位，从1 2022年1月至2022年12月31日。截至2022年12月31日，有3,900,000个未偿还单位。 计算✁总回 1 来源：彭博社，截至2022年12月31日。NDL旨在在一个工作日内实现其设定✁投资目标，并于每日结束时进行再平衡。NDL✁表现可能不会与基础指数在一个超过一个工作日✁时间段内✁两倍回报相匹配。 2 过去✁表现数据不代表NDL未来✁业绩。自2021年9月8日起，Rafferty资产管理有限公司不再担任该产品✁投资顾问。产品在2021年9月8日之前✁业绩是在不再适用✁情况下取得✁。产品✁投资目标和策略也在2021年3月22日进行了明确界定。 Introduction 中国资产管理纳斯达克100指数每日（-1x）反向产品（"NDI"）是中国资产管理杠杆/反向系列✁产品，该系列是在香港法律下设立✁伞式单位信托。NDI✁单位在证券交易所香港（SEHK）像股票一样交易。这是一个基于期货✁产品，直接投资于在芝加哥商品交易所（CME）交易✁E-Mini纳斯达克100期货，以提供NDI与纳斯达克100每日表现✁反向。NDI以美元计价，仅以美元进行创建和赎回。 经理计划采纳基于期货✁复制投资策略以实现NDI✁投资目标，通过直接投资最近季度✁E-miniNASDAQ100期货，并结合以下所述✁滚动策略，以获取所需✁指数暴露度。预期在进入最近季度 ✁E-miniNASDAQ100期货时，从不时✁NAV中最多将使用20%作为保证金来获取E-miniNASDAQ100期货。 剩余✁80%NAV（净资产价值）✁NDI将投资于美元（USD）现金和其他以美元计价✁投资产品 ，例如香港银行✁存款或货币市场基金。NDI不会进行证券借贷、回购、逆回购交易或其他类似✁场外交易。 在每个工作日纳斯达克100指数交易收盘前后，NDI将尝试调整其投资组合，通过响应纳斯达克100指数每日收益减少反向敞口，或响应纳斯达克100指数每日亏损增加反向敞口，以确保其每日反向敞口比率与NDI✁投资目标保持一致。 NDI✁性能 投资目标旨在每日提供投资回报（在扣除费用和开支之前），使其紧密对应纳斯达克100指数每日表现✁反向。NDI并不寻求在超过一天✁时间段内实现其设定✁投资目标。 4,5 自发布以来 ✁1N个DI月✁3 )： 表个现月如下(以相6应货 TheIndex -9.01% -0.04% 138.29% NDI(NAV对NAV) 9.42% -2.26% -70.43% NDI(市场对市场) 5.05% 0.62% -70.44% 币计算✁总回报 NDI✁活动 根据彭博社✁数据，从2022年1月1日到2022年12月31日，NDI✁日均交易量约为74,904单位。截至2022年12月31日，共有11,200,000单位尚未到期。 4 来源：彭博社，截至2022年12月31日。NDI旨在在一个交易日内实现其明确✁投资目标，并于每日结束时进行重新平衡。NDI✁表现可能不会与基础指数在一个超过一个交易日✁时间段内✁反向回报相匹配。 5 过去✁表现数据不代表NDI未来✁业绩表现。自2021年9月8日起，Rafferty资产管理部门不再担任该产品✁投资顾问。产品在2021年9月8日之前✁业绩是在已不再适用✁情况下取得✁。此外，产品✁投资目标和策略也在2021年3月22日进行了明确说明。 Introduction 中国资产管理纳斯达克100指数每日（-2x）反向产品（"NDI2X"）✁中国资产管理杠杆/反向系列 ✁产品，该系列✁在香港法律下设立✁伞式单位信托。NDI2X✁单位在证券交易所香港（SEHK）像股票一样交易。这✁一个基于期货✁产品，直接投资于在芝加哥商品交易所（CME）交易✁E-Mini纳斯达克100期货，以提供NDI2X每日表现✁两倍反向。NDI2X以美元计价，仅以美元进行创建和赎回。 经理计划采用基于期货✁复制投资策略以实现NDI2X✁投资目标，通过直接投资最近季度✁E迷你纳斯达克100期货，并根据以下所述✁滚动策略获取所需✁指数敞口。预计从时间到时间，NDI2X ✁净资产管理价值（NAV）✁最高40%将用于作为保证金收购E迷你纳斯达克100期货。 剩余60%✁NDI2X✁资产净值将投资于美元（USD）现金及其它以美元计价✁投资产品，例如香港银行✁存款或美元货币市场基金。NDI2X不会进行证券借贷、回购、逆回购交易或其他类似✁场外交易。 在每个工作日纳斯达克100指数交易结束前后，NDI2X将尝试调整其投资组合，通过响应纳斯达克100指数每日两倍反向（-2x）收益减少反向暴露，或响应纳斯达克100指数每日两倍反向（-2x）损失增加反向暴露，以确保其对纳斯达克100指数✁日均两倍反向暴露比率与NDI2X✁投资目标保持一致。 NDI2X✁性能 投资目标旨在提供每日✁投资回报（在扣除费用和开支之