股指期货早班车
2024年6月17日 星期一 股指期货早班车招商期货有限公司 代码 名称 涨幅% 现价 涨跌 总量 总金额 持仓量 仓差 结算价 昨结算 价 基差 IC2406 中证 2406 0.70 5211.6 36.2 58607 6083475 101834 -3555 5214.6 5175.4 1.49 IC2407 中证 2407 0.72 5182.0 36.8 12311 1270418 27973 6351 5185.6 5145.2 31.09 IC2409 中证 2409 0.78 5144.4 40.0 21361 2187582 86296 3225 5148 5104.4 68.69 IC2412 中证 2412 0.88 5111.4 44.4 9821 998790 47752 1530 5114 5067 101.69 IC500 中证 500 0.36 5213.1 18.5 13399862000 14600926 -- -- -- -- -- IF2406 沪深 2406 0.60 3533.6 21.0 58876 6213496 93832 -2829 3532.8 3512.6 7.93 IF2407 沪深 2407 0.63 3504.6 22.0 11895 1244789 25706 4313 3502.4 3482.6 36.93 IF2409 沪深 2409 0.55 3494.8 19.2 24023 2509096 104712 3078 3494.8 3475.6 46.73 IF2412 沪深 2412 0.62 3496.8 21.4 5150 537634 26441 292 3494.8 3475.4 44.73 IF300 沪深 300 0.44 3541.5 15.4 17151694200 28376882 -- -- -- -- -- IH2406 上证 2406 0.75 2419.6 18.0 34472 2490697 45927 -367 2419 2401.6 6.91 IH2407 上证 2407 0.73 2386.8 17.4 6288 448097 13772 1184 2385.8 2369.4 39.71 IH2409 上证 2409 0.74 2385.8 17.6 13664 973705 46638 1054 2385.4 2368.2 40.71 IH2412 上证 2412 0.74 2390.0 17.6 2801 199865 10146 116 2389.2 2372.4 36.51 IH50 上证 50 0.60 2426.5 14.4 4127796600 7824658 -- -- -- -- -- IM2406 中千 2406 0.63 5178.8 32.2 82584 8501525 98376 -4852 5168.2 5146.6 1.85 IM2407 中千 2407 0.73 5128.0 37.2 15061 1535024 27846 4779 5117.6 5090.8 52.65 IM2409 中千 2409 0.74 5045.4 37.0 31818 3189013 88460 2411 5037.2 5008.4 135.25 IM2412 中千 2412 0.80 4964.8 39.6 12746 1255539 51779 2008 4954.8 4925.2 215.85 IM1000 中证 1000 0.01 5180.7 0.4 13913297800 14793904 -- -- -- -- -- 资料来源：通达信 注：价格：点数；合约乘数IH，IF：300元，IC：200元；涨跌、基差：点；成交/持仓量：手;成交金额：万元；成交量、持仓量、日增仓量：手；涨跌幅：%。 市场环境 市场表现：上周市场整体继续呈现分化格局，科创50指数一枝独秀，小盘风格超跌回升，而大盘风 格指数存在补跌的迹象；从各指数近一个月的相关性情况看，上证50指数与中证1000指数正相关性升高至0.88，仍保持较高的正相关性，大小盘风格强弱持续性有所反复，大小盘风格指数相关性将逐步降低的概率较大。 基本面：数据方面，中国5月CPI同比上涨0.3%，涨幅与上月相同，核心CPI同比上涨0.6%；环比则季节性下降0.1%。5月PPI环比上涨0.2%，自去年11月份以来首次转正，同比降幅收窄1.1个百分点至1.4%。国内经济继续处于修复中。资金方面，上周北上资金与杠杆资金继续分化，其中杠杆资金结束了连续3周融资净卖出态势。随着市场调整或接近尾声，投资者加杠杆意愿有所增强；上周北上资金净流入-218.73亿元，其中沪股通上周净流入-165.38亿元，深股通上周净流入-53.36亿元， 今年以来净流入665.54亿元，开通以来累计净流入18,347.56亿元。从中长期看，外资配置国内市场的趋势保持完好，国内市场在全球范围依然是低估值市场。估值方面，目前上证50指数PE为10.35，沪深300指数PE为11.94，中证500指数PE为22.69，中证1000指数PE为36.49，分别处于历史 58.24分位水平、历史34.71分位水平、历史27.25分位水平以及历史37.32分位水平。从近5年各指数风险溢价上看，上证50与沪深300分别处于62%与82%分位水平，风险溢价率分别为7.40%与6.11%。当前IF仍然是性价比较优的品种，依然值得逢低及长期配置。基差方面，IM、IC、IF与IH6月合约基差分别为1.85、1.45、7.93与6.91点，各品种近月合约基差均走弱，尤其是IM与IC收基差较为迅速，市场对小盘风格转强预期较为积极。 交易策略：整体上看，市场回调或接近尾声，后市关注量能变化情况，尤其类似于周�底部放量反弹的持续情况。维持多头配置偏向于IH与IF等大盘风格指数的观点。IC与IM短期底部或已显现。风险提示：地缘政治对资产配置的影响。（观点供参考） 简介 于虎山：FRM，具有期货从业资格（证书编号：F0272480）和投资咨询资格（证书编号：Z0002746），大连理工大学金融工程硕士，吉林大学信息管理与信息系统、商务英语双学士。具有12年期货从业经验。对股指期货、期权以及量化交易有较深入研 究。2021年在“第十四届中国最佳期货经营机构暨最佳期货分析师评选”中获得“最佳期权分析师”称号。在《价值工程》、《文华财经》、《期货日报》等媒体发文累计超过100篇，多次担任哈工大（深圳）期货训练营讲师。 重要声明 本报告由招商期货有限公司（以下简称“本公司”）编制，本公司具有中国证监会许可的期货投资咨询业务资格（证监许可【2011】1291号）。《证券期货投资者适当性管理办法》于2017年7月1日起正式实施，本报告发布的观点和信息仅供经招商期货有限公司评估风险承受能力为C3及C3以上类别的投资者参考。若您的风险承受能力不满足上述条件，请取消订阅、接收或使用本研报中的任何信息。请您审慎考察金融产品或服务的风险及特征，根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险。 本报告基于合法取得的信息，但招商期货对这些信息的准确性和完整性不作任何保证。本报告所包含的分析基于各种假设，不同假设可能导致分析结果出现重大不同。报告中的内容和意见仅供参考，并不构成对所述品种买卖的出价或对任何人的投资建议，招商期货不会因接收人收到此报告而视他们为其客户。投资者据此作出的任何投资决策与本公司、本公司员工无关。 市场有风险，投资需谨慎。投资者不应将本报告作为投资决策的唯一参考因素，亦不应认为本报告可取代自己的判断。除法律或规则规定必须承担的责任外，招商期货及其员工不对使用本报告及其内容所引发的任何直接或间接损失负任何责任。 任何形式翻版、复制、引用或转载。
