港股晨报

2024年5月28日星期二 .3 港股晨報 中州國際證券有限公司研究部 環球市場指數 漲跌(日) 年初至今 香港股市 恒生指數 18,827 1.2% 10.4% H股指數 6,688 1.3% 15.9% 中國股市 上海綜合指數 3,124 1.1% 5.0% 深證成份指數 9,508 0.9% -0.2% 滬深300指數 3,636 1.0% 6.0% 其他新興國家 巴西IBOVSPA指數 124,306 -0.3% -7.4% 亞洲股市 日經指數 38,900 0.7% 16.2% 韓國綜合指數 2,723 1.3% 2.5% 富時新加坡指數 3,318 0.1% 2.4% 歐美股市 道鐘斯工業指數 39,070 0.0% 3.7% 標普500指數 5,305 0.7% 11.2% 納斯達克指數 16,921 1.1% 12.7% 英國富時100指數 8,318 -0.3% 7.6% 德國DAX指數 18,775 0.4% 12.1% 法國CAC40指數 8,132 0.5% 7.8% 恒生指數成份股表現排名 21,000 18,000 15,000 恒指走勢及成交 成交额恒生指数 300.0 200.0 100.0 12,000 May-23 Jul-23 Sep-23 Nov-23 Jan-24 Mar-24 0.0 香港市場主要指數概覽 國指走勢及成交 股價 漲跌（日） 年初至今 表現最佳前三 10,000 联想集团(0992) 12.04 8.9% 10.3% 石药集团(1093) 6.89 7.8% -5.1% 中芯国际(0981) 16.48 7.4% -17.0% 表現最差前三 药明生物(2269) 11.86 -4.7% -59.9% 恒隆地产(0101) 7.47 -2.2% -26.3% 7,000 网易-S(9999) 139.30 -2.0% 0.1% 成交额恒生中国企业指数 300.0 200.0 100.0 中州國際www.ccnew.com.hk1請仔細閱讀在本報告尾部的重要法律聲明 地址：香港中環康樂廣場8號交易廣場二期1505-1508室電話：+85225001375 類別 成交金額 （億港元） PE PB 恒生指數1,188.69.70.94 H股指數512.68.60.84 科技指數331.123.82.31 資料來源：Wind，中州國際 4,000 May-23 Aug-23 Nov-23 Feb-24 0.0 市場判斷 恆指近日反覆回落至近18,800點水平；中國5月17日出台刺激樓市政策，包括幫助企業去庫存、設立3000億元人民幣保障性住房再貸款、取消全國層面貸款利率政策下限、下調個人住房公積金貸款利率0.25個百份點、下調首付金額至15%等；人民銀行於2月5日降準0.5個百份點；人民銀行5月維持5年期以上LPR至3.95%，維持1年期LPR至3.45%；市場消化近年中國的反壟斷法、政策、監管、內房債務等風險因素。 另一方面，美聯儲5月維持利率不變，鮑威爾在議息後的記者會上稱，當局下一次政策利率調整不太可能是加息；美聯儲公佈5月份議息會議紀綠，決策者擔憂通脹，對推進減息未有足夠信心，支持在必要時進一步收緊貨幣政策；美國4月CPI同比3.4%，符於預期的3.4%；另外環球多個央行收緊貨幣政策；此外以巴及俄烏地緣政治局勢緊張；外圍繼續影響恆指表現。 市場回顧 恆指低開3點或0.02%，報18,606點，隨即倒升約134點，其後再度轉跌，最多跌約53 點，及後再度轉升，最終恆指半日報18,665點，升56點或0.30%；午後升幅擴大，最終恆 指全日收18,827點，升218點，或1.17%，大市成交1,189億港元。 國企指數前收報6,688點，升82點或1.25%。恆生科技指數前收報3,864點，升65點或 1.71%。 即月期指前收報18,803點，低水24點。 A股，上證收報3,124點，升35點或1.14%;深成指收報9,508點，升83點或0.88%。 外圍市況 美股假期休市，美元指數跌至近104.5，美國十年期國債收益率維持至近4.473%。 上市代碼 名稱 相關指數/資產 收盤價 漲跌幅(%) 年初至今(%) 最新單位淨值 (NAV) 2800.HK 盈富基金 恒生指數 19.00 1.12 11.46 19.02 2828.HK 恒生中國企業 恒生中國企業指數 67.74 1.26 15.95 66.91 3032.HK 恒生科技ETF 恒生科技指數 3.85 2.29 3.05 3.77 2823.HK 安碩A50 富時中國A50指數 12.90 0.78 6.97 12.81 2834.HK 安碩納指一百 納斯達克100指數 357.40 1.13 11.65 357.29 3022.HK 安碩新興市場 MSCI新興市場指數 492.80 -1.12 7.13 491.76 2836.HK 安碩印度 標普BSESENSEX印度指數 40.18 0.00 4.09 39.84 3074.HK 安碩MS臺灣 MSCI臺灣指數 211.30 1.98 17.19 208.11 2840.HK SPDR金ETF 倫敦黃金定盤價 1690.50 0.09 12.70 3175.HK F三星原油期 標普高盛原油額外回報指數 7.03 1.59 10.19 7.01 資料來源：WIND 活躍交易所買賣基金（ETF）近況︰ 英國及美國周一是公眾假期，市場觀望情緒濃烈，交投淡靜，國際油價升1%。布蘭特7月期油收市升1美元或1.2%，報83.12美元；較活躍的8月期油收市升1.04 美元，報82.88美元。 若持有與石油相關ETF的投資者，可留意上述消息。 上市代碼 名稱 納入組合日期 最新收盤價 納入組合時股價* 納入組合後表現(%) 相對恒指表現(%) 0939.HK 建设银行 2022年1月5日 5.83 4.67 24.91 44.07 0941.HK 中国移动 2022年10月20日 74.85 46.62 60.57 46.54 0005.HK 汇丰控股 2022年6月17日 68.90 42.47 62.23 71.91 9633.HK 农夫山泉 2023年12月8日 43.70 43.65 0.11 -15.07 1299.HK 友邦保险 2022年6月17日 61.75 75.65 -18.37 -8.69 0883.HK 中国海洋石油 2022年6月17日 20.45 8.91 129.57 139.25 0293.HK 国泰航空 2022年10月11日 8.35 7.95 5.08 -4.27 1929.HK 周大福 2022年9月20日 10.46 13.74 -23.85 -25.26 9988.HK 阿里巴巴-SW 2023年1月4日 79.25 87.44 -9.37 -2.83 2840.HK SPDR金ETF 2022年6月17日 1690.50 1339.00 26.25 35.93 平均 25.71 28.16 資料來源：WIND *注:納入組合時股價為前複權股價，即調整所有期內股份派息、合股、拆股等因素之影響。 港股精選模擬組合︰ 優勢：各股票相關性不一，降低整個組合波動性；有高增長性、有防守性、穩定派息型股票；行業分散度高，降低行業週期性影響；10只股票，可分散因單一股票下跌而大幅影響表現的風險。 上市代碼 名稱 納入組合日期 最新收盤價 納入組合時股價* 納入組合後表現(%) 相對標普五百表現(%) AAPL.O 苹果(APPLE) 2023年10月4日 189.98 171.72 10.63 -14.79 MSFT.O 微软(MICROSOFT) 2023年10月4日 430.16 311.62 38.04 12.62 GOOGL.O 谷歌(ALPHABET)-A 2023年10月4日 174.99 132.43 32.14 6.71 NVDA.O 英伟达(NVIDIA) 2023年10月4日 1064.69 435.11 144.69 119.27 TSLA.O 特斯拉(TESLA) 2023年10月4日 179.24 246.53 -27.29 -52.72 LLY.N 礼来(ELILILLY) 2023年10月4日 807.43 522.41 54.56 29.13 UNH.N 联合健康集团(UNITEDHEALTH) 2023年10月4日 508.17 505.74 0.48 -24.94 WMT.N 沃尔玛(WALMART) 2023年10月4日 65.38 52.47 24.60 -0.83 MA.N 万事达卡(MASTERCARD) 2023年10月4日 451.18 389.34 15.88 -9.54 AVGO.O 博通(BROADCOM) 2023年10月4日 1407.84 807.66 74.31 48.89 平均 36.80 11.38 資料來源：WIND *注:納入組合時股價為前複權股價，即調整所有期內股份派息、合股、拆股等因素之影響。 美股精選模擬組合︰ 優勢：各股票相關性不一，降低整個組合波動性；有高增長性、有防守性、穩定派息型股票；行業分散度高，降低行業週期性影響；10只股票，可分散因單一股票下跌而大幅影響表現的風險。 2024年5月27日評級：未評級 農業銀行(1288.HK) 農業銀行截於2024年3月31日第一季度業績，營業收入為1,860億元人民幣，按年跌1.76%，利息淨收入為1,445億元，按年跌0.74%，手續費及佣金淨收入為290.4億元，按年跌10.79%，經營利潤為796.5億元，按年跌4.28%，歸屬股東淨利潤為703.9億，按年跌1.63%，基本每股收益為0.19元人民幣，按年跌5.00%。 集團年化平均總資產回報率為0.69%，按年下跌0.13個百份點，不良貸款比率為1.32%，較 2023年末下跌0.01個百份點，撥備覆蓋率為303.22%，較2023年末下跌0.65個百份點，集團發放貸款及墊款總額為93,986.03億元人民幣，較2023年末增加7.09%，淨息差為1.44%。 集團核心一級資本充足率為11.37%，一級資本統足率為13.77%，資本充足率為18.40%，均滿足監管要求。 以股價3.80港元來算，在港上市市值約1,168億港元，市帳率約為0.49倍，近10年平均 市帳率為0.63倍，目前低於近10年平均，並由低位回升。集團2023年全年派發股息每股 0.2309元人民幣，相等於港元約0.2533元，目前股息收益率約為6.64%。估值及股息收益 率亦顯示較以往為吸引。農業銀行於2010年在香港上市以來，每年亦有派發股息。 中州國際招股時間 公佈結果日期 上市日期 新股信息 打新策略 新股動態 新股時間表 代號 名稱 5月 6月 28 29 30 31 3 4 5 6 7 11 12 13 14 17 18 2505 EDA 集團控股 2443 汽車 街 8529 優博控股 代號 名稱 行業 上市日期 發售價 每手股數 入場費 保薦人 2443 汽車街 汽車 5月31日 10.20- 11.20 200 2,262.59 中信証券、海 通國際 8529 優博控股 半導體 6月3日 0.50-0.60 5000 3,030.25 越秀融資 代號 名稱 歷史市盈率 (倍) 媒體報導截至昨日孖展超購倍數 打新策略簡評 2443 汽車街 - 集團招股價為10.20-11.20港元，最大集資額約1.68億港元，最大招股市值約93.26億港元，規模屬中等偏小，料市場熱度一般。 8529 優博控股 49.62- 59.55 集團招股價為0.50-0.60港元，最大集資額約75百萬港元，最大招股市值約3.0億港元，規模屬偏小，料市場熱度一般。