TCL科技：2023年年度报告

2023年年度报告 二零二四年四月二十八日 中流击楫行稳致远 2023年年报董事长致辞 2023年，金融环境收紧，地缘冲突加剧，全球产业链供应链加速重构，世界经济增速放缓。挑战中孕育着机遇，经济结构的调整为科技产业转型升级带来新动能，全球能源格局演变愈加凸显新能源产业的重要战略地位。 公司以全球领先的科技产业集团为战略目标，聚焦高科技、长周期、重资产业务发展，增强半导体显示、新能源光伏核心主业的领先优势。面对复杂的经营环境，公司固本强基，提升风险管控能力，坚持极致成本效率，技术驱动发展。2023年，公司实现营收1,743.67亿元，同比增长4.69%；净利润47.81亿元，同比增长167.37%；归属于上市公司股东净利润22.15亿元，同比增长747.60%，实现经营现金流净额253.15亿元。 报告期内，显示终端销量依旧低迷，但电视大尺寸化趋势延续，拉动显示面积需求稳步增长；供给端，产业格局继续优化，竞争趋于良性，主要产品价格企稳回升。公司半导体显示业务坚持优化商业策略，继续推进产品高端化战略，主要产品市场份额稳中有升。TCL华星的TV产品市场份额稳居全球第二，电竞显示器及LTPS平板产品市场份额全球第一，定位于中尺寸IT、车载显示产品的t9产线实现量产出货，OLED高端产品出货占比快速提升。报告期内，半导体显示业务实现营收836.55亿元，同比增长27.26%；实现净利润-0.07亿元，同比改善76.18亿元，其中2023年下半年实现净利润34.41亿元，盈利能力逐步企稳回升。 2023年，全球新能源光伏产业环境与企业发展方式进入新局面，受产业链各环节产能集中释放影响，供需关系失衡，产品价格大幅下跌，部分低效产能面临出清压力，行业格局有望优化。报告期内，TCL中环实现营业收入591.46亿元，同比下降11.74%，受产品价格下降及对参股公司投资亏损、计提减值等因素影响，全年净利润同比下降44.88%至38.99亿元。面对挑战，TCL中环将保持战略定力，强化相对竞争力，一方面发挥G12、N型硅片、叠瓦组件及智能制造的差异化优势，以技术创新加速行业整合，穿越周期；另一方面，积极评估、探索全球重点国家或区域的在地化制造布局（如美国、欧洲、中东等），并将推动Maxeon的组织变革和运营改善，以有效发挥其专利技术及在海外壁垒市场的独特优势，继续推进光伏业务国际化和制造本土化，把握新能源产业发展的全球机遇，实现可持续的增长。 报告期内，公司其他业务经营稳健，各项工作稳步推进。 公司历来重视对前沿技术的研发投入和商业应用，以技术创新驱动业务转型升级。报告期内，公司研发投入103.09亿元，占营业收入比例达5.91%；2023年新增PCT专利申请590件，累计申请15,331件；在量子点显示领域的专利申请数量位居全球第二；TCL中环通过持续技术创新及工艺进步、工业4.0制造转型，在大尺寸、薄片化、N型硅片等领域均形成了独特的领先优势。为落实技术生态策略，公司积极整合资源，推动行业重大技术攻关和产业化，完善技术生态体系，为公司技术发展提供坚实支撑。 展望未来，随着与5G、人工智能、物联网技术的深度融合，新型显示应用及场景不断涌现，拉动显示行业需求增长。LCD领域的产业链国别转移已近尾声，竞争格局趋于稳定，企业增长由追求规模转向由技术创新、产品升级和生态布局驱动的高质量发展阶段。公司半导体显示业务以“成为全球领先的显示解决方案提供商”为目标，优化业务和产品结构，夯实经营基础，强化运营能力，构筑差异化价值，提升经营效益。 气候变化和能源问题成为全球性挑战，加快能源绿色低碳转型已经成为共识。光伏行业中短期仍将处于市场周期底部，供需关系严重失衡，产品技术转型加速，产能优胜劣汰将推动落后产能出清。公司新能源光伏业务以“硅片全球市占率NO.1，综合实力全球NO.1”为发展战略，坚持技术创新，扩大先进产能的领先优势，加强光伏产业链布局和全球化能力建设，以企业相对竞争力穿越周期，实现可持续增长。 制造业是国民经济的重要支柱，科技制造业是推动经济转型升级、培育发展新动能的关键。公司聚焦半导体显示和新能源光伏主业，坚持全球领先的战略目标，以中流击楫、敢战能赢的勇气，以“扎硬营、打死仗”的精神，牵引各业务夯实相对竞争力，实现稳中求进，行稳致远。 公司一直高度重视股东投资回报，坚持稳健分红原则，董事会提议2023年度每10股分红0.8元，与全体股东共享企业价值成长。 感谢各位股东的信任！感谢所有合作伙伴和用户的支持！感谢全体员工的努力！ 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司董事长李东生先生、主管会计工作负责人（首席财务官CFO）黎健女士及会计机构负责人净春梅女士声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以18,779,080,767股为基数（如权益分派时公司存在回购库存股，则该部分股份不参与分派），拟向全体股东每10股派发现金红利0.8元（含税），不送红股，不以公积金转增股本。 本报告将分别以中文、英文两种语言编制，在对中英文文本的理解上发生歧义时，以中文文本为准。 目录 第一节重要提示、目录和释义......................................4第二节公司简介和主要财务指标....................................8第三节管理层讨论与分析.........................................12第四节公司治理.................................................40第五节环境和社会责任...........................................58第六节重要事项.................................................64第七节股份变动及股东情况.......................................81第八节优先股相关情况...........................................88第九节债券相关情况.............................................89第十节财务报告.................................................94 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表。 （二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 （三）报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 释义 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 三、信息披露及备置地点 四、注册变更情况 五、其他有关资料 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □适用☑不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 追溯调整或重述原因： 1、报告期内实施资本公积转增股本，公司根据会计准则等规定对基本每股收益和稀释每股收益重新计算。 2、公司按照《企业会计准则解释第15号》《企业会计准则解释第16号》《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号-非经常性损益（2023年修订）》的要求执行相关规定，上述调整对公司财务状况和经营成果无重大影响。公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确定性□是☑否扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 □是☑否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用☑不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用☑不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 3、境内外会计准则下会计数据差异原因说明 □适用☑不适用 八、分季度主要财务指标 单位：元 □是☑否 九、非经常性损益项目及金额 ☑适用□不适用 单位：元 □适用☑不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 □适用☑不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 2023年，国际政治经济局势复杂多变，地缘冲突不断，全球产业链供应链格局面临重构，经济碎片化加剧。同时，部分经济体实施紧缩性政策，全球经济增长进一步放缓。面对复杂多变的外部环境，公司继续聚焦半导体显示、新能源光伏的核心主业发展，强化经营韧性，提升相对竞争力，追求可持续的高质量发展。2023年，TCL科技实现营业收入1,743.67亿元，同比增长4.69%，净利润47.81亿元，同比增长167.37%，归属于上市公司股东净利润22.15亿元，同比增长747.60%，经营现金流净额253.15亿元。 公司业绩的主要影响因素为：半导体显示行业供需关系好转，主流产品价格稳步提高，公司积极优化商业策略，改善业务结构，盈利能力显著改善。报告期内，半导体显示业务实现营业收入836.55亿元，同比增长27.26%，净利润-0.07亿元，同比减亏76.18亿元，其中第三季度扭亏为盈，第四季度继续达成较好盈利，2023年下半年共实现盈利34.41亿元。在“双碳”战略引领下，新能源光伏行业的需求保持增长，但受行业供需失衡影响，产品价格下跌，加之对与参股公司Maxeon相关的投资亏损、长期股权投资和金融资产分别确认了资产减值损失和公允价值变动损失等影响；报告期内，TCL中环实现营业收入591.46亿元，同比减少11.74%，净利润38.99亿元，同比减少44.88%。 以科技创新为核心驱动，加大原创性、引领性技术储备，实现企业持续领先和产业升级。报告期内，公司研发投入103.09亿元，新增PCT国际专利申请590件，累计申请15,331件。公司半导体显示业务围绕超大尺寸、超高清、高刷新率以及柔性显示等领域加大研发投入，以新型显示技术和应用创新为核心竞争力，迈向价值链高端。公司新能源光伏业务专注于自主知识产权的前瞻性技术创新，以长期技术积累引领行业向更高能源转化效率升级，保障高质量发展。 固本强基，完善产能与产品结构布局，市场地位稳步提升。随着半导体显示行业的竞争格局趋向稳定，头部厂商已具备显著的规模优势。报告期内，公司围绕增量市场优化产能布局和产品结构，市场份额继续提升，TV面板稳居全球前二，MNT面板出货提升至全球第三，柔性OLED出货量实现跨越式增长。截至报告期末，公司光伏材料业务的晶体产能提高至183GW，硅片整体市占率23.4%，其中大尺寸（210系列）外销市场占比60%， 海外硅片外销市场占比65%，N型市占率36.4%，保持外销市占第一，行业地位进一步巩固。 以锻长板补短板为经营策略，提高核心产业相对竞争优势，提升效率效益。公司显示业务充分发挥高世代产线的技术优势，推动产品大尺寸化和规格升级；把握信息技术革命驱动的IT产品迭代需求，补齐以