力宝华润2023年年报

2023 年报 目录 页次 公司资料2 主席报告3 董事会报告4 企业管治报告32 风险管理报告43 环境、社会及管治报告50 独立核数师报告81 综合损益表86 综合全面收益表87 综合财务状况表88 综合权益变动表90 综合现金流动表91 财务报告书附注92 主要附属公司资料172 主要联营公司资料179 主要合营企业资料180 共同经营企业资料181 主要物业附表182 财务资料概要184 公司资料 董事会执行董事 李棕博士（主席） 李联炜先生，BBS,JP （行政总裁） 李小龙先生李江先生 非执行董事 陈念良先生 独立非执行董事 梁英杰先生容夏谷先生吴敏燕女士 委员会 审核委员会 容夏谷先生（主席） 陈念良先生梁英杰先生 薪酬委员会 梁英杰先生（主席） 陈念良先生容夏谷先生吴敏燕女士李棕博士 提名委员会 梁英杰先生（主席） 陈念良先生容夏谷先生吴敏燕女士李棕博士 秘书 陆苑芬女士 核数师 安永会计师事务所 执业会计师 注册公众利益实体核数师 主要往来银行 富邦银行（香港）有限公司中信银行（国际）有限公司瑞银集团 联昌银行有限公司 律师 何韦律师行 过户登记处 卓佳登捷时有限公司香港 夏悫道16号 远东金融中心17楼 注册办事处 香港 金钟道89号力宝中心二座40楼 股份代号 156 网站 www.lcr.com.hk 2力宝华润有限公司2023年年报 主席报告 本人谨此提呈本公司（连同其附属公司，统称“本集团”）截至2023年12月31日止年度（“本年度”）之年报。 尽管2019冠状病毒病疫情（“疫情”）于本年度消退，2023年仍然是充满挑战之一年。利率持续高企、地缘政治紧张局势升温以及反全球化及贸易保护主义趋势高涨均对2023年之全球经济复苏造成影响。受累于利率上升及中国内地经济因房地产市场及消费增长疲弱带来之压力而放缓，香港经济于2023年之增长速度逊于预期。新加坡2023年之国内生产总值增长亦低于2022年之3.8%增幅。在此充满挑战之环境中，本集团于本年度录得股东应占综合亏损146,000,000港元，而截至2022年12月31日止年度（“2022年”）则录得综合亏损278,000,000港元。 在疫情之限制性措施放宽后，本集团食品业务之表现有所改善。然而，竞争激烈、人手短缺、经营成本上涨及经济复苏逊于预期等因素令增长受阻。尽管经营环境充满挑战，本集团于本年度在香港开设三间新餐饮店铺，并持续创新及改良其餐饮款式，以迎合客户不断转变之喜好。 本公司之联营公司HealthwayMedicalCorporationLimited（“Healthway”）于新加坡医疗保健行业拥有超过30年之经验，为备受认可之医疗集团。于本年度内，Healthway继续扩展其诊所网络，其网络包括超过130间诊所及医疗中心（主要位于新加坡），提供一系列之基层、中层及附属护理服务，包括普通科诊所、家庭医务诊所、健康检查、专科、牙科服务及专职医疗服务。于2023年10月，OUEHealthcareLimited（“OUEH”，一间于新加坡证券交易所有限公司（“新交所”）由保荐人监察之上市平台上市之公司）成功完成Healthway之退市要约，Healthway于2023年11月从新交所自愿除牌。OUEH为于高增长亚洲市场经营及拥有优质医疗保健资产之区域性医疗保健集团。此项策略性交易使OUEH及Healthway得以把握潜在之协同效应，透过精简营运及规模经济提高成本效益。 2023年，全球股票市场起伏不定。欧美等海外股票市场于2023年最后一季表现亮眼。受海外股票市场之良好回报带动，本集团于本年度损益表中录得来自其证券投资之公平值收益净额20,000,000港元，而2022年则录得亏损105,000,000港元。 全球经济仍然面临显着之下行风险。中美贸易紧张局势升温、俄乌战争持续以及中东地区之冲突均显示踏入2024年仍面对持续不确定性及风险。在此严峻之环境下，本集团及其联营公司将透过提高业务及投资组合之稳定性及韧性优化对持份者之回报。本集团亦将培养可持续发展之文化，旨在尽量减低其环境足迹。 本人谨此向股东、董事同寅、管理层及全体员工表达衷心谢意，感谢彼等在本年度所作出之贡献及持续支持。 主席 李棕 2024年3月27日 2023年年报力宝华润有限公司3 董事会报告 董事谨此提呈截至2023年12月31日止年度（“本年度”）之董事会报告及经审核财务报告书。 业务回顾概览 随着2019冠状病毒病疫情（“疫情”）卫生危机结束，全球经济于2023年逐渐自疫情中复苏，但增长依然缓慢。利率高企、货币及财政政策收紧及地缘政治紧张局势等阻碍增长之因素于本年度仍然存在。新加坡经济于2023年增长1.1%，低于2022年之3.8%增幅。于撤销疫情限制及恢复通关后，中国内地经济于本年度第一季录得显着回升。然而，中国内地于本年度之经济仍然受物业市场及消费增长疲弱所影响。于2023年，全球股票市场大幅波动，香港市场之表现逊于欧美主要市场。 本年度业绩 在此环境下，本集团于本年度录得股东应占综合亏损146,000,000港元，而截至2022年12月31日止年度 （“2022年”）则录得综合亏损278,000,000港元。亏损减少主要由于本集团于本年度之食品业务表现改善以及本集团录得按公平值计入损益之财务工具之公平值收益净额，而于2022年则录得公平值亏损净额。 本年度之收入增加至739,000,000港元（2022年—607,000,000港元），当中61%（2022年—64%）及35% （2022年—32%）分别来自新加坡及香港。食品业务仍然为本集团之主要收入来源。香港及新加坡之收入于疫情后持续增长，食品业务收入增幅达23%，占本年度总收入之93%（2022年—92%）。 本集团之其他经营开支主要包括食品业务之销售及分销开支以及公用设施开支、法律及专业费用以及顾问及服务费用。本年度之其他经营开支为146,000,000港元（2022年—138,000,000港元）。融资成本增加至52,000,000港元（2022年—40,000,000港元），主要由于本年度利率上升所致。 4力宝华润有限公司2023年年报 董事会报告（续） 业务回顾（续）本年度业绩（续）食品业务 本集团之食品业务分部于本年度录得收入687,000,000港元（2022年—560,000,000港元），主要来自咖啡店与餐厅连锁店之食品零售业务及食品制造，其收入分别增加24%及22%。本集团目前以“ChatterboxCafé”、 “ChatterboxExpress”、“Délifrance”、“alfafa”及“力宝轩”等品牌经营餐厅食肆。全新概念店“DélifranceBistro”及两间ChatterboxCafés新店已在本年度于香港开业。受惠于2022年底放宽堂食限制及社交聚会规定以及新店开业，香港食品零售业务之收入于本年度大幅增加34%。本集团之新加坡及马来西亚食品制造业务表现于本年度亦见好转，主要由于营运成本管理加强及销售收入提升所致。然而，由于本集团之食品业务持续受竞争激烈、人手短缺、经营成本上升及经济复苏较预期缓慢所影响，有关业务整体经营环境仍然充满挑战。因此，分部于本年度出现亏损55,000,000港元（2022年—111,000,000港元）。 物业投资 分部收入主要来自本集团投资物业之经常性租金收入。本年度之分部收入总额为23,000,000港元（2022年— 21,000,000港元）。 本集团之物业投资组合主要包括香港及中国内地之商业物业。该等地区之物业市场气氛持续低迷。本集团于本年度录得投资物业公平值亏损净额26,000,000港元（2022年—22,000,000港元）。因此，本年度物业投资分部录得亏损25,000,000港元（2022年—23,000,000港元）。 财务及证券投资 本集团按照其投资委员会之职权范围管理其投资组合，并寻求提升收益率之机会。本集团投资于多元化之组合，主要包括上市及非上市股票证券、债务证券及投资基金。财务及证券投资业务于本年度录得总收入18,000,000港元（2022年—15,000,000港元）。受海外股票市场之良好回报带动，本集团于本年度损益表中由此分部录得来自其证券投资之公平值收益净额20,000,000港元，而2022年则录得亏损105,000,000港元。因此，财务及证券投资业务于本年度损益表中录得溢利32,000,000港元（2022年—亏损97,000,000港元）。 本集团审慎管理其投资组合。于2023年12月31日，财务及证券投资组合为1,057,000,000港元（2022年12月31日—1,370,000,000港元），主要包括现金及银行结余243,000,000港元（2022年12月31日—505,000,000港元）、按公平值计入损益（“按公平值计入损益”）之财务资产749,000,000港元（2022年12月31日—785,000,000港元）及按公平值计入其他全面收益（“按公平值计入其他全面收益”）之财务资产49,000,000港元（2022年12月31日—73,000,000港元）。有关不同类别之证券投资之进一步详情如下： 2023年年报力宝华润有限公司5 董事会报告（续） 业务回顾（续）本年度业绩（续） 财务及证券投资（续） 按公平值计入损益之财务资产 截至2023年12月31日，本集团之按公平值计入损益之财务资产为749,000,000港元（2022年12月31日— 785,000,000港元），包括股票证券279,000,000港元（2022年12月31日—235,000,000港元）、债务证券 38,000,000港元（2022年12月31日—41,000,000港元）及投资基金432,000,000港元（2022年12月31日— 509,000,000港元）。 按公平值计入损益之主要财务资产之详情如下： 于2023年12月31日 于2022年12月31日 截至2023年 12月31日止年度 按公平值 计入损益之财务资产之 占资产总值之 公平值收益 公平值 概约百分比 概约百分比 公平值 净额 千港元 千港元 千港元 GSHCorporationLimited（“GSH”） 77,753 10.4% 2.0% 72,918 4,835 AmasiaCIVT,L.P（.“Amasia”） 56,150 7.5% 1.4% 56,111 39 QuantedgeGlobalFund（“Quantedge”） 42,086 5.6% 1.1% 49,860 10,742 其他（附注） 573,281 76.5% 14.3% 605,736 5,655 总计 749,270 100.0% 18.8% 784,625 21,271 附注：其他包括多项证券，当中概无占于2023年12月31日之按公平值计入损益之财务资产多于5%之证券。 GSH 于2023年12月31日，本集团持有之GSH股票证券之公平值为78,000,000港元，分别占本集团按公平值计入损益之财务资产总值及资产总值约10.4%及2.0%。本集团于本年度确认未变现公平值收益5,000,000港元。本集团亦投资于GSH发行之上市可换股债券。于2023年12月31日，本集团持有之GSH债务证券之公平值为19,000,000港元，分别占本集团按公平值计入损益之财务资产总值及资产总值约2.5%及0.5%。 GSH（其股份于新加坡证券交易所有限公司（“新交所”）主板上市）为一间亚洲物业发展商，于马来西亚及中国内地拥有发展中物业。其于中国内地住宅项目之第一期已经竣工，已售单位于2023年交付予买家。其亦拥有及经营位于亚庇市之丝绸港湾度假村（包括两间五星级酒店、设有104个泊位之码头及一个27洞锦标赛级高尔夫球场）以及位于沙巴、环境恬静怡人之丝绸@美人鱼岛度假