首钢股份机构调研纪要

首钢股份机构调研报告 调研日期:2024-04-22 北京首钢股份有限公司是一家世界五百强企业，于1999年12月在深圳证券交易所上市。公司拥有迁安钢铁公司等钢铁实体单位，具有完整的生产工艺流程和一流装备，提供品种齐全、规格配套的冷热系全覆盖板材产品。公司以建设具有世界竞争力和影响力的钢铁上市公司为愿景，秉承绿色发展、智能制造、精品制造、精益制造、精准服务的高质量发展之路。2019年，首钢股份公司迁安钢铁公司成为世界首家实现全流程超低排放钢铁企业，同年获评河北省钢铁长流程环保绩效A级企业；京唐公司于2020年也获得了相同的评级。未来，公司将继续以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导 ，努力提升钢铁业竞争力，培育发展相关产业，共建高质量产业链共同体。 2024-04-23 公司董事长邱银富,党委书记刘建辉 ,董事、总经理孙茂林,董事李明, 总会计师刘同合,董事会秘书乔雨菲 2024-04-222024-04-22 全景网直播间(https://rs. 业绩说明会,视频直播加网络互动 p5w.net/html/141703.shtml) 投资者-- 本次业绩说明会采用视频直播加网络互动的方式举行,主要就公司2023年度及2024年一季度业绩情况进行说明,并对投资者关心的问题进行解答。 本次会议的情况介绍 会议首先由公司董事会秘书乔雨菲介绍出席本次业绩说明会的人员,公司董事长邱银富致辞,乔雨菲对公司报告期内业绩及看点进行介绍。随后对投资者关心的问题进行回复,主要内容如下。 1.近日工信部组织召开了钢铁行业稳增长增效益的工作座谈会,关于后续产量调控方面、行业发展方向,是否提出新的指示?如何看今年的粗钢产量调控? 答:4月2日国家发改委、工信部组织多家钢铁企业集团召开“钢铁行业稳增长增效益工作座谈会”,首钢参会,并就钢铁行业运行情况、目前面临的困难和原因、促进行业稳增长的政策建议进行了汇报。 这次会议是国家相关管理部门继2021年、2022年之后第三次对粗钢产量调控工作进行研究部署,充分表明国家对钢铁行业实施产量调控、促进高质量发展持续给予高度重视。 粗钢产量调控的主要原则是:坚持以节能降碳为重点,区分情况、有保有压、分类指导、扶优汰劣,推动钢铁产业结构调整优化,促进钢铁行业高质量发展。 今年粗钢产量调控原则与前期的调控政策发生了明显变化。一是将以前强调的“粗钢产量压减”转变为“粗钢产量调控”;二是以节能降耗为重点,通过产量调控加快推进企业节能降碳改造升级;三是首次提出扶优汰劣,产量调控将支持节能降碳优秀的企业;四是首次提出粗钢产量调控与冶炼装备摸底工作相结合,调控措施将更加精准。 今年开年以来,钢铁行业下游需求恢复不及预期,铁矿石等原燃料价格走低对钢材价格支撑减弱,在产能过剩和结构分化的双重压力下,钢铁行业亏损面不断扩大。在用钢需求总量下降的背景下,调控粗钢产量对维护钢材市场稳定,促进钢铁行业健康高质量发展有非常积极的意义 。 首钢股份在超低排放和低碳方面是走在行业第一梯队的。 迁钢公司是世界首家实现超低排放的长流程钢铁企业,输出超低排放管理经验,累计帮扶61家钢铁企业进行超低排改造。迁钢公司与京唐公司均获中钢协授予首批“双碳最佳实践能效标杆示范厂培育企业”标牌,2023年梯次推进极致能效工程,炼铁、炼钢等主要工序排放已阶段性达到标杆水平。 公司在低碳生产方面也取得了很好成绩。2023年发布低碳行动规划,力争2025年碳排放达峰,部分产品具备减碳60%的能力;构 建碳管理平台,实现碳排放数据可视化;3类产品EPD在中钢协EPD平台发布。通过高炉大比例球团冶炼、转炉50%废钢比连浇、外购绿电,实现了综合降碳40%的低碳汽车板产品生产能力。 目前首钢钢铁产品在超低排放和低碳方面逐步形成了差异化竞争优势,公司将按照相关部委与地方政府的要求,持续推进节能降碳工作,为实现高质量发展奠定坚实基础。 2.《碳排放权交易管理暂行条例》将于2024年5月1日起施行,公司如何看条例施行对行业和公司的影响? 答:《条例》的出台首次以行政法规的形式明确了碳排放权市场交易制度,为构建高水平碳排放数据质量管理机制、建设高标准市场体系提供了坚强法律支撑,加大了对各行业的碳排放管控。 前期,生态环境部发布了《关于做好2023-2025年部分重点行业企业温室气体排放报告核查工作的通知》,对水泥、电解铝和钢铁 行业的相关要求明确高于其它行业,预计钢铁行业纳入碳市场的时间最迟不会超过2025年。《条例》的实施,会使钢铁行业更加注重低碳发展,能加速钢铁行业的脱碳转型。 《条例》的出台对于公司来说既是挑战也蕴含着机遇。一方面,钢铁行业被纳入全国碳市场后,我公司就必须按照《条例》的要求来开展相关的工作,受到条例的约束。另一方面,《条例》的执行可以促进我们低碳管理的提升,增加比较竞争优势。 公司始终把绿色低碳摆在优先发展位置,在低碳技术和低碳管理方面有自己的特点和优势,比如:高炉应用大比例球团的技术、转炉应用大比例废钢的技术,率先在行业内设立专职的低碳管理机构等。相信未来公司在低碳技术创新和低碳管理创新的双重促进下一定能够巩固自己的低碳竞争优势,支撑公司的可持续发展。 3.如何看待公司未来的成长性?尤其是高端钢材产品这块,能否具体讲一下未来3-5年的规划展望? 答:公司下属迁钢公司、京唐公司都是搬迁新建钢厂,经过十余年的发展,已从上市初期400万吨精品棒线材生产企业,转型成为拥有2 170万吨高端板材产能的技术领先、绿色低碳的科技公司。公司资产质量稳步提升。2020年以来资产负债率与带息债务呈稳定下降趋势,2023年底公司资产负债率60.43%,较2020年底降低12.67个百分点,未来几年仍有一定下降空间。 公司高端产品发展,在总体规模方面坚持不断提高战略及重点产品占比,促进产品质量和效益双提升。2023年,三大战略产品及九类重点产品合计产量1593万吨,占公司钢材总产量的69%,同比提高6个百分点。展望十四五末期,公司电工钢产量将达到220-230万吨、汽车板产量400-450万吨、镀锡板60-70万吨,战略产品共计680-750万吨,占比约1/3;重点产品总量增加 至960万吨,战略+重点产品占比有望提升到75%。 在产品研发方面将继续坚持高端化、特色化和差异化产品战略,围绕国家重大战略需求和产业结构调整产生的新需求,输出更高质量的产品和服务,在行业竞争中定义高端领先产品,在需求侧的增长中定义特色产品,用高质量的供给应对需求侧的变化。 汽车板围绕汽车轻量化和绿色低碳需求,开发1200MPa级以上高强度高成形性产品,开发绿色长寿命镀层热成形钢系列产品,形成连退、镀锌、镀锌铝镁高强汽车外板成套生产技术和应用技术。 电工钢对现有极低铁损产品体系进行升级,铁损达到国际领先水平;研发新一代兼顾制造性、电磁性能和力学性能的高强新能源汽车用无取向电工钢产品。 镀锡板重点推进DR材和DI材高端产品开发,推进镀锡(铬)易开盖和镀锡扩径盖系列产品,开发高延伸、低制耳产品。 冷轧专用产品,形成纯锌、锌铝镁镀层全系列家电板在国内市场的领先地位,开发基于MCCR短流程的热基锌铝镁家电板,实现产品迭代升级 。 汽车结构钢产品,继续保持钢制车轮用钢市场占有率领先地位,开展更高级别产品及一体化车轮用钢研发。 能源用钢领域,开发具备耐蚀、高强、低温、高应变等性能的新产品,满足临氢、耐腐蚀发展要求,开发高强度输氢管线钢产品,实现纯氢输送和高压输氢工程应用,开发储氢罐用钢产品。 在桥梁钢领域,围绕耐工业或田园大气腐蚀场景,重点推进345-420MPa级耐候桥梁钢的工程推广应用,形成370-690MPa级高强度低屈强比桥梁钢制备技术. 4.公司汽车板产量稳步提升,如何展望未来公司汽车板销量的增长?如何判断2024年汽车市场需求? 答:2023年公司汽车板产量402.5万吨,同比增长12%,2019-2023年产量复合增长率达7.2%。得益于始终坚持创新驱动的发展战略和“以客户为中心”的服务理念,公司汽车板重点产品和重点客户的市场份额均得到持续提升。 公司汽车板产品坚持先期介入的商业模式,与下游重点汽车企业形成广泛且深入的合作关系,目前国内汽车工业正处在发展期,也为公司汽车板持续发展创造条件。 公司坚持技术驱动,加快在零碳制造、绿色制造、高效制造、智能制造方面构造新的优势。在低碳汽车板生产工艺方面,京唐基地依托现有流程,开发转炉工序50%废钢比冶炼工艺,产品完成在客户端验证,标志着公司具备生产低碳高品质汽车板的制造能力;为更好满足汽车 板需求增长,公司在汽车板高效制造方面持续攻关并在今年一季度取得突破,京唐公司7条冷轧产线保持高负荷、高效生产状态,在没有新产线投入的情况下,实现产量同比增长20%。公司汽车板产品的增长将是更高质量、更高效率,可持续的。 一季度我国汽车工业取得较快增长,汽车产量同比增长6.4%。近期国务院印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》的通知,明确提到开展汽车以旧换新,随政策落地,将对汽车消费形成新的拉动,将有利于公司汽车板产品的生产和销售。 5.目前对于钢企来说降本增效是永恒的主题,公司在降本方面的进一步规划?如何落到实处,有何预期? 答:钢铁行业是充分竞争的行业,降本增效是对冲外部市场风险有效手段,有助于增强企业经营韧性。围绕降本增效,公司按照全流程、全要素制定内部降本增效任务,重点聚焦采购降本、消耗降本和产品结构调整增效开展工作。 采购降本重点围绕大宗原燃料采购价格达到行业分位设定目标,低于行业平均分位的要达到行业平均分位,超过行业平均分位的要继续提升 ,达到或超过75分位。 消耗降本重点围绕铁、钢、材全流程全要素降本。包括持续开展炼铁炉料结构优化、固体二次资源综合利用、炼钢经济用料、降低金属损失、控制铁水温降,提升热装热送比例等降本工作。 产品结构调整增效重点围绕公司硅钢、汽车板和镀锡镀铬板开展,在“锻造长板”上持续发力,首发产品和新产品研发牢牢把握高端化、绿色化方向,在细分市场领域建立比较竞争优势。 为确保降本增效工作落实,公司采取了以下措施。 一是建立了降本周例会制度,统筹把控降本增效工作开展。 二是建立原燃料采购评价机制,用比市场、比同行和比自己进行量化评价。三是建立了约束激励机制,有奖有罚。 四是推进过程中,迁顺基地与阿米巴精益管理、京唐公司与QTI管理深度融合,降本工作延伸至管理和生产操作末端,实现全员降本。 五是建立了内部对标体系,迁顺、京唐相互对标学习,补短板、强弱项,形成比学赶帮超的良性循环,同时强化两地产线、原燃料、备品备件协同,实现共同进步。 6.国家今年重点提到了推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案和支持生产设备数字化改造,以上政策会对钢铁行业产什么影响? 答:国务院印发的《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》将对促进钢铁行业在产品升级、绿色化、智能化方面产生积极影响 。 一是会带来用钢需求变化,有利于钢铁行业加快品种结构调整。在汽车、家电等传统消费品以及耐用消费品以旧换新,各类生产设备、服务设备更新和技术改造背景下,钢材需求的品种结构、规模结构都将产生变化,汽车、家电、五金制品、锅炉、电机等细分领域材料迭代升级 将成为新的结构性增长点。 二是推动绿色低碳钢材的生产应用。大规模设备更新和消费品以旧换新以提高技术、降低能耗、减少排放为导向,结合《碳排放权交易管理暂行条例》的实施,设备更新和消费品换新的用钢需求将促进行业向绿色、低碳、可持续方向发展,进而拉动全生命周期绿色低碳钢材消费。 三是促进钢铁行业智能化发展。汽车、电机、电力变压器、家用电器等重点领域的设备更新产品升级将进一步催生更多定制化、快速反应的服务需求。这对钢铁生产企业在自身柔性生产能力以及与下游客户数据共享方面提出更高的要求,从而促进行业智能化水平的提升。 7.硅钢价格在2023年出现大幅下跌