宏信证券晨会

晨会 每日信息速递 证券研究报告 · 晨会 每日信息速递2024.02.06 · 【财经要闻速递】 1月财新中国服务业PMI报52.7为近六个月来次高 商务部：“外资24条”共59项举措中28项取得阶段性进展 国家发展改革委：建设全国统一大市场积极稳妥推进财税、统计等重点领域的改革 司法部：积极推动相关立法工作不断完善我国法治化营商环境 证监会：采取有力措施防范股票质押风险 【行业要闻速递】 交通运输部：2023年网络货运行业共上传运单1.3亿单同比增长40.9% 交通运输部：上周民航累计保障航班12.2万班环比增长2.77% 中汽协：2023年12月汽车整车进口8万辆同比增长25.6% 1月份中国电商物流指数公布总业务量指数创下近两年内新高 2023年江苏省出口船舶超650亿元同比增长37.1% 【个股重要公告】 保利发展：1月实现签约金额同比减少31.21% 亚翔集成：中标7.3亿元项目 润都股份：伏立康唑干混悬液剂获得药品注册证书 金新农：1月生猪销售收入1.4亿元 智翔金泰：GR2102注射液获得临床试验批准通知书 智飞生物：26价肺炎球菌结合疫苗临床申请获得受理 上海医药：来那度胺胶囊新增规格获得批准文号 丽珠集团：司美格鲁肽注射液获得药物临床试验批准 万丰奥威：子公司万丰飞机签署成立合资公司战略合作 亿纬锂能：预计2023年净利润同比增长15%-20% 分析师：徐伟 2024年02月06日 每日信息速递 证券研究报告-每日信息速递 资格证书：S1330514080001 联系邮箱：xuw@hxzb.cn 联系电话：028-86199181 相关研究 每日信息速递2024.02.05 2024.02.05 每日信息速递2024.02.02 2024.02.02 每日信息速递2024.02.01 2024.02.01 【财经要闻速递】 1月财新中国服务业PMI报52.7为近六个月来次高 据财新网消息，2月5日公布的2024年1月财新中国通用服务业经营活动指数 （服务业PMI）录得52.7，低于上月0.2个百分点，为近六个月来次高，显示2024年首月服务业增长动能依然强劲。 此前公布的1月财新中国制造业PMI录得50.8，与上月持平，主要受服务业景气度微降的影响，1月财新中国综合PMI放缓0.1个百分点至52.5，与2023年6月同为近八个月来次高。 国家统计局近期公布的数据显示，1月制造业PMI上升0.2个百分点至49.2，仍位于荣枯线以下；服务业商务活动指数反弹0.8个百分点至50.1，结束了此前两个月的收缩趋势。在两大行业景气回升的带动下，综合PMI产出指数上升0.6个百分点至50.9，为近四个月来最高。 财新中国服务业PMI分项数据显示，服务业供需依然维持扩张，但速度放缓。2024年1月服务业生产指数和新订单指数在扩张区间较2023年12月的高点回落， 其中后者回落幅度大于前者。外需基本稳定，当月新出口订单指数仅较2023年12月的高点轻微回落。 受益于供需同步扩张，服务业就业仍呈增长趋势，就业指数连续两个月高于临界点，但较前值小幅回落，显示企业用工依然谨慎。与2023年底产能压力较轻不同，由于新业务持续增加，2024年初服务业积压业务量指数升至扩张区间，创近三个月来新高。 原料、劳动力、运输等成本继续上涨，但涨幅收窄，带动1月服务业原材料价 格指数较2023年12月创下的近五个月高点回落；随着企业大力降价促销，1月服 务业收费下降，此前连续20个月的上涨趋势被扭转。 服务业企业主对未来一年仍保持乐观，预计客户数量增加和公司扩张计划将推动增长，但经营预期指数在扩张区间降至近三个月低点，并低于长期均值，显示市场信心边际减弱。（上海证券报） 商务部：“外资24条”共59项举措中28项取得阶段性进展 据中国网消息，国务院新闻办公室2月5日上午举行国务院政策例行吹风会，介绍营造市场化、法治化、国际化一流营商环境有关情况。商务部外国投资管理司司长朱冰在吹风会上表示，中国政府高度重视稳外资工作，始终注重以建设市场化、法治化、国际化一流营商环境来吸引外资。去年8月，商务部会同中央宣传部、中 央网信办等29个部门，广泛听取跨国公司、外资企业，中国欧盟商会、中国美国商会等外国商协会，以及部分地方政府等各方面的意见建议，聚焦外资企业关注的营商环境问题，按照“从企业中来，到企业中去”的原则，集中回应了外资企业对中国投资环境的关切和诉求，针对性地提出了一批政策举措，在此基础上，报请国务院印发了《关于进一步优化外商投资环境加大吸引外商投资力度的意见》，就是大家常说的“外资24条”。 政策发布到现在有半年的时间，各部门、各地方按照职责分工正在抓紧推动各项政策举措的落实。前不久，商务部会同有关部门对“外资24条”的落实情况进行了阶段性的梳理评估，并且采用问卷调查的形式和座谈会的形式，听取了外资企业 的评价。总体来看，超过六成的政策举措已经落实，或者已经取得了积极进展，绝大部分外资企业整体评价良好。 具体来看，“外资24条”共59项举措中，已经完成的是10项，比如：中央网信办印发了文件，明确将“切实维护企业网络合法权益”作为网络侵权信息举报的重点任务，开设了线上举报专区，公布了12377的举报电话。财政部和税务总局发布了公告，将外籍个人津补贴免税政策和外资研发机构采购国产设备退税政策执行期限延续到了2027年12月底。取得阶段性进展的有28项，包括已经起草政策文件正在推动出台的过程中、按照政策举措要求已经开展相关工作或者进行了工作部署等。比如：中央网信办制定了《规范和促进数据跨境流动规定》，正在研究完善、准备推动出台。财政部正在抓紧制定政府采购产品“中国境内生产”标准等。还有正在持续推进的有21项，包括一些长期持续性工作，比如：国家知识产权局指导并支持有关地方在展会期间设立知识产权服务保障工作站，做好专利优先审查受理、知识产权维护、综合咨询等展会知识产权服务保障工作。 下一步，商务部将继续推动各项举措加快落地见效，及时通报外资企业普遍关注的政府采购、标准制定、投资便利化等方面工作的进展情况，进一步加强“外资24条”落实情况的评估工作。如果外资企业在享受相关政策时遇到任何困难和问题， 都可以向我们反映，帮助我们更好地推动“外资24条”落地见效。（上海证券报） 国家发展改革委：建设全国统一大市场积极稳妥推进财税、统计等重点领域的改革 国新办2月5日上午举行国务院政策例行吹风会，介绍营造市场化、法治化、国际化一流营商环境有关情况并答记者问。国家发展改革委副秘书长肖渭明表示，营造稳定公平透明可预期的营商环境是加快建设全国统一大市场主要的目标之一。总的来看，各项举措得到全面落实，建设全国统一大市场的社会共识明显增强，突出问题得到有效整治，工作效果正在逐步显现，对畅通经济循环、激发市场活力发挥了积极作用。 肖渭明表示，下一步，国家发展改革委将会同有关部门，一方面，进一步完善有利于全国统一大市场建设的各项制度规则，积极稳妥推进财税、统计等重点领域的改革，包括研究完善地方税税制、完善事权、支出责任等。另一方面，深入开展重点领域突出问题整治，持续通报典型案例，发挥警示震慑作用。以全国统一大市场建设新成效为各类经营主体投资兴业营造良好的营商环境。（上海证券报） 司法部：积极推动相关立法工作不断完善我国法治化营商环境 据中国网消息，国务院新闻办公室2月5日上午举行国务院政策例行吹风会，介绍营造市场化、法治化、国际化一流营商环境有关情况。司法部立法二局负责人郭启文在吹风会上表示，按照党中央、国务院有关决策部署和国务院立法工作计划要求，司法部积极推动优化营商环境相关法律、行政法规的制修订工作。 一是推动修订完成《国务院关于经营者集中申报标准的规定》。今年1月22日国务院正式公布修订后的规定，此次修订立足我国国情和现阶段经济发展客观要求，统筹发展与安全、活力与秩序，适时调整经营者集中申报营业额标准，进一步降低经营者集中的制度性交易成本，促进投资并购，激发市场活力，同时提升我国反垄断审查效能。 二是加快推动制定《公平竞争审查条例》。贯彻落实建设全国统一大市场工作部 署，将公平竞争审查制度上升为行政法规，在广泛征求有关方面意见基础上，进一步明确公平竞争审查主体、审查标准、审查机制和相关要求等，重点制止滥用行政权力排除、限制竞争行为，为各类经营主体公平参与市场竞争提供法治保障。 三是加快推动制定《消费者权益保护法实施条例》。针对网络消费侵权、预付式消费侵权、惩罚性赔偿适用等广大消费者普遍关注的痛点堵点难点问题，进一步完善消费者权益保护法规制度，充分发挥政府及其有关部门在保护消费者方面的职能作用，改善消费环境，提振消费信心，同时也为经营主体依法开展经营活动创造良好的条件。 四是加快推动修改《反不正当竞争法》。针对经营主体反映较为突出的商业混淆、虚假宣传、商业贿赂、网络不正当竞争等问题，进一步完善反不正当竞争制度规则，加大不正当竞争行为违法成本，加强对各类经营主体合法权益的保护力度。 五是组织起草《国际邮轮在中华人民共和国港口靠港补给的规定》。为提升国际邮轮靠港补给便利化水平，促进邮轮经济高质量发展，推动扩大内需、释放消费潜力、培育发展新动能，司法部组织有关部门起草了该规定，旨在畅通国际邮轮物资供应渠道，明确通关便利化相关措施，目前草案正在向社会公开征求意见。 下一步，司法部将重点围绕经营主体关心关注的问题，按照党中央、国务院决策部署和国务院立法工作计划要求，积极推动相关立法工作，不断完善我国法治化营商环境。（上海证券报） 证监会：采取有力措施防范股票质押风险 据证监会2月5日消息，证监会新闻发言人就股票质押有关情况答记者问。 问：近期，上市公司大股东补充质押公告增多，请问市场整体质押风险如何?答：2018年以来，证监会会同有关部门持续推进股票质押风险化解，沪深两市 股票质押整体风险明显下降。截至2月2日，两市股票质押市值占总市值的比重由 2018年高峰时的10.51%降为3.38%，质押融资余额由2.69万亿元降为1.59万亿元， 上市公司第一大股东质押比例超过80%的数量由702家降为227家。就今年以来的情况看，质押规模较去年年末还有所下降。 今年年初至2月2日，沪深两市共披露大股东补充质押公告106单，较去年同期确有一定增加。但是，补充质押是质押履约保障比例低于预警线（而非平仓线）的情况下，银行、券商等金融机构（质权人）为保障融资安全与股东（出质人）之间约定的保护性措施，不会导致强制平仓。同时，我们引导券商等机构增加平仓线弹性，促进市场平稳运行。从沪深两市数据看，今年以来股票质押违约强平金额合计为2740.32万元，占市场日成交额的比重很小。 我们会密切监测，采取有力措施，防范股票质押风险。（上海证券报） 【行业要闻速递】 交通运输部：2023年网络货运行业共上传运单1.3亿单同比增长40.9% 据交通运输部网络货运信息交互系统统计，截至2023年12月底，全国共有3069 家网络货运企业（含分公司），接入社会运力798.9万辆、驾驶员647.6万人。全年共上传运单1.3亿单，同比增长40.9%。 正式上传单据的30个省（区、市）和新疆生产建设兵团，单据上传率排名前三位的依次为：安徽、天津、山西，末三位分别为：新疆生产建设兵团、新疆、北京；车辆资质合规率排名前三位的依次为：吉林、河南、湖北，末三位分别为：河北、广东、陕西；驾驶员资质合规率排名前三位的依次为：吉林、河南、湖北，末三位分别为：湖南、广东、陕西；轨迹合规率排名前三位的依次为：河南、吉林、山东，末三位分别为：河北、四川、广东；资金支付正常率排名前三位的依次为：贵州、山东、黑龙江，末三位分别为：广东、安徽、辽宁。 在3069家网络货运企业中，安徽102家企业、河北54家企业、江苏28家企业 未上传运单；安徽173家企业、湖北37家企业、江苏35家企业未按要求上传驾驶员位置