华龙内参2024年第02期，总第1561期（电子版）

2024年第02期，总第1561期（电子版） （本刊物为中风险等级产品，敬请投资者参阅正文后的免责声明） 2024年1月3日星期三 一、市场分析未见开门红，反弹结束？ 沪深指数 收盘(点)涨跌幅(%)上证指数2962.28-0.43 深证成指9401.35-1.29 中小1005924.84-1.59 创业板指1855.92-1.87 沪深3003386.35-1.3 海外市场指数 收盘(点)涨跌幅(%)道琼斯37715.040.07 纳斯达克14765.94-1.63 标普5004742.83-0.57 英国富时1007721.52-0.15 日经22533464.17-0.22 恒生指数16788.55-1.52 货币市场 收盘(点)涨跌幅(%) 美元离岸人民币7.1474-0.05 欧元兑美元1.09480.06 美元兑日元141.938-0.04 英镑兑美元1.26290.08 期货市场 收盘(点)涨跌幅(%) NYMEX原油70.480.14 COMEX黄金2069-0.21 综合铜038532.5-0.31 COMEX白银23.89-0.26 市场综述 周二沪深两市全天震荡调整，创业板指领跌。指数黄白分时线走势分化，题材股表现活跃。 盘面上，周期股逆势走强，其中煤炭股领涨，云煤能源、安源煤业涨停；核电股开盘大涨，捷强装备、利柏特、南方路机等超10股涨停；航运股再度活跃，宁波远洋、兴通股份涨停。旅游股盘中异动，长白山涨停。 下跌方面，芯片股陷入调整，佰维存储20CM跌停。总体上个股涨多跌少，全市场2800只个股上涨。沪深两市成交额7878亿，较上个交 易日缩量348亿。 板块方面，煤炭、核电、航运、旅游等板块涨幅居前，存储芯片、BC电池、数据要素、MR等板块跌幅居前。 截至收盘，沪指跌0.43%，深成指跌1.29%，创业板指跌1.87%。 偶倒 0680 敬请参阅正文之后的免责声明 -1- 数据揭秘： 1、融资融券 截至12月29日，上交所融资余额报8284.82亿元，较前一交易日减少41.3亿元；深交所融资余额报 7496.72亿元，较前一交易日减少30.65亿元；两市合计15781.54亿元，较前一交易日减少71.95亿元。 2、北向资金 北向资金全天净卖出52.69亿，其中沪股通净卖出11.19亿元，深股通净卖出41.51亿元。 3、投顾观点 2024年开盘首个交易日，三大指数未能承接上涨走势，出现缩量调整。市场虽未出现开门红，但多数股指已经形成指数协同日线背离，属于大级别低点，当前属于上涨周期的前期，出现反复属于正常状态，降低预期，耐心持股。 4、概念热点 先进封装 在AIPC、MR等AI终端创新涌现、全球算力日益紧缺的催化下，半导体先进封装领域需求正在呈现水涨船高的局面。封装巨头近期动作频频，A股先进封装概念股亦闻风而动。 在后摩尔定律时代，先进封装成为提升系统整体性能的重要突破口。有分析认为，AMD和英伟达发布的新款算力芯片不约而同聚焦于HBM存储芯片的放量，并大规模应用先进封装技术。据台湾电子时报周三报道，英伟达为确保HBM稳定供应，已向SK海力士和美光支付数亿美元的预付款，此前消息称英伟达亦大幅追单台积电CoWoS先进封装。HBM将拉动设备端TSV和晶圆级封装需求增长。随着先进封装愈发重要，2026年在全球封装市场结构中先进封装占比将超过传统封装，市场规模预计今年将达到408亿美元。 二、重点新闻 新闻 评述 机构指出，COC材料使MR/AR设备大幅减重，是高端镜头核心光学材料。COC（环烯烃共聚物）透光率与玻璃相当，密度为玻璃的1/5-1/2，加工一致性优于玻璃，吸水性远低于PMMA。环烯烃聚合物（COC/COP）是经环烯烃单体聚合反应而成的一种性能优良的无定形高分子新材料，近年来引起了人们的高度重视。COC和COP均具有热 MR设备核心光学材料，该材料性能 变形温度高、透明性高、双折射率低、介质损耗小、介电常数小、水蒸汽 优越可使MR设备大幅减重 透过性低、熔融流动性好等一系列优异性能。机构认为，目前，MR的Pancake镜头、AR的光波导镜片、摄像头塑料镜片均大量采用COC材料，以减轻设备重量，增强光学性能与制造一致性。随着MR/AR光学性能提升，COC材料用量有望达到单台MR十几美金价值量，单台AR数美金价值量。随着MR和AR设备放量渗透，COC光学材料市场将进一步打开成长空间。 同比增超140%，华为问界2023年12 月交付新车近2.5万辆 近日，多家车企发布了2023年12月和2023全年的销量成绩单。其中，2023年12月，AITO问界系列交付新车24,468辆，同比增长141.23%，环比增长29.96%；2023年1-12月，AITO问界累计交付94,380辆。 目前华为与车企主要存在1）零部件供应、2）华为智选、3）Huaweiinside （HI）三种模式，其中智选模式华为参与了从产品研发、设计到销售、售后、零部件供应等环节，参与度最高。市场人士预计华为生态圈车型（主要包括问界、智界以及阿维塔）在2024年销量有望达到67万台左右，这 意味着华为生态圈在2024年的国内零售销量将超过特斯拉，成为高端新能源市场的重要一极。此外华为在高端新能源车领域存在感渐强将带动整个自主品牌高端新能源车加速替代传统合资燃油高端车。头部新能源车企主导的行业价格战虽然大概率会延续，预计平价智能驾驶方案赋能将成车企打破主流价格带汽车价格战的有力抓手。 三、涨停复盘 四、未来大事提醒 华龙证券 联系地址：甘肃省兰州市城关区东岗西路638号华龙证券联系电话：0931-4890003 网址：www.hlzq.com 内参供稿人信息 板块 姓名 执业资格证编号 一、市场分析 麦合木提·木卡热甫 S0230621070002 二、重点新闻 —— —— 三、昨日涨停复盘 丁佳佳 S0230622040006 四、未来大事提醒 姚浩然 S0230623030002 免责声明 以上信息由华龙证券整理公布，报告版权属华龙证券股份有限公司所有。本刊观点仅代表华龙证券观点，不构成具体投资建议，投资者不应将本刊作为投资决策的唯一参考因素，亦不应认为本刊可取代自己的判断。相关数据和信息来源于万得、财联社、同花顺终端和公开资料，本公司对信息的完整性和真实性不做任何保证。股票价格运行受到系统和非系统风险的影响，请您客观评估自身风险承受能力，做出符合自身风险承受能力的投资决策。本刊物风险等级为中风险，适合稳健型及以上投资者参考（所涉及创业板、科创板股票适合积极型及以上投资者参考）。据此操作，风险自负，因使用本刊物所造成的一切后果，本公司及相关作者不承担任何法律责任。