头豹词条报告系列：连接器

连接器行业分类 连接器作为电子设备中不可缺少的关键元件之一，其应用领域较为广泛。连接器行业主要可分为防务连接 器、通讯连接器、汽车连接器、轨道交通连接器及其他连接器。 按应用领域 中国连接器行业特征主要有连接器技术壁垒高、国产连接器市场以中低端产品为主、连接器产品下游应用领域广泛。在技术壁垒方面，连接器行业属于技术集中型行业，对于新进入行业企业技术壁垒较高。其次，中国连 接器行业较欧美行业起步较晚，国产连接器基础研究、工艺及设备与国外存在差距。从连接器下游应用领域来 连接器技术壁垒较高 连接器行业属于技术集中型行业，对于新进入行业企业技术壁垒较高。 连接器属于通讯、防务、汽车、轨道交通等行业的配套产业，用途较为广泛，但各行业都有不同的需求，相关产品种类多、规格繁杂、产品工艺设计要求高。产品更新换代速度较快，产品需求可能会在短时间内 呈现井喷式增长，一段时间之后就归于沉寂。因此，要求连接器生产企业具有较强的市场信息捕捉能力，同时必须具备产品快速设计、研发能力以缩短反应时间，及时根据下游产品和技术的快速更新而不断研发 新产品。另一方面，连接器行业对经验丰富的设计研发人员需求很大，部分产品的设计研发人员严重不 足。对于中小型连接器制造企业，由于设计研发人员的培养周期长达4-5年，短期内无法获得足够的设计研 发人员。 国产连接器市场以中低端产品为主 中国连接器行业较欧美行业起步较晚，国产连接器基础研究、工艺及设备与国外存在差距。 中国连接器行业的劣势主要表现在，中国行业市场产品以中低端为主，高端产品研发实力不强，主要是由 于中国企业在基础研究、材料、工艺等方面与欧美、日本及中国台湾的连接器跨国公司有较大差距，难以支撑高端产品研发生产所需要的技术、材料和工艺。国际行业领先跨国公司拥有多年技术沉淀，同时基于 产业链上游的材料、工艺和设备研发同步处于领先地位，能通过不断推出高端产品而引领行业的发展方 向。在高端产品技术方面，如海洋探测、宇航等一些领域的尖端产品技术，中国部分行业电子元器件、基础材料和加工检测设备依赖进口比例偏高，如电子元件高端功能材料、智能终端用射频元件、传感器、汽 车用电子元件、片式阻容感等，技术基础薄弱，使得连接器行业高端产品和技术创新根基不牢。 连接器产品下游应用领域广泛 从连接器下游应用领域来看，作为重要的电子元器件产业之一，连接器是构成系统连接的基础元件。连接器现已广泛应用于汽车、通信、计算机等消费电子、工业、交通等领域。 不同连接器具有不同的功能和应用领域。如电连接器用于器件、组件、设备之间的电信号连接，广泛应用于通信、航空航天、计算机、汽车和工业等领域；微波射频连接器用于微波传输电路的连接，隶属于高频 电连接器，主要应用于通信、军事等领域；光连接器是用于连接两根光纤或光缆形成连续光通路的可以重复使用的无源器件，广泛应用于传输干线、区域光通讯网、长途电信、光检测等各类光传输网络系统中。 按照应用领域的不同，不同连接器设计上的侧重点存在差异。不同应用领域的连接器需要满足电气性能、 机械性能和环境性能等三大基本性能，且因其应用场景不同，在功能特征、技术水平的侧重点存在差异。 连接器发展历程 中国连接器行业已经历三个阶段。1940年至1949年为行业萌芽期，中国初次接触到连接器，利用战争遗留设备及技术为未来中国连接器行业发展做铺垫。1950年至1979年为行业启动期，中国连接器行业主要生产企业 为电子工业部和航空航天工业部的部属企业及地方国有企业，主要应用在雷达设备、通讯设备等电子设备中。 1980年至2023年为行业高速发展期，随着中国航空、航天军事科技与高端装备的飞速发展，关键元器件、关键 基础原材料依赖进口的矛盾日益突出。中国连接器行业及上下游行业受国家产业政策扶持，行业发展前景较好。 信息化、智能化是当今世界经济和社会发展的趋势，以信息化带动工业化，实现跨越式发展已经成为中国的基本产业战略。国家先后出台了多项相关政策予以鼓励和支持，将新型元器件作为中国电子信息产业重点发展的领 域，电子信号传输适配产品行业也将得以长足发展。 萌芽期 1939~1949 连接器起源于军工。连接器产品肇始于1939年第二次世界大战期间，战役中的飞机必须在地面上加油、修理，而地面上的逗留时间是一场战役胜负的重要因素。因此在二战中，美军当局决心致力于飞 机地面维修时间的缩短，他们先将各种控制仪器与机件单元化，然后再由连接器连成一体成为一个完整的系统。1940年代萌芽阶段，美国在中国投资生产军用连接器，以装备在战争中的中国军队。 1949年美资撤退，一部分技术设备留下，构成日后中国连接器行业发展的雏形。 中国初次接触到连接器，利用战争遗留设备及技术为未来中国连接器行业发展做铺垫。 启动期 1950~1979 中国将战前私人企业和相关企业组成了公私合营企业，并建立各个部属厂和地方国营厂、集体厂，如 七九六厂、八五一厂、八五〇厂、一一七厂、镇江连接器总厂、北京无线电元件九厂、上海无线电九 厂等。这时所生产的连接器主要应用都是和军事工业，航天工业相关联的。台湾连接器产业也是在1970年代进入起步的阶段，主要生产厂商如信盛精工、良维、瑞芳电子、信音、至佳等，多以生产 电源插座、插头或线束等低阶产品为主，公司规模普遍不大，美国杜邦公司也来中国设厂生产连接器，他们带来先进的机器设备与较具规模的生产体制，这是开启连接器产业的先驱。 该阶段，中国连接器行业主要生产企业为电子工业部和航空航天工业部的部属企业及地方国有企业，主要应用在雷达设备、通讯设备等电子设备中。 高速发展期 1980年代中国实行改革开放政策，开始为民生消费性电子产品生产连接器，此时因中国不断进行经 济改革，实行对外开放，许多外商进入大陆市场进行投资。1987年日本第一电子与深圳市赛格电子 集团，上海无线电九厂共同出资成立深圳三都SAS电子有限公司，这是最早的外商合资企业。1990年代以后，在大陆当局种种外资政策及奖励措施的鼓舞下，全球各地的连接器厂商几乎都把生产基地 转移至中国这块热土，包括AMP、MOLEX、Amphenol等都在1992年陆续在中国投资设厂。此后随着个人电脑产业的兴起，连接器厂商如雨后春笋般地出现，包括JST、KET、JAM、FCI等连接器厂 商。此外，台湾康旭、台湾安普、台湾航空电子等连接器大厂也陆续来到大陆投资。 随着中国航空、航天军事科技与高端装备的飞速发展，关键元器件、关键基础原材料依赖进口的矛盾 日益突出，目前仍有众多国外连接器广泛应用于中国众多防务装备型号，受限于关键原材料、工艺水平及相关关键产品技术，中国连接器在高端产品和产业规模化等方面与国外还有很大的差距。同时由 于国际形势异常复杂多变、中美贸易摩擦升级，外资产业链向东南亚、南美、印度等地区的转移等因素影响，元器件国产化已经上升为了国家战略。 [4] 1：https://mp.weixin.… 2： 国际线缆与连接电子智… [5] 连接器产业链分析 中国连接器产业链构成为：连接器原材料生产商为产业链上游环节，代表企业为中国铝业集团、鞍钢集团、 五矿发展等。连接器制造厂商为产业链中游环节，代表企业为韦尔半导体、长盈精密、立讯精密等。连接应用领域为产业链下游环节，主要领域包含工业、汽车、通讯、消费电子、交通领域、防务领域及其他领域，代表企业 为：中国移动、中国联通、中国电信等企业。 中国连接器上游环节产品生产所需的主要原材料为金属原料、塑胶材料和外购配件等。以华丰科技为例，当前主要原材料占连接器企业营业成本的比例在70%左右，占比较高。同时，铜材等金属原材料、塑料粒子等塑胶 材料价格持续上升。主要原材料采购价格出现大幅波动，将对中游企业的生产经营和盈利水平带来一定的影响。 如果主要原材料的采购价格持续上升，且通讯连接器制造厂商未能及时或无法向下游转移相关成本，企业将面临 毛利率降低，盈利水平下降的风险。从中游环节上看，中国已成全球最大连接器市场，随着5G、物联网、AI、智能驾驶行业的快速发展，连接器市场需求也随之高速增长。近年来中国连接器市场规模一直保持增长趋势， 2022年中国连接器市场规模为265亿美元，同比增长6.1%。全球连接器市场规模774亿美元，中国地区占 34.2%。目前中国已成为全球连接器行业市场规模第一大国。同时，在连接器下游环节，2021年中国连接器按市 场规模测算不同领域应用主要由23.5%通讯领域、21.9%汽车领域、13.1%消费电子领域、12.8%工业领域、 产业链上游 生产制造端 原材料生产商 上游厂商 产业链中游说明 中国连接器行业产业链中游为连接器制造厂商。从全球市场规模上分析，中国已成全球最大连接器市 场，随着5G、物联网、AI、智能驾驶的快速发展，连接器的市场需求愈加高涨。近年来中国连接器市场规模一直保持增长趋势，2022年中国连接器市场规模为265亿美元，同比增长6.1%，占全球连接 产业链下游 渠道端及终端客户 连接器应用领域 渠道端 中国移动通信集团有限公司 中国联合网络通信集团有限公司 中国电信集团有限公司 中国连接器行业在应用场景的不断更新和产品持续升级的基础下得到持续发展，2018年连接器市场规模为211.1亿美元，2022年市场规模由265.1亿美元增长至2027年的321.71亿美元，年复合增长率为5.0%。较 2018年至2022年中国连接器市场规模年复合增长率的5.9%，增速稍稍减缓。 从20世纪90年代开始，欧美、日本知名连接器厂商陆续将生产基地转移至中国，外商投资的溢出效应培育 发展了一批国内连接器企业，有效推动了中国连接器行业的发展。随着中国对于核心元器件技术提升重视程度的快速提升，下游行业迅速扩张，中国连接器行业迎来良好的发展机会。但近年来，中国连接器在物联网应用中市场份额比例逐渐降低。主要限制原因有以下几点：（1）基础研究、工艺及设备与欧美存在差距。中国连接器行 业的劣势主要表现在，中国行业市场产品以中低端为主，高端产品研发实力不强，主要是由于中国行业企业在基础研究、材料、工艺等方面与欧美、日本及中国台湾的连接器跨国公司有较大差距，难以支撑高端产品研发生产 所需要的技术、材料和工艺。因此，中国物联网行业对于中高端连接器产品常使用进口连接器。根据中国海关全国进口商品贸易环比指数数据公布，2022年连接器平均价格指数大于100，进口连接器价格持续走高。进口连接 器厂商由于技术优势仍有强势的议价权。（2）中国连接器市场规模增速低于物联网市场规模增速，2018年至2022年中国物联网市场规模五年年复合增长率为25.9%，中国连接器市场规模增速仅为5.9%。主要原因是物联 网涉足领域更加庞大，可发展方向不仅包含连接器所涉足的工业、汽车、通讯等领域，还涵盖了互联网金融、医 疗等市场规模庞大领域。 中国连接器属于物联网上游的一环，物联网的市场规模影响连接器的市场规模。2022年12月，国务院印发 的《扩大内需战略规划纲要（2022－2035年）》中提到，未来将围绕着加快物联网、工业互联网、卫星互联 网、千兆光网建设等方向，构建全国一体化大数据中心体系。预计2027年中国物联网市场规模将达到2,334亿美 元，年复合增长率达15.7%，较2018年至2022年的25.9%增速有所放缓。随着中国经济转型和结构调整的加 速，电子制造业正迎来新的发展机遇。面对防务及航空航天、通信、汽车、轨道交通、消费电子等多个领域的快 速发展和整体转型升级，中国连接器市场将在规模和深度上持续发展。2027年中国连接器市场规模将达到321.7 亿美元。 中国连接器行业市场规模 连接器行业规模 [6] 1：https://www.gov.c… 2：企业招股说明书、国务… 连接器政策梳理 新能源汽车产业发展规划（2021 国务院办公厅 2020-11 —20