【风口研报·行业】军工行业订单拐点将至，这一武器兼具经济性和打击精确性、正成为各国军事储备重点，分析师看好我国有望把握历史机遇撕开军贸缺口；手握高岭土的除了 龙高股份还有它

关于我们网站声明联系方式用户反馈网站地图帮助cls- 首页电报话题盯盘FM投研下载 【风口研报·行业】军工行业订单拐点将至，这一武器兼具经济性和打击精确性、正成为各国军事储备重点，分析师看好我国有望把握历史机遇撕开军贸缺口；手握高岭土的除了龙高股份还有它 请输入要搜索 思特奇 11月7日21:27《风口力调度”行业研报并指出伴随AI应用大规 发现至今最高涨幅 风口研报2023.11.1517:21星期三 《风口研报》今日导读 1、远火（北方导航、长盈通、中兵红箭）：①从全军采购信息网站数据来看，四季度以来新增需求1004件，仅上周就新发采购需求804件，彰显下游采购需求高增；②远火具有低成本、射程远、精度高、火力覆盖面宽、高速机动的特点，在近年来在现代战争中发挥弥足轻重的作用，可填补战术导弹与火炮之间火力空白；③方正证券李鲁靖指出远火的采购价格仅约导弹价格的1/20，使得远火成为我国陆军火力配系核心，并且我国远火处于世界一流水平，频繁的地缘冲突或推动远火外贸高增；④李鲁靖认为，世界军贸格局正在重塑，远火或成为各国军事储备重点，看好我国有望把握历史机遇，撕开远火军贸缺口；⑤风险因素：军品订单节奏风险、新型号装备研制列装不达预期的风险。 2、晋控煤业（601001）：①公司为山西省动力煤龙头，前三季度业绩表现大超预期，未来有望受益自身现货比例提升和煤价中枢上移实现盈利增长；②公司控股股东为晋能控股煤业集团，拥有煤炭总产能约3.58亿吨/年，但目前集团资产证券化率低，仍有约4627亿元非上市资产，民生证券周泰看好未来公司可能会有更多的优质资产注入上市公司；③公司非煤业务还包括高岭 VIP试读 【风口研报·公司戏火爆出圈，这5万余小时视频版在AIGC领域与华作；理想旗舰M将盲订有望成另师梳理产业链受 ①短剧互动游戏火爆累了5万余小时视频版领域与华为盘古合作要素+数字人业务；②MEGA即将盲订，分设计+快充将成核心看爆款，分析师梳理产 栏目：风口研报 土等，高岭土具有良好的可塑性，除了传统领域，还涵盖纳米材料（军事、通信、电脑、发动机）、医药行业、化妆品行业等； ④周泰看好公司存量产能产量稳定释放，低成本成就核心优势，预计2023-25年归母净利润为32.01/40.34/45.51亿元，对应PE分别均为6/5/4倍；⑤风险因素：煤价大幅下跌风险。 主题一 军工行业订单拐点将至，这一武器兼具经济性和打击精确性正成为各国军事储备重点，分析师看好我国有望把握历史机遇撕开军贸缺口 从全军采购信息网站数据来看，四季度以来新增需求1004件，仅上周就新发采购需求804件，彰显下游采购需求高增。未来一个季度有望迎来：人事变动落地→装备调整计划落地→行业大单落地→业绩反转落地。 今日，方正证券李鲁靖深度覆盖远程制导火箭炮，远火兼具火炮的经济性和导弹的打击精确性，尤其在近年来在现代战争中发挥弥足轻重的作用，看好我国远火行业有望迎来大发展。 远程制导火箭炮（简称远火）具有低成本、射程远、精度高、火力覆盖面宽、高速机动的特点，可填补战术导弹与火炮之间火力空白，但其采购价格仅约导弹价格的1/20。 低成本化是国内列装方向，使得远火成为我国陆军火力配系核心，并且我国远火处于世界一流水平，频繁的地缘冲突或推动远火外贸高增，未来有望补齐俄罗斯、以色列出口缺口，持续开拓中东市场。 李鲁靖认为，世界军贸格局正在重塑，远火或成为各国军事储备重点，看好我国有望把握历史机遇，撕开远火军贸缺口，重点公司包括： 【风口研报回顾炉！看「王牌资力租赁+华为汽车索，人气标的涨 ①算力租赁成跨界“理行业“新星”，涨涨48%！受益华为合这家公司有望迎来新M7爆单效应持续，华“沸腾”！王牌自营 +多股涨超10%。 栏目：风口研报 【风口研报周回链未完待续！看解读重要分支+龙116% ①5.5G时代将至！看多维解读+人气公司涨行业进入“华为时间口掘金”，覆盖龙头 栏目：风口研报 【风口研报·行业业链有望迎爆发座领域是产业链 （1）订单预期：北方导航、长盈通； （2）新型号预期：理工导航； （3）新增总装任务：中兵红箭。 +国内占比高，相绑定华为等大客主打性价比的国音渠道营收实现 一、远火在现代战争中发挥弥足轻重的作用，消耗量大 远火具有射程远、精度高、火力覆盖面宽、高速机动、通用性强的优势，覆盖范围在几十至几百公里量级，有效填补战术导弹与火炮之间的火力空白。 根据美2024财年国防预算披露，美国2022年花费1.66亿美元采购54枚精确打击导弹（PrSM），平均单枚306.7万美元；939.1亿美元采购6374枚制导多管火箭弹，平均单枚14.7万美元，不足导弹采购价格的1/20。 美国依赖精确制导武器开展其在多地的军事行动，其中远程制导火箭弹（GMLRS）采购费约占美陆军精确制导弹药(PGM)采购总额7成，或为我国地面装备发展带来启示。 二、我国远火外贸内需双轮驱动力已涌现，行业有望迎来大发展 （1）内需：从03到191，远火成为我国陆军火力配系核心； 低成本化是国内列装方向，远火是低成本精确制导核心，伴随“十四五”中期调整新需求落地，并且在实战演练消耗+战略储备需求推动下，远火或进入大规模放量阶段。 【风口研报周回如何抢先机？看T导体、卫星互联公司逆势两连板 ①国产算力产业链有力基座领域是产业链内占比高，相关公司客户受益；②消费弱家主打性价比的国货营收实现快速增长，贡献增量。 栏目：风口研报 ①两连板！这家公司细分领域，业绩或实强势涨停！卫星通信长，Ta绑定央企科研业东风”；③稀缺！需求旺盛，这家公司群，未来有望释放亮 栏目：风口研报 【机构调研】这制造商经营拐点业绩预增2.5倍 这家汽车零部件制造M7座椅骨架，新能源陆续量产，公司经营业绩预增2.5倍。 栏目：风口研报 【风口研报周回消息源优势！看前瞻覆盖华为产气公司涨超38% ①问界新M7持续爆单华为-赛力斯“高低压势连板；②华为5.5GTa滤波器产品供货华超34%；③全球低轨剧，上游环节将率先瞻梳理产业链+已有标 栏目：风口研报 【风口研报·公司右手模型，这家加速推进AI赋能底座，员工持股高达70%；另有底收购新能源车提升具有较大潜 ①左手算力、右手模公司加速推进AI赋能座，员工持股考核净 ②新能源车检测新标司近年来抄底收购、持较高市占率，业绩力。 （2）外贸：地缘冲突导致战争国及对应地区军费、军贸额高增，影响辐射到全球范围； 2011-18年远火累计交易额在导弹火炮系统细分板块排名第一，在当前不稳定国际局势下，远火有望成为各国军事储备重点。 当前世界军贸格局正在重塑，我国远火性能领先、性价比高，军企生产研发自主可控、技术水平世界前列、军贸政治附加条件少，未来有望补齐俄罗斯、以色列出口缺口，持续开拓中东市场，提高全球军贸份额。 栏目：风口研报 掘金弱势行情 ①长线投资更具有效司，就能捕捉1只长线势而为有良策，弱势“7月”晋级长线布局 ③Q3涨幅翻番！智算驱，这家AI算力租赁续飙涨； 【风口研报季度牛登顶Q3梳理金涨超5成！巧用王 栏目：风口研报 【机构调研】这与鸿蒙、欧拉、昇腾等多生态领 这家公司深入参与鸿鲲鹏、昇腾等多生态围覆盖AI算力资源至推出基于OpenHarm及模组，完成多款主 栏目：风口研报 主题二 手握高岭土的除了龙高股份还有它，公司前三季度业绩表现大超预期，高岭土、活性炭等旁系业务潜力巨大，未来还有集团优质资产注入预期 近日以高岭土为主业的龙高股份连续涨停引起了市场对上游新材料的关注，以高岭土为例，除了传统领域，还有纳米材料（军事、通信、电脑、发动机）、医药行业、化妆品行业的新探索。 狙击龙虎榜 揭秘游资模式，找寻资金背后的逻辑 今日更新1条 民生证券周泰覆盖晋控煤业，公司为山西省动力煤龙头，非煤业务还包括高岭土、活性炭等，前三季度业绩表现大超预期，未来有望受益自身现货比例提升和煤价中枢上移实现盈利增长。 推荐专栏 盘中宝 盘中有「宝」，快人一步！ 今日更新4条 电报解读 火线解读！即时推送重要资讯独家深度解析 今日更新4条 财联社早知道 今日复盘+明日前瞻，精选更有价值的交易资讯！ 研选 主流机构投资者眼中的“价值研报” 今日更新1条 一、高岭土优质资源逐渐枯竭，行业应用日益丰富，上下游关系逐渐拓展 我国生产的高岭土原矿含铁量总体偏高，粒度较粗，具有一定储量的优质高岭土矿区仅少数几个。高岭土具有良好的可塑性，在我国的需求量显著提升，不过高质量的高岭土产品目前尚无法满足庞大的市场应用需求，因此完成 九点特供 大势研判+热点前瞻，盘前必读的特供早报！ 今日更新1条 高岭土功能化改性、实现战略性应用至关重要。 在高岭土市场需求不断往中高品位发展和我国优质高岭土资源逐渐枯竭的驱动下，近年来我国高岭土加工技术快速发展，未来在市场需求升级的推动下，我国高岭土的加工技术也将提质升级。 公告全知道 解读利好公告，提前规避“黑天鹅” 机会前瞻 前瞻市场洞察先机！ 风口专家会议 专家火线解读透视风口行业 下一篇 二、综合售价或将受益现货比例提升和煤价中枢上移，低成本成就核心优势 公司色连矿全部为电煤长协，塔山矿和参股的同忻矿除长协外，兼有部分动力煤现货。由于内蒙矿井开采成本偏低，且色连矿均为电煤长协，矿井盈利确定性强，未来量增有望带来业绩增量。 同时，公司成本优势行业领先，上半年煤价下行，多数动力煤公司因长协占比高盈利受限或略有受损，而公司凭借低成本优势实现吨煤毛利行业第二。 此外，公司期间费率在动力煤公司中处于较低水平，现货比例提升下综合售价提升叠加低成本优势，公司业绩弹性有望充分释放。 三、存量产能产量稳定释放，外延成长空间广阔 近年来公司产量保持在3100万吨以上的高位，前三季度，主因色连矿于2022年成功核增300万吨/年，公司实现煤炭产量2542万吨，同比增长5.79%，预计2023年全年产量将有所增加。 此外，公司控股股东为晋能控股煤业集团，拥有煤炭总产能约3.58亿吨/年，是省内第一、全国第二大煤炭企业，但目前集团资产证券化率低，仍有约4627亿元非上市资产。 周泰看好未来公司可能会有更多的优质资产注入上市公司，进一步加强上市公司盈利水平，预计2023-25年归母净利润为32.01/40.34/45.51亿元，对应PE分别均为6/5/4倍。 关联个股长盈通-1.38%晋控煤业+0.16%北方导航-1.44% 中兵红箭-0.32% 风口研报【司】这家公司的品有望充分受益等增量需求的释局军工材料第二期多位分析师看 这家公司的军工电子品有望充分受益于卫量需求的释放，而第工材料已在飞行器批于2023-2025年贡献位分析师看好公司未 2023年11月15日13:0 提前挖掘“超预期”，捕捉下一个市场“风口” 展开 ￥1088起立即购买 2023-11-15星期三 最新文章已购 17:21【风口研报·行业】军工行业订单拐点将至，这一武器兼具经济性和打击精确性、正成为各国军事储备重点，分析师看好我国有望把握历史机遇撕开军贸缺口；手握高岭土的除了龙高股份还有它 ①军工行业订单拐点将至，这一武器兼具经济性和打击精确性、正成为各国军事储备重点，分析师看好我国有望把握历史机遇撕开军贸缺口； ②手握高岭土的除了龙高股份还有它，公司前三季度业绩表现大超预期，高岭土、活性炭等旁系业务潜力巨大，未来还有集团优质资产注入预期。 3只 1只 相关股票：主板科创板 所属专栏：风口研报查看详情 13:08【风口研报·公司】这家公司的军工电子类产品有望充分受益于卫星互联网等增量需求的释放，还积极布局军工材料第二增长曲线，近期多位分析师看好发展潜力 这家公司的军工电子射频微波类产品有望充分受益于卫星互联网等增量需求的释放，而第二增长曲线军工材料已在飞行器批量供货，有望于2023-2025年贡献增量，近期多位分析师看好公司未来发展潜力。 1只