岭南股份机构调研纪要

岭南股份机构调研报告 调研日期:2023-11-23 岭南生态文旅股份有限公司成立于1998年,2014年2月19日在深交所中小板成功上市。公司围绕“生态+文旅”的战略发展方向,通过旗下园林、市政、水务、设计、文化旅游五个子集团,打通从投资、规划、建设到运营的一站式服务产业链。公司以“做强生态、做精文旅”的发展思路,业务聚焦规划设计、市政与园林、水务水环境、文化科技与旅游四大业务板块,重点深耕粤港澳大湾区、成渝经济圈、长三角经济圈三大核心市场。在新的时期,岭南股份将紧抓国家战略机遇,依托国资平台及优势资源,发挥全产业协同,积极践行企业使命和社会责任,持续为建设美丽中国贡献重要力量。 2023-11-23 董事、副总裁、董事会秘书张平 2023-11-23 特定对象调研电话会议 国泰君安 证券公司 韩其成,陈剑鑫 复通私募投资基金 - 张弼臣 青骊投资 投资公司 赵栋 惠升基金 基金管理公司 马聪 尚诚资产管理 资产管理公司 黄向前 晨曦基金 其它 赖正健 北京枫瑞私募基金 - 吴蕊 慧利资产 资产管理公司 刘树祥 泰康养老 寿险公司 白羽 光大保德信 基金管理公司 李心宇 融通基金 基金管理公司 苏林洁 进门财经 其它 王继昌,李少芳 中邮保险 寿险公司 王宇晖 上海天猊投资 投资公司 曹国军 中天汇富 基金管理公司 许高飞 郑州智子投资 - 李莹莹 HDCAPITALLIMITED其它李声农 度势投资-顾宝成 金恩投资 投资公司 林仁兴 盟洋资管 - 祝天骄 上海赛伯乐投资 投资公司 程凯 爱建信托 信托公司 唐泰凌 景顺长城 基金管理公司 李南西 荷和投资 投资公司 盛建平 泽茂投资 基金管理公司 童泽欣 中银理财 其它金融公司 王舒宣 嘉实基金 基金管理公司 马丁 大道至诚 - 蔡天夫 慎知资产 资产管理公司 师成平 聚鸣投资 投资公司 涂健 工银国际 证券公司 吴亚雯 HARMONYCAPITALGLOBALASSETMA NAGEMENT资产管理公司 王璨 其他投资者 - - 东方财富证券 证券公司 吴雪梅 嘉越投资 - 张艺兴 陆家嘴信托 信托公司 叶柯辰 LIMITED 正圆投资 投资公司 黄志豪 明达资产 资产管理公司 黄俊杰 鸿运私募基金 - 张弼臣 张平先生首先从公司发展历史、经营模式、行业情况、经营情况、核心竞争力、品牌服务及工程案例等方面对公司进行介绍,随后就投资者关心的问题进行了沟通交流。 Q1:国家数据局已挂牌成立,数字经济是未来的发展大势,公司是否会推动主营业务数字化转型? 加快推进企业数字化转型,有效提升企业数字竞争力,是推动企业产业转型升级和高质量发展的必由之路。近年来,公司积极推进数字化转型,以数字化释放“数智化生产力”,目前已在智慧水利、智慧城市设施建设等领域参与数字化城市建设,代表项目有广东东莞·沙田镇西太隆河流域综合整治工程项目。同时,为加快数智化转型,公司加入全国文化大数据交易中心进行数字资产的确权与交易业务;与腾讯在数字经济领域开展长期战略合作,在更多的赛道上进行布局。 数据局的挂牌成立,中国将“激活”亿万数据资产,市场规模可期。未来,公司会密切关注数字经济领域的技术发展和市场动态,加大资源投入,做好公司数字化转型的战略和经营,努力开拓市场不断推进公司业务与数智经济的融合发展。Q2:请问公司在元宇宙、人工智能、云计算、虚拟现实等技术方面有布局和规划吗? 公司子公司恒润集团是国内成立最早的多媒体技术型公司之一,在虚拟现实应用、沉浸式体验、全息技术方面,拥有较强的技术实力以及众多的成功案例。为响应国家发展战略,公司积极推进公司数字化转型发展,公司子公司恒润集团加入全国文化大数据交易中心,从事数字资产的确权和交易业务;并与腾讯建立长期战略合作关系,开展关于元宇宙、AI、VR/AR、云计算、大数据的业务合作。未来,公司将紧紧围绕数字经济战略,贴近市场需求,多维度发力,着力探索和发展与文化+科技+数字有关的新文化产业业务,请共同期待。Q3:恒润集团作为公司文旅产业的主力军,拥有较强的技术实力和发展潜力。请展开介绍恒润集团的主要业务? 岭南股份子公司恒润集团是国内成立最早的多媒体技术型公司之一,其擅长以创意为抓手、以科技产品为载体,深度挖掘和提炼区域或地方文化内涵,并通过高科技设备实现文化内涵的沉浸式体验,凭借近二十年积累的文化创意、技术研发、人才团队、项目实施等优势,在VR应用、沉浸式体验、全息技术方面,拥有较强的技术实力以及众多的成功案例。公司主要业务如下:1、定制开发大型室内游乐产品,助力传统单一人文自然景区、主题乐园、商业综合体等产业升级,增加客户情感粘稠度。2、虚拟现实(VR)、多媒体声光电技术。恒润集团一直致力于多媒体人机交互技术的研发,是国内成立最早的多媒体技术型公司之一,运用高科技手段为各类科博展馆、旅游景区、主题公园、政 府机构、企业客户、商业综合体等提供前期创意设计、技术研发、项目实施、内容制作的全产业链服务。3、恒润集团还提供主题类展馆服务、创意咨询及主题包装服务、高端定制VR片源服务等业务。恒润集团的产品主要包括360°沉浸式 全球幕影院、VR模拟空战、六自由度蜘蛛车模拟驾驶、720RIDER、VR虚拟现实影院、VR地震体验小屋、深海探险潜水艇多媒体系统、VR魔椅等室内外高科技互动体验设备。其中飞行影院的部分合作案例有上海海昌海洋公园《深海奇航》、济南融创文旅城《飞越丝路》、上海佘山世贸深坑精灵之城《奇境翱翔》、安徒生童话乐园《梦幻奇航》。Q4:公司推动人工智能在文旅业务的布局,未来是否能为文旅行业带来新的增长点? 公司密切关注AI等人工智能领域技术的发展,目前已与腾讯建立长期战略合作关系,推动AI等人工智能在文旅行业的应用与落地。 人工智能将开启亿万级消费市场,为文旅行业带来更多的机遇和更广阔的全新成长空间。后续,公司会密切关注人工智能领域技术的发展,将加大资源投入,积极探索人工智能技术与旅游业务的融合发展。新赛道蕴含新机遇,请共同期待。Q5:岭南股份作为生态行业头部企业,核心业务主要有哪些? 岭南股份紧紧围绕“生态+文旅”两大战略发展方向,着眼于城乡品质提升,着力发展“生态环境建设、水务水环境治理、文化旅游”三大核心业务。生态环境建设业务方面,公司拥有全产业链集成运营的核心能力,覆盖生态环境设计、城市园林、乡村景观、生态景观、市政公用工程、智慧城市工程、城市及道路照明工程等业务;水务水环境治理业务方面,聚焦公司业务聚焦于城乡水务、水利工程、水生态水环境三大领域,覆盖研发、策划、设计、投资、施工、运营全产业链;文化旅游业务方面,公司业务涵盖主题文化旅游的规划设计,主题文化 景区(主题公园)的创意设计、旅游投资、景区建设、策划营销和运营,高科技文化创意产品,全球活动创意及展览展示,应急数字减灾等领域。 Q6:公司现已成为中山国资背景的上市公司,国资的入主对公司的发展带来哪些积极影响? 公司通过老股转让和定增方式引入中山国资,成为国资控股的上市公司。公司牵手国资,优势互补,推动公司业务开拓和生产经营水平踏上新台阶:在融资方面,积极发挥国资背书能力强,融资能力强的优势,助力公司资信等级提升,扩宽公司多元化融资渠道,降低资产负债率,提高公司财务稳定性;在生产经营方面,促进国有资本与民营资本融合发展,实现双方资源共享,有效推动公司地方业务开拓和生产经营水平 持续提升,为公司业务强势赋能。Q7:公司在未来经营规划上有什么举措来促进公司业务发展? 公司紧紧围绕“生态+文旅”两大战略发展方向,着眼于城乡品质提升,以“做强生态、做精文旅”的发展思路,聚焦规划设计、市政与园林、水务水环境、文化科技与旅游四大业务版块。2023年,公司的经营计划如下:1、争做平台型企业。改变单一施工思维,转向平台 企业思维。吸引更多优秀合作伙伴加入“大岭南”产业链,资源整合,推动资质和技术共享,实现多方共赢共发展的良好局面;2、优化订 单结构和业务布局,打造精品工程。公司重点“深耕粤港澳大湾区、成渝经济圈、长三角经济圈+重点城市”等领域,提高门槛、严控质量 、效益优先,优化订单结构,通过强质提效实现良性发展。3、深化双轮驱动,谋求战略突破。进一步优化业务结构,通过促进各板块业务全面发展,最终将实现由工程施工企业逐步转变成“投资+建设+运营”的综合性企业。未来,公司会持续做好生产经营,积极应对市场形势 ,不断推进公司业务发展,以稳健业绩回馈广大投资者。Q8:公司可转债将于明年8月份到期,请问公司是否有下修促进转股的计划? 公司已于11月21日公告了《关于向下修正“岭南转债”转股价格的公告》(公告编号:2023-098),2023年10月16日 至2023年11月3日,公司A股股价已经出现任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价低于当期转股价格(3.43元/股 )的90%的情形,已满足《募集说明书》中规定的转股价格向下修正的条件。公司召开董事会、股东大会审议了相关议案,最终董事会确定“岭南转债”的转股价格向下修正为3.08元/股。