2023年香港银行业展望

展望 2香0港23银年行业 kpmg.com/cn 目录 前言5 香港市场6 宏观视角与香港的角色7 香港银行业表现8 监管变动9 数字资产10 财富之家11 北望神州12 监管展望13 交易与合作14 网络安全与数据15 运营转型16 外包：更好、更便宜、更快、更安全17 税务转型18 成本优化19 云应用20 运作稳健性21 环境、社会与管治（ESG）22 可持续金融23 气候风险24 中小企贷款25 毕马威简介26 联系我们27 42023年香港银行业展望 ©2023毕马威会计师事务所—香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司—毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。 宋家宁 廖金融润服邦务主管合伙人香毕港马特威別中行国政區 咨银询行业及主资管本合市伙场人主管合伙人香毕港马特威别中行国政区 欢主要迎发阅展读趋毕势马并威探《讨二来零年二可三能年出香现港的银新行动业态展。望》。我们将回顾银行业的 前言 雪上加霜。 毫乌无克疑兰问冲，突2以0及22不年断全上球升持的续通动胀荡似，乎对难银以行在业可而见言的是未艰来难得的到一解年决。，目这前，意味者着带各来种冲挑击战，将导持致续坏至账2环0生23，年而。中低国利内率地环的境房的地终产结危已机对则多令数香企港业的和市投资道 并不容易。 是内地迈向正常化的重大举措。 的”环境、社会与管治”（ESG）和虚拟资产领域。 义上的乐观预期，即我们终于可在2023年回归正常。 在分更可为喜积的极消的息发。展其方中面，，在中12国月内公地布新的冠入防境疫人措员施隔在离2和02出2境年游末禁的令放宽的是撤十销与场。此随同着时几，乎香所港有防出疫游措及施社在交20距22离年措下施半将年在的1持月续撤放销松，大市大场提已振出了现本真地正意市在与本看报法告，中包，括毕香马港威与专内家地分监享管了发他展们、对业来务年转银型行与业数若字干化主以要及问日题新的月观异点当的监前需管银求任行。务业在，同下时个也年要度关实，注施实必现要此的点转尤型为计困前划难。，以原迷更因小是的银预行算须完在中成限这期些前任完削务减成 另显一著关，注体点现是为人银才行业–多这个对部香分港的而严言重是人一才个短恒缺久和问较题高，人并员在流去失年率变。得但尤为此 请随时与我们联系。 趋张资金的吸全引球人就才业。市从场更正长在期放看松，。这香将港能特近舒别几缓行人政才区的政瓶府颈也问已题宣员。意布味将着动极用为更紧多我和希您望同您事能之从间我的们讨的论2要0点23。年如银果行您业希预望测与中我获们益进，一并步希探望讨这银些行预业测前成景为您， 马银行绍业辉高（级Pa合u伙lM人cSheaffrey） 香毕港马特威别中行国政区 2023年香港银行业展望5 ©2023毕马威会计师事务所—香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司—毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。 香港市场 62023年香港银行业展望 ©2023毕马威会计师事务所—香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司—毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。 廖融润邦务主管合伙人香毕马港威特中別国行政區 首席经济师 康勇 毕马威中国 香全球港金将融受中到心全的球地经位济仍低然迷稳的固影响，但我们作为 宏香观港视的角色 初创企业影响最大，但传统银行也需要应对信贷风险上升等问题。 即可避将免迈地进受20到23全年球，由经于济乌环克境兰影冲响突。一和个通较胀高上的升利等率问环题境持对续金存融在科，香技港及将其无他 但之银道行。来也年能，够大在型市金场融剧机变构之有时机脱会颖收而购出金，而融数科字技创领新域则的是优传质统资银产行，助的它取们胜提市升。自身的数字化产品，同时确保最令人振奋的金融科技创新产品能够面 就本地本市地场及的周复边苏市起场到而重言大，内推地动防作疫用措。除施新在冠20防22疫年以末外的，显我着们放还松看将到对其香他港喜人放，的并发不展断。推在进10金月融召体开系的改二革十。这大将会使议内中地，中市场央向明国确际表银示行其作将进继一续步推开动放开。中划”央等政具府体也政强策调以了强香化港香作港为作全为国超金级融连中接心器的作色用，。并出台了”互联互通计 色将在未来延续下去。 作势。为我一们个在全内球地金过融去中40心年，的香改港革拥开有放世历界程上中其一他直地发方挥少着见门的户得作天用独，厚而的此角优 香免港会同将时香是港一与个新有加着坡独对特比文，但化这底两蕴个和城雄市厚有人着才不储同备的价世值界主级张城，市而。亚外太界区难的然充市满场挑规战模，也但足香以港容作纳为两国个际国金际融金中融心中的心地。位虽将然仍未然来稳一固年。对银行业而言依 宋咨询家业宁务主管合伙人 银香毕马港威特中别国资行本政市区场主管合伙人 2023年香港银行业展望7 马银行绍业辉高（级Pa合u伙lM人cSheaffrey） 方中资海金云融机构主管合伙人 香毕港马特威别中行国政区 香毕港马特威別中行国政區 本银行土业经前济景低黯迷淡影响和中国内地房地产危机导致 银表行现业 由于全球及本地市场环境对业务增长的抑制，香港银行业将难以在来年取得良好表现。但此预测包含着数个相互矛盾的因素，其中某些是正面的发展。 最明显的是，由于利率在多年低位运行后正在不断上升，我们预计息差将持续扩大（weexpectmarginstowiden），这将有利银行业发展。 然而，香港的经济衰退将影响到银行从客户的财富管理以及其他筹资和一般开支活动赚取的费率收入。此外，贷款活动 –包括香港本地以及跨境交易和其他进入中国内地的投资–将受到抑制，直到经济恢复增长为止。近期公布的来港旅游限制放宽可能是帮助香港实现真正复苏的关键因素。 会对下一年表现带来负面影响的因素之一是信贷成本和贷款减值费用。对须面对来自内地房地产市场（或房地产业（更笼统而言）的风险的多数银行而言，此因素将持续对它们的盈利带来负面影响。 我们对来年的其中一个主要预测是，中国内地房地产和相关贷款减值费用将继续是市场焦点所在。中央政府已推出一系列支持措施--包括11月发布的16项救市举措以促使银行继续向房地产企业贷款-- 这将为已经历久旱的房地产业带来“及时雨”。但问题仍未完全解决。我们预计银行将须在2023年继续承受冲击。 82023年香港银行业展望 毕马威中国 健金融时（风T险o管m理J主en管k合in伙s）人香毕港马特威别中行国政区 孟金融旭（风M险i管ch理a合el伙M人onteforte） 除在《来巴年塞对尔监协管议科三技》进和行新更法深例入外的，监应管用机构还会 监管变动 《巴塞尔协议三》的最终改革方案在香港的实施已近完成，标志着此大型全球改革项目在银行业实施的完结。 实施过程的最后阶段充满着各种挑战。在跨年度巴塞尔项目的实施期间，在香港运营的国际银行能够借鉴其所属集团的全球实务。 但香港地区的实施时间早于某些主要境外辖区。这意味着某些银行不得不先于其总部完成协定的本地实施，尽管香港金管局已与部分全球实施时间表看齐，为某些工作元素提供延期。但总体而言，香港大部分银行的实施正在进行中。 2023年最重要的监管发展之一是对虚拟资产服务供货商启用发牌制度。香港监管机构一直对虚拟资产采用”相同活动、相同风险、相同法例”方案，藉此建立全球范围内其中一个最全面、稳健的框架，并将吸引全球各地正寻找规范良好的投资场所的投资者。 其他目前正在实施的主要监管变动出现于气候风险管理和运作稳健性领域 （详见第21和24页）。 香港金管局的商业数据通计划可能会对银行以及本地信贷业的未来带来影响。在商业数据通计划下，中小企可选择将自身的商业数据共享至一个公共平台以建立信用等级。银行可以此评估企业的适合性并更快地发放贷款。毋庸置疑，在商业数据通基础上，银行将更深入地探索自动信贷审批流程和模型。 我们将在2023年看到的又一主要趋势是监管机构更多地利用市场监督。监管科技的发展使监管机构能够获取更多数据并以更高级的方式加以应用，以助银行和其他金融机构规避风险。 2023年香港银行业展望9 马银行绍业辉高（级Pa合u伙lM人cSheaffrey） 香毕港马特威别中行国政区 龙财务柏咨升询（合Ba伙rn人abyRobson） 香毕港马特威别中行国政区 F块T链X的技崩术盘可将带对动其虚他拟市资场产板带块来的负发面展冲击，但区 虚拟资产 2022年末对虚拟资产业而言，是充满动荡的一个季度，原因是全球最大加密货币交易所之一FTX崩盘了。FTX的消亡对市场波动和价格带来了负面影响。同时，该公司运营问题的曝光也使公众对虚拟资产的信任受到严重损害。 但此负面事件可能对香港有利，因政府正推出相关政策以规范该行业，并力求将香港打造成为一个虚拟资产枢纽。全球投资者仍然十分关注虚拟资产，并希望在一个有着良好监管的环境中投资该类资产。毕马威于十月发表的《数字资产投资》报告指出，家族办公室和高净值人士十分偏爱投资虚拟资产，尤其是比特币。 随着更多法规的出台，以及客户对安全性的日益看重，加密资产业的竞争环境可能会发生结构性变动，令全球运营的加密资产交易所大幅减少。 来年可能会出现两种趋势。一方面，去中心化金融比其他虚拟资产具备更高透明度，可能更受投资者青睐。另一方面，随着投资者重新投向他们信任的机构，传统金融业务可能受益。至于哪种趋势预测是正确的，我们将在2023年底找到答案。 尽管目前动荡不安，但区块链技术的发展仍然强劲。该技术将继续被应用于央行数字货币和贸易融资等领域，而其他市场板块也将更多地利用该技术。 区块链可在其中发挥重大影响的一个领域是实物资产（尤其是房地产）的证券型代币发行。在下一年，我们将可看到向消费者提供的首批房地产证券代币产品。这将是一个令人振奋的发展，有助更多行业向散户投资者开放。 S金o融p服hi务e总Ch监apman 香毕港马特威别中行国政区 102023年香港银行业展望 夏财富杰管瑞理（合Ge伙ra人rdSharkey） 咨毕询马业威务中国 黄金融静风婷险管理合伙人 毕马威中国 LeonOng 金毕融马服威务新合加伙坡人 （创Co新n主ne张cte、d数字En化te解rp决ris方e）将案是和财”智富管链理企人业在” 「建财立富之家」 2023年的取胜关键 亚洲财富管理人的发展正面对强劲逆风。宏观经济和地缘政治压力，连同持续的跨境出游限制，已对资产管理规模、凈流入和收入构成压力。同时，通胀与监管要求增加正推动成本不断上升。 虽然面对着发展上的逆风，但财富管理人仍然坚守其对亚洲客户的承诺，并期望实现增长，尤其是对中国内地市场而言。毕马威近期刊发的《2022年香港私人财富管理报告》指出，推动增长的两大要务是对中国市场的进一步渗透以及聚焦富二代及富三代客户。 实现这些目标的关键是，提出创新主张以吸引客户和提升资产管理规模，并发展与多渠道交付兼容的数字化解决方案。 相关举措不应是割裂的或仅关注短期目标，而应是”智链企业”（ConnectedEnterprise）解决方案，即一种从前端至后端（即客户体验、服务模型和基础设施是按一个完全整合的方案设计）、跨专业和跨辖区的解决方案。 就财富管理人的不同组成部分而言，当它们以逻辑架构分层时，可被视为一个包含以下元素的”财富之家”（HouseofWealth）： •客户主张，包含产品、服务、价值主张和渠道； •可支持客户体验交付和提升决策能力的科技、工具和数据； •运营模型，包括组织架构、合伙关系、核心流程、控制和管治；及 •领导、人才和文化—是成功实施的关键。 随着我们步入2023年，亚洲财富管理人的战略议程包括市场扩张、新产品开发、数字转型、成本优化和监管变动应对。 在应对这些挑战时，如果财富管理人仅狭隘地关注财富之家里