机器人机构调研纪要

调研日期: 2023-09-05 沈阳新松机器人自动化股份有限公司是一家成立于2000年的高科技上市公司,以机器人技术和智能制造解决方案为核心。公司依托中科院沈阳自动化研究所的技术实力,坚持自主创新,完成国家重要科技攻关800余项,拥有发明专利1300余项,书写了中国机器人发展史上百余项“行业首创”。作为国家机器人产业化基地,新松以智能制造为业务主攻方向,为产业升级提供全体系核心支撑,打造了以自主核心技术、核心零部件、核心产品及行业系统解决方案为一体的全产业价值链。新松拥有自主知识产权的工业机器人、移动机器人、特种机器人三大类核心产品,以及焊接自动化、装配自动化、物流自动化三大应用技术方向。同时,公司围绕国家战略方向持续孵化新兴业务,形成半导体装备、协作机器人、智慧城市、智慧康养等N+个战略行业产业,构建了健康科学可持续的产业体系。新松立足中国,服务世界,在沈阳、上海、青岛、天津、无锡等国内多个经济热点城市建有产业园区,并在韩国、新加坡、泰国、马来西亚、德国等多地设立海外分子公司及区域中心。产品已累计出口全球40多个国家和地区,为4000余家国际企业提供产业升级服务,与多家世界500强企业建立深度合作关系,规模化客户群体占比高达2/3。新松将肩负着“机器人让世界更美好”的神圣使命,新时代新征程上守正创新、拼搏奋进,永葆“中国速度”,永创“中国水平”,剑指行业领先,争创世界一流。 公司分别于2023年9月5日(星期二)、2023年9月6日(星期三)组织投资者交流会议。上述会议不涉及应披露的重大信息。首先就公司主要业务情况进行简要介绍,其后与投资者进行问答与交流,主要互动问答内容如下: 1、问:国内工业机器人未来的发展前景如何?国产化率情况? 答:目前中国已经成为全世界最大的汽车市场和汽车生产基地,也是电子设备、电池、半导体和微芯片等主要生产国,行业数据显示,预计至2024年,中国工业机器人市场规模将近800亿元,全球占比或近50%,预计2021-2024年中国工业机器人市场规模年复合增速约为15.3%,展望未来,国内工业机器人市场规模预计保持稳定的增长趋势。 随着国内对工业机器人的国产化趋势不断增强,国产工业机器人品牌的国内市场占有率也在不断提升,行业数据显示,2022年国产工业 机器人品牌国内市场占有率约为35%,2023年上半年国产化率约为44%,应用在汽车、电子、半导体、医疗、新能源等行业的焊接、装配机器人等国产化渗透率有大幅提升的空间,国产化替代进程的加速也将加快国内工业机器人的发展。 2、问:公司工业机器人业务相较以往情况,未来主要有哪些重点细分领域的发展? 公司在汽 车白车身 焊接方 面的应用进展情况如何? 答:公司以往主要以项目制形式为客户提供整体解决方案,客户定制化需求相对较高,自去年以来,公司全面落实公司产品战略,持续推进标品化进程,不断扩大机器人领域产业规模。从零部件方面,公司会不断加大自研力度;从下游应用领域方面,公司已实现了白车身焊接生产线在客户端的应用。汽车领域目前仍然是工业机器人所应用的较大的下游市场领域,对焊接有较高的工艺要求,国产化渗透率仍有大幅提升空间,公司未来会结合既有竞争优势,在白车身焊接等细分领域持续深耕,推动汽车整车、白车身焊接等应用深度,加速国产化、扩大细分市 场份额。 3、问:公司半导体装备业务毛利率提升较大的原因?未来半导体产业景气度如何? 答:2023年上半年,半导体装备业务营业收 入同比实现增长136.92%,毛利率同比实现增长4.83%。目前公司大气类产品(包括EFEM、大气机械手)、两轴真空直驱机械手、真空传输平台系列产品已实现批量化订单,半导体装备业务应用规模化效应初步显现。随着研发的不断推进以及成果的转化,保障了订单的高附加值以及未来此业务板块的成长性。 中国半导体行业正加快国产化进程,半导体设备企业正在密集开展成熟制程设备的验证工作,随着相关设备成功投产、国产化进程的加速推进以及芯片产业需求的推动,半导体设备行业有望进一步扩大自身市场份额并带动上游的出货需求,预计未来全球以及中国国内的半导体产 业均有较强的增长需求。 4、问:公司交通自动 化业务的毛利率提升较大的原因? 答:公司交通自动化产品主要为自动售票机、自动检票机、检票系统、监控系统、智慧出行平台等。2023年上半年,受益于沈阳地铁新线路项目及既有线路的延伸段建设,交通自动化业务收入及毛利情况均有所增长。此业务板块主要受地缘性因素影响,未来在扩大其他地方城市应用的同时,会着重以东北为中心,辐射周边进行市场拓展。 5、问:公司的在汽车行业的竞争优势有哪些?核心零部件自制方面有优势吗? 答:公司以机器人与自动化技术为核心,融合3D视觉、力度感知、人工智能等核心前端技术,是目前国内鲜少为汽车制造厂商提供整车自动化产线系统解决方案的本土供应商。公司成立二十余年,拥有全球化知名客户群体,深入与优秀的头部汽车企业合作,如通用、中国一汽、上汽集团、吉利汽车、特斯拉、比亚迪新能源汽车、奇瑞新能源汽车等,可满足客户项目整体、系统化的设计以及技术需求,特别在大型项目方面经验丰富。 2023年上半年,公司进一步优化了控制器轨道规划算法,大大提升了机器人轨迹精度和运动节拍;自研生产的伺服电机成功实现了功率范围的扩展,可覆盖6kg级至500kg级机器人产品;减速器方面,逐步加速了外购减速器的国产化进程,在实现35kg级以下国产化替代基础上,已扩展至50kg级及80kg级。目前,公司自主研发的控制器、伺服电机及伺服驱动器等已能够满足自身工业机器人生产制造需求。公司核心零部件的技术升级和国产化替代措施,将进一步降低产品成本、提升公司市场竞争力。 6、问:公司海外市场业务情况? 答:公司2022年重点对海外市场进行了战略布局,围绕东南亚等地区进行市场跟踪和市场拓展,2023年上半 年公司瞄准新能源(包括新能源汽车)市场机遇,取得较好的成绩。公司通过在新加坡、马来西亚、泰国、德国等多地的子公司、办事处,构建营销、服务网络,从产品、技术、人员、服务等多个方面深入跟踪海外客户的本地化需求,综合利用与优质客户合作的先发优势,深度合作,共同实现全球性业务拓展。 目前,公司海外客户质量及项目执行情况较好,综合海外市场在新能源领域(锂电池、汽车)的扩产需求,未来公司会加大营销布局力度,结合自身在大型项目的丰富经验与系统解决方案优势,更紧密的服务于客户海外业务。