铝数据日报

铝数据日报:2023-09-04 作者：李魁从业资格号：F3077815投资咨询号：Z0017255 品种观点 今日沪铝主力合约2310，今日开盘大幅冲高后迅速回落，收大阴线，吞没上一交易日涨幅，最高价19585元/吨，报收18965元/吨。较上一交易日下跌365元/吨。广深两市相继宣布执行“认房不认贷”，存量首套住房贷款利率降低首套二套首付比例下调。后续在政策利好下，房地产市场有望逐渐企稳，国内市场风险偏好有所好转。8月美国新增非农就业18.7万人，高于预期的17.0万人，失业率3.8%，高于预期的3.5%，美国就业数据走弱降低继续加息预期。云南电解铝企业复产产能全部释放完毕，供应继续增加。据SMM调研国内铝型材龙头企业开工率呈现稳中偏弱的态势，开工率回落。进入9月传统消费旺季，在需求持续转暖拉动下各版块开工有回升预期，短期铝下游开工预计上行为主。【操作】近期铝价出现明显上调，主因仓单/持仓降至历史低位以及国内地产风险偏好有所修复的带动。目前基本面并不认同价格的拉涨，基差下行，下游开工率下修，铝棒加工费大幅下修，铝锭连续两周累库。谨慎追涨。 沪铝收盘价 18965 -365 LME3m铝收盘价 2237 35.5 长江有色A00铝价 19420 -190 中铝报价AL99.7:华东 19410 -200 中铝报价AL99.7:华南 19220 -210 中铝报价AL99.7:西南 19380 -180 长江有色升帖水最大值 40 -30 中铝华东升贴水 -170 -180 长江有色升帖水最小值 30 0 中铝华南升贴水 20 -170 中铝西南升贴水 -140 -200 lME0-3升贴水 -46.75 -4.5 连一价差 275 -15 连三价差 560 -40 电解铝社会库存 51.9 2.6 LME库存 506400 -9350 SHFE日仓单 26120 -50 6063铝棒库存 0 0 保税区库存 18965 -365 COME库存 18965 -365 产业链数据指标最新值环比涨跌指标最新值环比涨跌 期货现货 升贴水/月差 库存 主要图表 A00铝升贴水:最大值:上海金属元/吨 A00铝升贴水:最小值:上海金属元/吨 华东升贴水元/吨华南升贴水元/吨西南升贴水元/吨 500.00 400.00 300.00 200.00 100.00 0.00 -100.00 -200.00 -300.00 -400.00 LME铝升贴水(0-3)美元/吨 7,000.00 6,000.00 5,000.00 4,000.00 3,000.00 2,000.00 1,000.00 0.00 总库存:LME铝吨 60.00 40.00 20.00 0.00 -20.00 -40.00 -60.00 -80.00 百 -500.00 600 400 200 0 -200 -400 2022-04-05 2022-05-05 2022-06-05 2022-07-05 2022-08-05 2022-09-05 2022-10-05 2022-11-05 2022-12-05 2023-01-05 2023-02-05 2023-03-05 2023-04-05 2023-05-05 2023-06-05 2023-07-05 2023-08-05 -600 lv 30,000.00 20,000.00 10,000.00 0.00 电解铝理论利润（元/吨） 中国:长江有色市场:平均价:铝:A00（元/吨）铝理论成本（元/吨） 10000 5000 0 -5000 -10000 2023-07-22 2023-04-22 2023-01-22 2022-10-22 2022-07-22 2022-04-22 2022-01-22 2021-10-22 2021-07-22 2021-04-22 2021-01-22 2020-10-22 2020-07-22 2020-04-22 2020-01-22 2019-10-22 2019-07-22 2019-04-22 2022-04-05 2022-05-05 2022-06-05 2022-07-05 2022-08-05 2022-09-05 2022-10-05 2022-11-05 2022-12-05 2023-01-05 2023-02-05 2023-03-05 2023-04-05 2023-05-05 2023-06-05 2023-07-05 2023-08-05 中国:现货库存:电解铝:合计万吨 140.00 120.00 100.00 80.00 60.00 40.00 20.00 0.00 连一价差元/吨 连三价差元/吨 1000 800 600 400 200 0 -200 免责声明：本分析报告由华融融达期货股份有限公司提供，仅作为所服务的特定企业与机构一般用途而准备，未经许可任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、发布及分发本报告的全部或部分内容给其它任何人士。如引用发布，须注明出处:华融融达期货股份有限公司，且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。本报告引用的信息和数据均来自于公开资料及其它合法渠道，力求报告内容、引用资料和数据的客观公正。尽可能保证可靠、准确和完整，但并不保证报告所述信息的准确性和完整性，本报告所提供的信息仅供参考，不作为投资决策的依据，客户应自主做出期货交易决策，独立承担期货交易后果 数据来源:Wind、华融融达期货